證券投資審計(jì)論文（熱門18篇）

審計(jì)通過(guò)收集、分析和解釋相關(guān)數(shù)據(jù)，以評(píng)估組織是否按照規(guī)章制度和法律遵循運(yùn)營(yíng)。我們整理了一些關(guān)于企業(yè)合規(guī)審計(jì)的案例和經(jīng)驗(yàn)分享，希望能夠?qū)Υ蠹以诤弦?guī)管理方面提供一些指導(dǎo)。

證券投資審計(jì)論文（熱門18篇）篇一

貴金屬投資是近年來(lái)銀行理財(cái)?shù)耐顿Y熱點(diǎn)，隨著人們物質(zhì)生活水平的不斷提高，社會(huì)保障制度的不斷完善，投資理財(cái)成為一種趨勢(shì)。在傳統(tǒng)投資市場(chǎng)回報(bào)受限，收益比例下降的背景下，貴金屬投資逐漸成為投資者資金配置的新選擇，與此同時(shí)，投資渠道的不斷拓寬，理財(cái)方式的日益增加，使得人們?cè)絹?lái)越注重資產(chǎn)在投資理財(cái)中的合理配置，而在資產(chǎn)組合中將一定資產(chǎn)比例配置在貴金屬理財(cái)產(chǎn)品上，可以有效地分散投資風(fēng)險(xiǎn)。具體的配置比例，要由投資者的風(fēng)險(xiǎn)承受能力、風(fēng)險(xiǎn)偏好以及自身情況而定。各家商業(yè)銀行投資理財(cái)品種越來(lái)越豐富，貴金屬投資也呈現(xiàn)出多元化發(fā)展的態(tài)勢(shì)，除了原來(lái)的賬戶貴金屬買賣、貴金屬遞延交易、實(shí)物黃金投資等業(yè)務(wù)外，多家商業(yè)銀行又推出了賬戶貴金屬定投、賬戶貴金屬雙向交易、賬戶鈀金等業(yè)務(wù)，增加了投資者的選擇品種，分散了投資風(fēng)險(xiǎn)。

一、投資理財(cái)選擇貴金屬的原因。

(一)全球通貨膨脹，紙幣不斷貶值。目前國(guó)內(nèi)cpi居高不下;美國(guó)次貸危機(jī)尚未平息，歐洲債務(wù)危機(jī)烽煙又起;再加上國(guó)際地區(qū)政治局勢(shì)動(dòng)蕩不安定等因素，使得黃金、白銀避險(xiǎn)作用不斷上升，金價(jià)、銀價(jià)飛漲。在外有歐債、美債危機(jī)，內(nèi)有經(jīng)濟(jì)減速、高通脹的背景下，具有保值避險(xiǎn)功能的貴金屬越來(lái)越受投資者關(guān)注。

(二)黃金市場(chǎng)公平、透明，是全球性的資本市場(chǎng)，各國(guó)中央銀行都參與其中，現(xiàn)實(shí)中很難有機(jī)構(gòu)有實(shí)力操縱黃金市場(chǎng)。倫敦、紐約、香港等市場(chǎng)已經(jīng)形成了24小時(shí)不間斷的黃金交易市場(chǎng)，投資者可以隨時(shí)入市交易，市場(chǎng)交易基本沒(méi)有時(shí)間限制。

(三)投資回報(bào)高。在過(guò)去幾年，貴金屬投資的回報(bào)率遠(yuǎn)遠(yuǎn)超過(guò)股票、基金等理財(cái)產(chǎn)品。黃金價(jià)格從的251美元/盎司到最高點(diǎn)1920美元/盎司有665%的漲幅，白銀最高漲幅達(dá)900%，鉑金現(xiàn)貨也翻了5倍。加上部分貴金屬產(chǎn)品的杠桿設(shè)計(jì)，實(shí)際收益可能會(huì)更高。

二、銀行貴金屬主要投資品種。

貴金屬投資交易具有高投機(jī)性和高風(fēng)險(xiǎn)性，因?yàn)辄S金、白銀、鉑等是具有金融屬性的特殊商品，其價(jià)格受國(guó)際經(jīng)濟(jì)形勢(shì)、美元匯率相關(guān)市場(chǎng)走勢(shì)、政治局勢(shì)、原油價(jià)格等多種因素影響。然而，這些因素對(duì)價(jià)格的影響機(jī)制非常復(fù)雜，不成熟的投資者在市場(chǎng)操作中難以全面把握，加上信息采集渠道不明確、信息的不對(duì)稱性，出現(xiàn)投資決策失誤的可能性較高，而貴金屬投資最大的意義在于其資產(chǎn)配置功能，黃金有良好的避險(xiǎn)功能，合理的家庭理財(cái)中貴金屬的配置比例應(yīng)該在10%左右，根據(jù)家庭風(fēng)險(xiǎn)承受能力和所處階段，這個(gè)比例還可以調(diào)整，但最多不宜超過(guò)30%。

(一)賬戶貴金屬。

賬戶貴金屬，俗稱“紙黃金”或“紙白銀”。是一種個(gè)人憑證式黃金或白銀，投資者按銀行報(bào)價(jià)在賬面上買賣“虛擬”黃金或白銀，投資者通過(guò)買賣價(jià)差賺取收益。無(wú)需提取黃金實(shí)物，免于支付儲(chǔ)藏、運(yùn)輸、鑒別等各項(xiàng)費(fèi)用，交易成本低廉。“賬戶貴金屬”包括人民幣賬戶金和美元賬戶金兩種，人民幣賬戶金投資起點(diǎn)為10克，美元賬戶金的最低投資起點(diǎn)為0.1盎司，銀行報(bào)價(jià)與國(guó)際市場(chǎng)黃金價(jià)格實(shí)時(shí)聯(lián)動(dòng)，透明度高。近年來(lái)，各家商業(yè)銀行還陸續(xù)推出了紙黃金的雙向交易，讓紙黃金投資者在下跌行情中也可以操作獲利。

(二)實(shí)物黃金。

實(shí)物黃金是相對(duì)于紙黃金而言的，是指發(fā)生實(shí)際黃金交割行為可提取實(shí)物的黃金品種。一般來(lái)說(shuō)商業(yè)銀行的實(shí)物黃金業(yè)務(wù)可分為銀行自主品牌實(shí)物黃金和個(gè)人代理實(shí)物黃金兩類：1.銀行自主品牌實(shí)物黃金是商業(yè)銀行自行設(shè)計(jì)并委托專業(yè)黃金精煉企業(yè)所加工的黃金產(chǎn)品;2.個(gè)人代理實(shí)物黃金是指商業(yè)銀行憑借與上海黃金交易所共同構(gòu)建的黃金交易系統(tǒng)，根據(jù)投資者委托，代理進(jìn)行的實(shí)物黃金交易、資金清算及實(shí)物交割。該業(yè)務(wù)采取投資者自主報(bào)價(jià)的方式，實(shí)盤交易，撮合成交，實(shí)物交割。

(三)貴金屬延期品種。

貴金屬延期品種是指以分期付款方式進(jìn)行交易，客戶可以選擇合約交易日當(dāng)天交割，也可以延期至下一個(gè)交易日進(jìn)行交割，同時(shí)引入延期補(bǔ)償費(fèi)機(jī)制來(lái)平抑供求矛盾的一種現(xiàn)貨交易模式。目前商業(yè)銀行代理上海黃金交易所au(t+d)、ag(t+d)、au(t+n1)、au(t+n2)這四個(gè)現(xiàn)貨黃金延期品種。貴金屬延期品種提供“賣空”機(jī)制，投資者可進(jìn)行雙向交易，預(yù)期黃金價(jià)格上漲或下跌均可通過(guò)交易獲利，投資者可同時(shí)申請(qǐng)實(shí)物交割，也可通過(guò)申請(qǐng)“中立倉(cāng)”獲取延期補(bǔ)償費(fèi)。

(四)黃金期貨、黃金遠(yuǎn)期和黃金期權(quán)等衍生品。

1.黃金期貨。是黃金實(shí)物的金融衍生品，是通過(guò)在期貨交易所買賣標(biāo)準(zhǔn)化的黃金期貨合約而進(jìn)行的一種交易方式。

2.黃金遠(yuǎn)期。是指投資者由于套期保值需要與銀行簽訂的以美元計(jì)價(jià)、在未來(lái)某一約定時(shí)間買入或賣出黃金的交易。投資者以美元與銀行做黃金遠(yuǎn)期交易(包括遠(yuǎn)期賣出黃金或遠(yuǎn)期買入黃金)，但最遲需在遠(yuǎn)期合約到期前2個(gè)工作日，通過(guò)反向交易對(duì)沖該筆交易，并于到期日進(jìn)行美元資金差額清算，而不進(jìn)行黃金實(shí)體交割的業(yè)務(wù)。

3.黃金期權(quán)。是指規(guī)定按事先商定的價(jià)格、期限買賣數(shù)量標(biāo)準(zhǔn)化的黃金的權(quán)利。投資者可以根據(jù)自己對(duì)黃金價(jià)格未來(lái)走勢(shì)的判斷，向銀行支付一定金額的期權(quán)費(fèi)后買入相應(yīng)面值、期限和執(zhí)行價(jià)格的黃金期權(quán)(看漲期權(quán)或看跌期權(quán))，如果價(jià)格走勢(shì)對(duì)投資者有利，則會(huì)行使其權(quán)利而獲利，如果價(jià)格走勢(shì)對(duì)其不利，則放棄購(gòu)買的權(quán)利，損失只有當(dāng)時(shí)購(gòu)買期權(quán)時(shí)的費(fèi)用。黃金期權(quán)具有較強(qiáng)的杠桿性，以少量資金進(jìn)行大額的投資，與傳統(tǒng)的紙黃金相比，個(gè)人黃金期權(quán)具備以小搏大的杠桿效應(yīng)，并為投資者提供了做空黃金的工具。

4.黃金定投。又稱為黃金積存業(yè)務(wù)，是指投資者在商業(yè)銀行開(kāi)立黃金積存賬戶，選擇每月固定投資一定金額或一定克數(shù)的黃金，實(shí)現(xiàn)長(zhǎng)期的黃金積存，客戶也可以根據(jù)資金狀況進(jìn)行不定期的主動(dòng)購(gòu)買，進(jìn)行黃金積存交易。對(duì)于積存賬戶內(nèi)的黃金余額，客戶可以選擇贖回獲得貨幣資金或按商業(yè)銀行相應(yīng)黃金產(chǎn)品的實(shí)有規(guī)格提取黃金實(shí)物。作為普通投資者黃金期貨、黃金期權(quán)等衍生品風(fēng)險(xiǎn)較大，黃金定投由于投資門檻低，所購(gòu)得的黃金相當(dāng)于在較長(zhǎng)的一段時(shí)間內(nèi)以“均價(jià)”買入，可以分散價(jià)格風(fēng)險(xiǎn)，實(shí)現(xiàn)“小積累、大財(cái)富”。(五)掛鉤黃金理財(cái)產(chǎn)品。掛鉤黃金理財(cái)產(chǎn)品是一種結(jié)構(gòu)性理財(cái)產(chǎn)品，是將所募集資金投資于固定收益證券和與黃金相關(guān)的金融衍生品。

目前市場(chǎng)中，理財(cái)產(chǎn)品收益率與黃金價(jià)格變化有以下三種關(guān)系：看漲型、看跌型和區(qū)間型。看漲型的理財(cái)產(chǎn)品收益率水平與黃金價(jià)格正相關(guān);看跌型的理財(cái)產(chǎn)品收益與黃金價(jià)格負(fù)相關(guān)，金價(jià)越高，理財(cái)產(chǎn)品收益越低;區(qū)間型的產(chǎn)品往往設(shè)置一個(gè)價(jià)格區(qū)間，當(dāng)黃金價(jià)格處于這個(gè)區(qū)間內(nèi)，理財(cái)產(chǎn)品收益較高，一旦突破這個(gè)區(qū)間，收益較低。黃金掛鉤類理財(cái)產(chǎn)品投資者能通過(guò)選擇不同的收益結(jié)構(gòu)規(guī)避系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)，但其收益率高低和黃金價(jià)格關(guān)系較為復(fù)雜，需要投資者對(duì)價(jià)格走勢(shì)作出自己獨(dú)特的判斷，因此投資難度較高。

三、投資策略。

在具體操作方面，投資者應(yīng)注意以下幾點(diǎn)：

第一，要合理控制倉(cāng)位。根據(jù)實(shí)際情況制訂資金運(yùn)作比例，下單前需慎重考慮，為可能造成的損失留下一定回旋的空間與機(jī)會(huì)，滿倉(cāng)操作風(fēng)險(xiǎn)較高。成功的投資者，其中一項(xiàng)原則是隨時(shí)保持2-3倍以上的資金以應(yīng)付價(jià)位的波動(dòng)，如果資金不充分，就應(yīng)減少手上所持的倉(cāng)位，否則，就可能因保證金不足而被迫平倉(cāng)，縱然后來(lái)證明眼光準(zhǔn)確也無(wú)濟(jì)于事。

第二，順勢(shì)而為。在市場(chǎng)出現(xiàn)單邊行情時(shí)，不要刻意猜測(cè)頂部或底部的點(diǎn)位而進(jìn)行反向操作，只要行情沒(méi)有出現(xiàn)大的反轉(zhuǎn)，不要逆勢(shì)操作，市場(chǎng)不會(huì)因人的意志為轉(zhuǎn)移，市場(chǎng)只會(huì)是按市場(chǎng)規(guī)律延伸。

第三，樹(shù)立良好的投資心態(tài)。心態(tài)平和時(shí)思路會(huì)比較清晰，能冷靜、客觀地分析行情波動(dòng)因素，不肯定時(shí)，暫且觀望，減少盲目跟風(fēng)操作的概率，保持理性操作。投資者并非每天都要入市，初入行者往往熱衷于入市買賣，但成功的投資者則會(huì)等待機(jī)會(huì)，感到疑惑或不能肯定時(shí)亦會(huì)先行離市，暫抱觀望態(tài)度，待時(shí)機(jī)成熟時(shí)再進(jìn)行操作。

第四，嚴(yán)格止損、降低風(fēng)險(xiǎn)。進(jìn)行投資時(shí)應(yīng)確立可容忍的虧損范圍，善于止損投資，才不至于出現(xiàn)巨額虧損。虧損范圍應(yīng)依據(jù)賬戶資金情形，最好設(shè)定在賬戶總額的3%-10%，當(dāng)虧損金額已達(dá)到你容忍限度時(shí)應(yīng)立即平倉(cāng)，從而避免行情繼續(xù)轉(zhuǎn)壞，損失無(wú)限擴(kuò)大的風(fēng)險(xiǎn)。同時(shí)投資者要以賬戶金額衡量投資數(shù)量，不要過(guò)度投資，一次投資過(guò)多很容易產(chǎn)生失控性虧損，投資額度應(yīng)控制在一定范圍內(nèi)，除非你能確定目前走勢(shì)對(duì)你有利，可以投資50%，否則每次投資不要超過(guò)總投入的30%，從而有效控制風(fēng)險(xiǎn)。

[1]李敏.新背景下的貴金屬投資[j].中國(guó)有色金屬，(14).

[2]程彩君.我國(guó)居民理財(cái)現(xiàn)狀和理財(cái)風(fēng)險(xiǎn)防范探析[j].武漢科技學(xué)院學(xué)報(bào)，(12).

證券投資審計(jì)論文（熱門18篇）篇二

摘要：文章通過(guò)分析我國(guó)證券市場(chǎng)存在風(fēng)險(xiǎn)現(xiàn)狀以及這些風(fēng)險(xiǎn)形成原因，提出合理的防范風(fēng)險(xiǎn)的措施，通過(guò)完善法律，加強(qiáng)監(jiān)管，推進(jìn)市場(chǎng)的平穩(wěn)健康發(fā)展，增強(qiáng)我國(guó)證券市場(chǎng)的風(fēng)險(xiǎn)管理，使證券市場(chǎng)在我國(guó)發(fā)揮更大作用，從而促進(jìn)我國(guó)經(jīng)濟(jì)的進(jìn)一步發(fā)展。

關(guān)鍵詞：證券投資；證券市場(chǎng)；風(fēng)險(xiǎn)防范。

證券投資是指投資者（法人或自然人）購(gòu)買股票、債券、基金券等有價(jià)證券以及這些有價(jià)證券的衍生品，以獲取紅利、利息及資本利得的投資行為和投資過(guò)程，是直接投資的重要形式，隨著我國(guó)社會(huì)主義市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)的不斷發(fā)展，我國(guó)證券市場(chǎng)的也得到了迅速的發(fā)展。但是，由于我國(guó)社會(huì)主義市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)是在特殊的經(jīng)濟(jì)條件下逐漸成長(zhǎng)和發(fā)展起來(lái)的一個(gè)特殊的經(jīng)濟(jì)市場(chǎng)，這就使得我國(guó)的證券市場(chǎng)具有其特殊性，也使得我國(guó)的證券市場(chǎng)存在著巨大的潛在風(fēng)險(xiǎn)。例如，上市公司的質(zhì)量問(wèn)題；證券交易制度問(wèn)題；市場(chǎng)過(guò)度投機(jī)問(wèn)題；政府對(duì)市場(chǎng)的干預(yù)和宏觀調(diào)控政策存在著失當(dāng)或失效問(wèn)題等，這些都是造成我國(guó)證券市場(chǎng)異常波動(dòng)的原因。這些波動(dòng)對(duì)廣大投資者帶來(lái)巨大投資風(fēng)險(xiǎn)及經(jīng)濟(jì)損失的同時(shí)，更對(duì)我國(guó)的金融體系和國(guó)民經(jīng)濟(jì)造成了巨大的危害。

盡管投資的品種和種類也日益多元化，然而證券投資依然是廣大投資者最有前景的理財(cái)方式之一。但是風(fēng)云變幻的證券投資對(duì)于廣大投資者來(lái)說(shuō)依然難以把握，使投資者面臨獲投資結(jié)果的極大的不確定性。

一般而言，證券投資風(fēng)險(xiǎn)是指投資者投資本金遭受損失的可能性。風(fēng)險(xiǎn)是由于未來(lái)的收益的不確定性，實(shí)際收益與預(yù)期收益出現(xiàn)偏離，從而造成損失。

證券投資的風(fēng)險(xiǎn)一般可分為系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)與非系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)。

（一）系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)。

證券投資的系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)是指那些對(duì)所有的上市公司產(chǎn)生影響的因素引起的風(fēng)險(xiǎn)，比如因經(jīng)濟(jì)、政治及整個(gè)社會(huì)環(huán)境變化所引起的證券價(jià)格的波動(dòng)都屬于此類風(fēng)險(xiǎn)。就目前我國(guó)證券市場(chǎng)而言，大致有如下幾種：

1.利率風(fēng)險(xiǎn)。這是指利率變動(dòng)，出現(xiàn)貨幣供給量變化，從而導(dǎo)致證券需求變化而使證券價(jià)格變動(dòng)的一種風(fēng)險(xiǎn)。一般而言，因利率下降引起股價(jià)上升或因利率上調(diào)引起股價(jià)下跌。

2.市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)。這是指證券市場(chǎng)本身因各種因素的影響而引起證券價(jià)格變動(dòng)的風(fēng)險(xiǎn)。證券市場(chǎng)瞬息萬(wàn)變，直接影響供求關(guān)系，包括政治局勢(shì)動(dòng)蕩、貨幣供應(yīng)緊、政府干預(yù)金融市場(chǎng)，投資者心理波動(dòng)以及大投機(jī)者興風(fēng)作浪等，都可以使證券市場(chǎng)掀起軒然大波。

3.政策風(fēng)險(xiǎn)。各國(guó)的金融市場(chǎng)與國(guó)家的政治局面、經(jīng)濟(jì)運(yùn)行、財(cái)政狀況、外貿(mào)交往、投資氣候等息息相關(guān)，國(guó)家的任一政策的出臺(tái)，都可能造成證券市場(chǎng)上的證券價(jià)格的波動(dòng)。

4.其他系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)。除了上述風(fēng)險(xiǎn)之外，還存在其他一些風(fēng)險(xiǎn)如匯率風(fēng)險(xiǎn)，入市資金結(jié)構(gòu)風(fēng)險(xiǎn)等。

（二）非系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)。

非系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)，是指某些微觀不確定因素的發(fā)生對(duì)某一個(gè)或幾個(gè)證券的收益產(chǎn)生影響所帶來(lái)的風(fēng)險(xiǎn)。這些微觀不確定只對(duì)個(gè)別公司或企業(yè)產(chǎn)生影響，通常與整個(gè)證券市場(chǎng)的價(jià)格變動(dòng)不存在系統(tǒng)性、全局性關(guān)聯(lián)。非系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)主要有如下幾種：

1.信用風(fēng)險(xiǎn)。它是指證券發(fā)行人在證券到期時(shí)無(wú)法還本付息而使投資者遭受損失的風(fēng)險(xiǎn)。信用風(fēng)險(xiǎn)實(shí)際上揭示了發(fā)行者在財(cái)務(wù)狀況不佳時(shí)出現(xiàn)違約和破產(chǎn)的可能，它主要受證券發(fā)行者的經(jīng)營(yíng)能力、盈利水平、事業(yè)穩(wěn)定程度等因素的影響。

2.經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)。指上市公司的決策人員與管理人員在經(jīng)營(yíng)管理過(guò)程中出現(xiàn)失誤導(dǎo)致企業(yè)虧損而帶給投資者投資損失的可能性。造成經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)的因素有諸如項(xiàng)目投資決策失誤、市場(chǎng)預(yù)測(cè)不準(zhǔn)以及技術(shù)更新不及時(shí)等。在市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)條件下，任何企業(yè)都有經(jīng)營(yíng)失敗的可能性，因此這種風(fēng)險(xiǎn)是始終潛在的。

3.財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)是指企業(yè)資本結(jié)構(gòu)不合理所造成的風(fēng)險(xiǎn)。負(fù)債經(jīng)營(yíng)是現(xiàn)代企業(yè)常用的一種經(jīng)營(yíng)手段。一般來(lái)講，債務(wù)資本比例越高，財(cái)務(wù)杠桿作用就越大，但同時(shí)也要看到負(fù)債經(jīng)營(yíng)不利的一面，由于負(fù)債需要支付固定的利息，當(dāng)企業(yè)利潤(rùn)下降時(shí)，帶給投資者的收益就將大幅度減少。因此，如果企業(yè)負(fù)債過(guò)量，造成資本結(jié)構(gòu)不合理，那么相應(yīng)所蘊(yùn)含的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)就越高。

下降。

5.技術(shù)風(fēng)險(xiǎn)。指技術(shù)開(kāi)發(fā)方面的各種不確定因素，如技術(shù)難度、成果成熟度、與商品化的差距、開(kāi)發(fā)周期、技術(shù)壽命期等造成的投資風(fēng)險(xiǎn)。

除了上述幾種特殊風(fēng)險(xiǎn)外，常見(jiàn)的造成非系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)的因素還有諸如自然災(zāi)害以及不利于某一公司或企業(yè)的特殊事件的發(fā)生等等。

二、證券投資風(fēng)險(xiǎn)影響的因素。

證券投資給人帶來(lái)收益的同時(shí)也伴隨著一定的風(fēng)險(xiǎn)。證券投資風(fēng)險(xiǎn)的因素分析在證券投資活動(dòng)中起著重要的作用。證券投資的風(fēng)險(xiǎn)因素很多，但最主要的是經(jīng)濟(jì)因素。風(fēng)險(xiǎn)因素共同作用的結(jié)果，或直接表現(xiàn)為證券投資不能盈利甚至不能收回本金（主要指?jìng)蜷g接表現(xiàn)為某種證券投資比銀行存款或其它投資少盈利。證券投資風(fēng)險(xiǎn)既包括證券本身規(guī)律體制的風(fēng)險(xiǎn)，又包括人為因素的風(fēng)險(xiǎn)。因此，對(duì)證券投資風(fēng)險(xiǎn)因素的認(rèn)識(shí)有利于監(jiān)管機(jī)構(gòu)制定合理的證券制度，也有利于投資者做出正確的投資決策。

（一）市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)影響因素。

市場(chǎng)利率的變動(dòng)會(huì)引起證券價(jià)格變動(dòng)。利率與證券價(jià)格呈反比變化，即利率提高，證券價(jià)格水平下降，利率下降證券價(jià)格水平上漲。

上漲。

（三）投資者層面風(fēng)險(xiǎn)影響因素。

證券投資風(fēng)險(xiǎn)究其實(shí)質(zhì)是投資者遭受損失的可能性和損失的大小，它源于證券市場(chǎng)內(nèi)外各因素未來(lái)的不確定性，投資者本身的行為也會(huì)帶來(lái)一定的風(fēng)險(xiǎn)。

1.過(guò)度自信導(dǎo)致的非理性投資行為。證券市場(chǎng)是一個(gè)典型的導(dǎo)致過(guò)度自信的場(chǎng)所，投資者會(huì)由于過(guò)度自信而影響他們對(duì)會(huì)計(jì)信息的正確研判。

2.風(fēng)險(xiǎn)偏好導(dǎo)致的非理性投資行為。不同的投資者對(duì)待風(fēng)險(xiǎn)的態(tài)度是不同的，主要可分為風(fēng)險(xiǎn)厭惡、風(fēng)險(xiǎn)中性以及風(fēng)險(xiǎn)喜好型投資者。通常風(fēng)險(xiǎn)喜好型投資者會(huì)把相同的資產(chǎn)組合的確定等價(jià)報(bào)酬率定得比無(wú)風(fēng)險(xiǎn)投資的報(bào)酬率要高，使得他們更傾向于選擇資產(chǎn)組合而不是無(wú)風(fēng)險(xiǎn)投資。

3.從眾心理導(dǎo)致的非理性行為。在證券市場(chǎng)中，投資者往往不是基于自己對(duì)收益和風(fēng)險(xiǎn)的預(yù)測(cè)，而是通過(guò)猜測(cè)和跟隨別人的行為來(lái)買賣股票，這就是通常所說(shuō)的股票市場(chǎng)的從眾行為。而從眾心理導(dǎo)致的非理性的投資行為，則使客觀存在的投資風(fēng)險(xiǎn)成為事實(shí)。

證券投資是一種風(fēng)險(xiǎn)投資，在證券投資過(guò)程中，為了盡可能避免各種風(fēng)險(xiǎn)，獲得最大的投資收益，投資者必須對(duì)投資風(fēng)險(xiǎn)有充分認(rèn)識(shí)，學(xué)會(huì)衡量投資風(fēng)險(xiǎn)的方法，采取相應(yīng)的防范措施，將證券投資的風(fēng)險(xiǎn)減少到最低限度。

證券投資風(fēng)險(xiǎn)的規(guī)避主要從兩個(gè)方面來(lái)考慮，一是政策制定者要推出合理的規(guī)則，盡量減少風(fēng)險(xiǎn)；二是投資者要保持清醒的頭腦，認(rèn)清市場(chǎng)本質(zhì)，把投資風(fēng)險(xiǎn)降到最低限度。

（一）系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)的防范。

對(duì)于證券投資監(jiān)管機(jī)構(gòu)而言，系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)可以從制度創(chuàng)新、提高上市公司質(zhì)量、完善監(jiān)管體系三個(gè)方面防范和化解，提倡誠(chéng)信并幫助投資者樹(shù)立理性投資的觀念。

對(duì)于投資者，系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)是無(wú)法消除的，投資者無(wú)法通過(guò)多樣化的投資組合進(jìn)行防范，但可以通過(guò)控制資金的投入比例等方式，減弱系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)的影響。

（二）非系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)的防范。

證券投資非系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)可以通過(guò)多種證券投資組合分散和降低。投資組合分散風(fēng)險(xiǎn)的原理在現(xiàn)代金融市場(chǎng)得到了廣泛應(yīng)用。投資者一般應(yīng)先分析各證券的收益與風(fēng)險(xiǎn)結(jié)構(gòu)，通過(guò)對(duì)行業(yè)發(fā)展前景、公司經(jīng)營(yíng)狀況和財(cái)務(wù)狀況的分析與研判，再結(jié)合其市場(chǎng)表現(xiàn)，選擇出具有潛力的投資品種構(gòu)建投資組合。

1.投資對(duì)象分散化。投資者可將資金分散于債券與股票，而且在購(gòu)買股票時(shí)選擇購(gòu)買不同行業(yè)和不同企業(yè)的股票，從而避免因某一行業(yè)或企業(yè)不景氣而蒙受重大損失。

2.投資地域分散化。不同地區(qū)的企業(yè)會(huì)受所在地區(qū)的經(jīng)濟(jì)狀況、市場(chǎng)、稅賦以及政策等諸多因素的影響，經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)會(huì)相當(dāng)懸殊，其股票在市場(chǎng)上的表現(xiàn)也會(huì)有一定差異。

3.投資期限分散化。在投資期限上采取分散方式，就是將資金分成若干部分分別進(jìn)行長(zhǎng)期投資、中期投資以及短期投資，這樣，可以減少經(jīng)濟(jì)不景氣或股市行情大起大落所帶來(lái)的損失。

1.證券投資市場(chǎng)各種風(fēng)險(xiǎn)產(chǎn)生的原因并不是單一的、許多情況下是各種因素共同作用的結(jié)果。所以我們對(duì)證券投資的風(fēng)險(xiǎn)分析不應(yīng)采取一因一果的分析方法，而應(yīng)采取一因多果或多果多因的綜合分析方法。

2.在證券投資風(fēng)險(xiǎn)中，系統(tǒng)的風(fēng)險(xiǎn)是不能通過(guò)分散投資加以避免的，而只有非系統(tǒng)性的風(fēng)險(xiǎn)，才能采用多樣化的投資加以避免。

3.對(duì)證券投資風(fēng)險(xiǎn)形成的原因進(jìn)行了深入的分析，并提出了相應(yīng)的防范措施，對(duì)保護(hù)投資者的利益有重要意義。

參考文獻(xiàn)。

[2]于桂琴.我國(guó)證券市場(chǎng)系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)成因分析[j].特區(qū)經(jīng)濟(jì)，，（10）.

[3]張志軍，楊利紅.我國(guó)風(fēng)險(xiǎn)投資業(yè)存在的主要問(wèn)題及對(duì)策分析[j].科技創(chuàng)業(yè)月刊，，（1）.

[4]徐暖心.淺析我國(guó)證券投資的風(fēng)險(xiǎn)與規(guī)避措施[j]..

作者簡(jiǎn)介：陳寧（1962-），南方黑芝麻集團(tuán)股份有限公司工程師，華中科技大學(xué)研究生班，研究方向：經(jīng)濟(jì)學(xué)、證券。

證券投資審計(jì)論文（熱門18篇）篇三

摘要：文章通過(guò)分析我國(guó)證券市場(chǎng)存在風(fēng)險(xiǎn)現(xiàn)狀以及這些風(fēng)險(xiǎn)形成原因，提出合理的防范風(fēng)險(xiǎn)的措施，通過(guò)完善法律，加強(qiáng)監(jiān)管，推進(jìn)市場(chǎng)的平穩(wěn)健康發(fā)展，增強(qiáng)我國(guó)證券市場(chǎng)的風(fēng)險(xiǎn)管理，使證券市場(chǎng)在我國(guó)發(fā)揮更大作用，從而促進(jìn)我國(guó)經(jīng)濟(jì)的進(jìn)一步發(fā)展。

關(guān)鍵詞：證券投資;證券市場(chǎng);風(fēng)險(xiǎn)防范。

證券投資是指投資者(法人或自然人)購(gòu)買股票、債券、基金券等有價(jià)證券以及這些有價(jià)證券的衍生品，以獲取紅利、利息及資本利得的投資行為和投資過(guò)程，是直接投資的重要形式，隨著我國(guó)社會(huì)主義市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)的不斷發(fā)展，我國(guó)證券市場(chǎng)的也得到了迅速的發(fā)展。

但是，由于我國(guó)社會(huì)主義市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)是在特殊的經(jīng)濟(jì)條件下逐漸成長(zhǎng)和發(fā)展起來(lái)的一個(gè)特殊的經(jīng)濟(jì)市場(chǎng)，這就使得我國(guó)的證券市場(chǎng)具有其特殊性，也使得我國(guó)的證券市場(chǎng)存在著巨大的潛在風(fēng)險(xiǎn)。

例如，上市公司的質(zhì)量問(wèn)題;證券交易制度問(wèn)題;市場(chǎng)過(guò)度投機(jī)問(wèn)題;政府對(duì)市場(chǎng)的干預(yù)和宏觀調(diào)控政策存在著失當(dāng)或失效問(wèn)題等，這些都是造成我國(guó)證券市場(chǎng)異常波動(dòng)的原因。

這些波動(dòng)對(duì)廣大投資者帶來(lái)巨大投資風(fēng)險(xiǎn)及經(jīng)濟(jì)損失的同時(shí)，更對(duì)我國(guó)的金融體系和國(guó)民經(jīng)濟(jì)造成了巨大的危害。

盡管投資的品種和種類也日益多元化，然而證券投資依然是廣大投資者最有前景的理財(cái)方式之一。

但是風(fēng)云變幻的證券投資對(duì)于廣大投資者來(lái)說(shuō)依然難以把握，使投資者面臨獲投資結(jié)果的極大的不確定性。

一般而言，證券投資風(fēng)險(xiǎn)是指投資者投資本金遭受損失的可能性。

風(fēng)險(xiǎn)是由于未來(lái)的收益的不確定性，實(shí)際收益與預(yù)期收益出現(xiàn)偏離，從而造成損失。

證券投資的風(fēng)險(xiǎn)一般可分為系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)與非系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)。

(一)系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)。

證券投資的系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)是指那些對(duì)所有的上市公司產(chǎn)生影響的因素引起的風(fēng)險(xiǎn)，比如因經(jīng)濟(jì)、政治及整個(gè)社會(huì)環(huán)境變化所引起的證券價(jià)格的波動(dòng)都屬于此類風(fēng)險(xiǎn)。

就目前我國(guó)證券市場(chǎng)而言，大致有如下幾種：

1.利率風(fēng)險(xiǎn)。

這是指利率變動(dòng)，出現(xiàn)貨幣供給量變化，從而導(dǎo)致證券需求變化而使證券價(jià)格變動(dòng)的一種風(fēng)險(xiǎn)。

一般而言，因利率下降引起股價(jià)上升或因利率上調(diào)引起股價(jià)下跌。

2.市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)。

這是指證券市場(chǎng)本身因各種因素的影響而引起證券價(jià)格變動(dòng)的風(fēng)險(xiǎn)。

證券市場(chǎng)瞬息萬(wàn)變，直接影響供求關(guān)系，包括政治局勢(shì)動(dòng)蕩、貨幣供應(yīng)緊、政府干預(yù)金融市場(chǎng)，投資者心理波動(dòng)以及大投機(jī)者興風(fēng)作浪等，都可以使證券市場(chǎng)掀起軒然大波。

3.政策風(fēng)險(xiǎn)。

各國(guó)的金融市場(chǎng)與國(guó)家的政治局面、經(jīng)濟(jì)運(yùn)行、財(cái)政狀況、外貿(mào)交往、投資氣候等息息相關(guān)，國(guó)家的任一政策的出臺(tái)，都可能造成證券市場(chǎng)上的證券價(jià)格的波動(dòng)。

4.其他系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)。

除了上述風(fēng)險(xiǎn)之外，還存在其他一些風(fēng)險(xiǎn)如匯率風(fēng)險(xiǎn)，入市資金結(jié)構(gòu)風(fēng)險(xiǎn)等。

(二)非系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)。

非系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)，是指某些微觀不確定因素的發(fā)生對(duì)某一個(gè)或幾個(gè)證券的收益產(chǎn)生影響所帶來(lái)的風(fēng)險(xiǎn)。

這些微觀不確定只對(duì)個(gè)別公司或企業(yè)產(chǎn)生影響，通常與整個(gè)證券市場(chǎng)的價(jià)格變動(dòng)不存在系統(tǒng)性、全局性關(guān)聯(lián)。

非系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)主要有如下幾種：

1.信用風(fēng)險(xiǎn)。

它是指證券發(fā)行人在證券到期時(shí)無(wú)法還本付息而使投資者遭受損失的風(fēng)險(xiǎn)。

信用風(fēng)險(xiǎn)實(shí)際上揭示了發(fā)行者在財(cái)務(wù)狀況不佳時(shí)出現(xiàn)違約和破產(chǎn)的可能，它主要受證券發(fā)行者的經(jīng)營(yíng)能力、盈利水平、事業(yè)穩(wěn)定程度等因素的影響。

2.經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)。

指上市公司的決策人員與管理人員在經(jīng)營(yíng)管理過(guò)程中出現(xiàn)失誤導(dǎo)致企業(yè)虧損而帶給投資者投資損失的可能性。

造成經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)的因素有諸如項(xiàng)目投資決策失誤、市場(chǎng)預(yù)測(cè)不準(zhǔn)以及技術(shù)更新不及時(shí)等。

在市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)條件下，任何企業(yè)都有經(jīng)營(yíng)失敗的可能性，因此這種風(fēng)險(xiǎn)是始終潛在的。

3.財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。

財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)是指企業(yè)資本結(jié)構(gòu)不合理所造成的風(fēng)險(xiǎn)。

負(fù)債經(jīng)營(yíng)是現(xiàn)代企業(yè)常用的一種經(jīng)營(yíng)手段。

一般來(lái)講，債務(wù)資本比例越高，財(cái)務(wù)杠桿作用就越大，但同時(shí)也要看到負(fù)債經(jīng)營(yíng)不利的一面，由于負(fù)債需要支付固定的利息，當(dāng)企業(yè)利潤(rùn)下降時(shí)，帶給投資者的收益就將大幅度減少。

因此，如果企業(yè)負(fù)債過(guò)量，造成資本結(jié)構(gòu)不合理，那么相應(yīng)所蘊(yùn)含的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)就越高。

4.價(jià)格風(fēng)險(xiǎn)。

價(jià)格風(fēng)險(xiǎn)是指涉及企業(yè)產(chǎn)品的價(jià)格發(fā)生變動(dòng)而帶來(lái)的風(fēng)險(xiǎn)。

構(gòu)成企業(yè)的價(jià)格風(fēng)險(xiǎn)一方面是成本因素，即企業(yè)從事生產(chǎn)所需的原材料、主要輔助材料的價(jià)格上漲或職工工資增加使生產(chǎn)成本上升，另一方面是市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)使銷售價(jià)格的下降。

5.技術(shù)風(fēng)險(xiǎn)。

指技術(shù)開(kāi)發(fā)方面的各種不確定因素，如技術(shù)難度、成果成熟度、與商品化的差距、開(kāi)發(fā)周期、技術(shù)壽命期等造成的投資風(fēng)險(xiǎn)。

除了上述幾種特殊風(fēng)險(xiǎn)外，常見(jiàn)的造成非系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)的因素還有諸如自然災(zāi)害以及不利于某一公司或企業(yè)的特殊事件的發(fā)生等等。

二、證券投資風(fēng)險(xiǎn)影響的.因素。

證券投資給人帶來(lái)收益的同時(shí)也伴隨著一定的風(fēng)險(xiǎn)。

證券投資的風(fēng)險(xiǎn)因素很多，但最主要的是經(jīng)濟(jì)因素。

風(fēng)險(xiǎn)因素共同作用的結(jié)果，或直接表現(xiàn)為證券投資不能盈利甚至不能收回本金(主要指?jìng)?，或間接表現(xiàn)為某種證券投資比銀行存款或其它投資少盈利。

證券投資風(fēng)險(xiǎn)既包括證券本身規(guī)律體制的風(fēng)險(xiǎn)，又包括人為因素的風(fēng)險(xiǎn)。

因此，對(duì)證券投資風(fēng)險(xiǎn)因素的認(rèn)識(shí)有利于監(jiān)管機(jī)構(gòu)制定合理的證券制度，也有利于投資者做出正確的投資決策。

(一)市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)影響因素。

市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)是由于證券市場(chǎng)行情變動(dòng)而引起的。

就我國(guó)目前情況來(lái)看，產(chǎn)生市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)的主要原因有兩個(gè)：一是證券市場(chǎng)內(nèi)在原因，它是不可避免的;另一個(gè)就是人為的因素。

證券市場(chǎng)行情的變動(dòng)同樣也引起市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)。

這種行情變動(dòng)可通過(guò)股票價(jià)格指數(shù)或股價(jià)平均數(shù)來(lái)分析。

證券行情變動(dòng)受多種因素影響，但決定性的因素是經(jīng)濟(jì)周期的變動(dòng)。

經(jīng)濟(jì)周期的變化決定了企業(yè)的景氣和效益，從而從根本上決定了證券市場(chǎng)，特別是股票行市的變動(dòng)趨勢(shì)。

(二)利率風(fēng)險(xiǎn)影響因素。

市場(chǎng)利率的變動(dòng)會(huì)引起證券價(jià)格變動(dòng)。

利率與證券價(jià)格呈反比變化，即利率提高，證券價(jià)格水平下降，利率下降證券價(jià)格水平上漲。

利率從兩方面影響證券價(jià)格：一是改變資金流向。

當(dāng)市場(chǎng)利率提高，會(huì)吸引一部分資金流向銀行儲(chǔ)蓄、商業(yè)票據(jù)等金融資產(chǎn)，從而減少對(duì)證券的需求，使證券價(jià)格下降。

當(dāng)市場(chǎng)利率下降時(shí)，一部分資金流回證券市場(chǎng)，增加對(duì)證券的需求，刺激了證券價(jià)格上漲;二是影響公司成本。

利率提高，公司融資成本提高，在其他條件不變的情況下盈利下降，引起股票價(jià)格下降。

利率下降，融資成本下降，盈利相應(yīng)增加，股票價(jià)格。

上漲。

(三)投資者層面風(fēng)險(xiǎn)影響因素。

證券投資風(fēng)險(xiǎn)究其實(shí)質(zhì)是投資者遭受損失的可能性和損失的大小，它源于證券市場(chǎng)內(nèi)外各因素未來(lái)的不確定性，投資者本身的行為也會(huì)帶來(lái)一定的風(fēng)險(xiǎn)。

1.過(guò)度自信導(dǎo)致的非理性投資行為。

證券市場(chǎng)是一個(gè)典型的導(dǎo)致過(guò)度自信的場(chǎng)所，投資者會(huì)由于過(guò)度自信而影響他們對(duì)會(huì)計(jì)信息的正確研判。

2.風(fēng)險(xiǎn)偏好導(dǎo)致的非理性投資行為。

不同的投資者對(duì)待風(fēng)險(xiǎn)的態(tài)度是不同的，主要可分為風(fēng)險(xiǎn)厭惡、風(fēng)險(xiǎn)中性以及風(fēng)險(xiǎn)喜好型投資者。

通常風(fēng)險(xiǎn)喜好型投資者會(huì)把相同的資產(chǎn)組合的確定等價(jià)報(bào)酬率定得比無(wú)風(fēng)險(xiǎn)投資的報(bào)酬率要高，使得他們更傾向于選擇資產(chǎn)組合而不是無(wú)風(fēng)險(xiǎn)投資。

3.從眾心理導(dǎo)致的非理性行為。

在證券市場(chǎng)中，投資者往往不是基于自己對(duì)收益和風(fēng)險(xiǎn)的預(yù)測(cè)，而是通過(guò)猜測(cè)和跟隨別人的行為來(lái)買賣股票，這就是通常所說(shuō)的股票市場(chǎng)的從眾行為。

而從眾心理導(dǎo)致的非理性的投資行為，則使客觀存在的投資風(fēng)險(xiǎn)成為事實(shí)。

證券投資是一種風(fēng)險(xiǎn)投資，在證券投資過(guò)程中，為了盡可能避免各種風(fēng)險(xiǎn)，獲得最大的投資收益，投資者必須對(duì)投資風(fēng)險(xiǎn)有充分認(rèn)識(shí)，學(xué)會(huì)衡量投資風(fēng)險(xiǎn)的方法，采取相應(yīng)的防范措施，將證券投資的風(fēng)險(xiǎn)減少到最低限度。

證券投資風(fēng)險(xiǎn)的規(guī)避主要從兩個(gè)方面來(lái)考慮，一是政策制定者要推出合理的規(guī)則，盡量減少風(fēng)險(xiǎn);二是投資者要保持清醒的頭腦，認(rèn)清市場(chǎng)本質(zhì)，把投資風(fēng)險(xiǎn)降到最低限度。

(一)系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)的防范。

對(duì)于證券投資監(jiān)管機(jī)構(gòu)而言，系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)可以從制度創(chuàng)新、提高上市公司質(zhì)量、完善監(jiān)管體系三個(gè)方面防范和化解，提倡誠(chéng)信并幫助投資者樹(shù)立理性投資的觀念。

對(duì)于投資者，系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)是無(wú)法消除的，投資者無(wú)法通過(guò)多樣化的投資組合進(jìn)行防范，但可以通過(guò)控制資金的投入比例等方式，減弱系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)的影響。

(二)非系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)的防范。

證券投資非系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)可以通過(guò)多種證券投資組合分散和降低。

投資組合分散風(fēng)險(xiǎn)的原理在現(xiàn)代金融市場(chǎng)得到了廣泛應(yīng)用。

投資者一般應(yīng)先分析各證券的收益與風(fēng)險(xiǎn)結(jié)構(gòu)，通過(guò)對(duì)行業(yè)發(fā)展前景、公司經(jīng)營(yíng)狀況和財(cái)務(wù)狀況的分析與研判，再結(jié)合其市場(chǎng)表現(xiàn)，選擇出具有潛力的投資品種構(gòu)建投資組合。

投資者可將資金分散于債券與股票，而且在購(gòu)買股票時(shí)選擇購(gòu)買不同行業(yè)和不同企業(yè)的股票，從而避免因某一行業(yè)或企業(yè)不景氣而蒙受重大損失。

不同地區(qū)的企業(yè)會(huì)受所在地區(qū)的經(jīng)濟(jì)狀況、市場(chǎng)、稅賦以及政策等諸多因素的影響，經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)會(huì)相當(dāng)懸殊，其股票在市場(chǎng)上的表現(xiàn)也會(huì)有一定差異。

在投資期限上采取分散方式，就是將資金分成若干部分分別進(jìn)行長(zhǎng)期投資、中期投資以及短期投資，這樣，可以減少經(jīng)濟(jì)不景氣或股市行情大起大落所帶來(lái)的損失。

1.證券投資市場(chǎng)各種風(fēng)險(xiǎn)產(chǎn)生的原因并不是單一的、許多情況下是各種因素共同作用的結(jié)果。

所以我們對(duì)證券投資的風(fēng)險(xiǎn)分析不應(yīng)采取一因一果的分析方法，而應(yīng)采取一因多果或多果多因的綜合分析方法。

2.在證券投資風(fēng)險(xiǎn)中，系統(tǒng)的風(fēng)險(xiǎn)是不能通過(guò)分散投資加以避免的，而只有非系統(tǒng)性的風(fēng)險(xiǎn)，才能采用多樣化的投資加以避免。

3.對(duì)證券投資風(fēng)險(xiǎn)形成的原因進(jìn)行了深入的分析，并提出了相應(yīng)的防范措施，對(duì)保護(hù)投資者的利益有重要意義。

參考文獻(xiàn)。

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證券投資審計(jì)論文（熱門18篇）篇四

二、調(diào)研方法。

第二章證券投資市場(chǎng)調(diào)研的可行性及計(jì)劃流程。

二、計(jì)劃進(jìn)度以及流程。

五、證券投資替代行業(yè)影響力調(diào)研。

1.我國(guó)證券投資產(chǎn)品出口量額及增長(zhǎng)情況。

3.經(jīng)營(yíng)海外市場(chǎng)的主要證券投資品牌。

4.國(guó)際經(jīng)濟(jì)形式對(duì)證券投資產(chǎn)品出口影響的分析。

1.我國(guó)證券投資產(chǎn)品進(jìn)口量額及增長(zhǎng)情況。

一、技術(shù)競(jìng)爭(zhēng)。

二、原材料及成本競(jìng)爭(zhēng)。

三、產(chǎn)品定位競(jìng)爭(zhēng)分析。

四、區(qū)域市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)。

五、品牌影響力。

六、價(jià)格競(jìng)爭(zhēng)。

七、證券投資產(chǎn)品主流企業(yè)市場(chǎng)占有率。

八、影響證券投資市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)格局的因素。

一、用戶對(duì)證券投資產(chǎn)品的認(rèn)知程度。

1.功能。

2.產(chǎn)品質(zhì)量。

3.價(jià)格。

4.產(chǎn)品設(shè)計(jì)。

四、代理商對(duì)證券投資品牌的選擇情況。

五、主要城市市場(chǎng)對(duì)主要證券投資品牌的認(rèn)知水平。

第十一章證券投資重點(diǎn)細(xì)分區(qū)域調(diào)研。

一、華東地區(qū)。

2.華東地區(qū)證券投資發(fā)展特征分析。

二、華南地區(qū)。

2.華南地區(qū)證券投資發(fā)展特征分析。

三、東北地區(qū)。

2.東北地區(qū)證券投資發(fā)展特征分析。

四、華北地區(qū)。

……。

第十二章證券投資產(chǎn)品重點(diǎn)企業(yè)調(diào)研。

二、證券投資企業(yè)市場(chǎng)綜合影響力評(píng)價(jià)。

三、證券投資企業(yè)運(yùn)營(yíng)狀況調(diào)研。

第十三章國(guó)內(nèi)主要證券投資企業(yè)盈利能力比較分析。

一、-證券投資行業(yè)利潤(rùn)分析。

2.不同規(guī)模證券投資企業(yè)的利潤(rùn)總額比較分析。

3.不同所有制證券投資企業(yè)的利潤(rùn)總額比較分析。

第十四章國(guó)內(nèi)主要證券投資企業(yè)成長(zhǎng)性比較分析。

四、-證券投資行業(yè)增長(zhǎng)預(yù)測(cè)。

第十五章國(guó)內(nèi)主要證券投資企業(yè)償債能力比較分析。

第十六章國(guó)內(nèi)主要證券投資企業(yè)營(yíng)運(yùn)能力比較分析。

四、2014-年證券投資行業(yè)償債能力預(yù)測(cè)。

1.國(guó)際經(jīng)濟(jì)環(huán)境變化對(duì)證券投資市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)的影響。

2.匯率變化對(duì)證券投資市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)的影響。

3.宏觀經(jīng)濟(jì)變化對(duì)證券投資市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)的影響。

4.宏觀經(jīng)濟(jì)政策對(duì)證券投資市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)的影響。

5.區(qū)域經(jīng)濟(jì)變化對(duì)證券投資市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)的影響。

二、證券投資市場(chǎng)產(chǎn)業(yè)鏈上下游風(fēng)險(xiǎn)分析。

1.上游行業(yè)對(duì)證券投資市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)的影響。

2.下游行業(yè)對(duì)證券投資市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)的影響。

3.其他關(guān)聯(lián)行業(yè)對(duì)證券投資市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)的影響。

三、證券投資市場(chǎng)政策風(fēng)險(xiǎn)分析。

4.證券投資區(qū)域經(jīng)濟(jì)政策風(fēng)險(xiǎn)。

五、證券投資市場(chǎng)其他風(fēng)險(xiǎn)分析。

證券投資審計(jì)論文（熱門18篇）篇五

摘要：我國(guó)證券市場(chǎng)是一個(gè)迅速發(fā)展的、新興的市場(chǎng)，因此充滿了挑戰(zhàn)和風(fēng)險(xiǎn)。

證券投資風(fēng)險(xiǎn)是現(xiàn)代經(jīng)濟(jì)發(fā)展中的每個(gè)投資者和消費(fèi)者所面臨的一個(gè)非常重要的問(wèn)題，在證券投資市場(chǎng)上，我們遇到各種各樣的風(fēng)險(xiǎn)。

本文從證券市場(chǎng)的風(fēng)險(xiǎn)分析著手，簡(jiǎn)單分析了證券投資風(fēng)險(xiǎn)的成因以及在風(fēng)險(xiǎn)防范上應(yīng)該采取的措施。

一、風(fēng)險(xiǎn)的概念。

風(fēng)險(xiǎn)是指某種不利結(jié)果發(fā)生的可能性，由不利結(jié)果發(fā)生的概率來(lái)表示。

所謂證券投資風(fēng)險(xiǎn)，是指證券投資者達(dá)不到預(yù)期收益或遭受到損失的可能性。

證券投資審計(jì)論文（熱門18篇）篇六

20xx年的牛市，使得炒股變成了國(guó)民話題，連老頭老太太都不例外，仿佛不炒股是一種損失。然而證券投資并不是他們所認(rèn)為的那樣，里面飽含了專業(yè)知識(shí)。所以，培養(yǎng)證券投資行業(yè)的高素質(zhì)人才迫在眉睫，這使得《證券投資學(xué)》變成了經(jīng)濟(jì)學(xué)專業(yè)最重要的學(xué)科，也是所有經(jīng)濟(jì)學(xué)專業(yè)人才的必修課程。證券投資學(xué)是一門操作性和實(shí)踐性很強(qiáng)的應(yīng)用型課程，是理論與實(shí)際的有機(jī)結(jié)合，當(dāng)前的《證券投資學(xué)》課程教學(xué)亟需完善，必須對(duì)其進(jìn)行改革。

1、教師隊(duì)伍師資力量不夠。

隨著高校學(xué)生的擴(kuò)招，師資隊(duì)伍也相應(yīng)地?cái)U(kuò)大，師資力量主要?jiǎng)澐譃閭z類：資歷深的老教授和年輕的新進(jìn)老師。對(duì)于資歷深的老教授來(lái)說(shuō)，有著足夠的教學(xué)經(jīng)驗(yàn)，但是不一定能夠滿足證券投資學(xué)的教學(xué)，因?yàn)樽C券投資學(xué)知識(shí)實(shí)時(shí)更新，并且要求比較熟練的電腦軟件操作技術(shù)。很多老教授不大接受新鮮事物，不愿意去學(xué)習(xí)電腦軟件知識(shí)，這使得他們的教案幾年前和幾年后基本一致，上課基本“老調(diào)重彈”，跟不上最新證券投資學(xué)知識(shí)，不了解最近證券投資市場(chǎng)的動(dòng)態(tài)熱點(diǎn)情況。上機(jī)實(shí)踐課更加是捉襟見(jiàn)肘，不能夠很好的指導(dǎo)學(xué)生實(shí)際操作。而對(duì)于年輕老師來(lái)說(shuō)，這些年輕老師剛完成校園學(xué)生到老師的過(guò)渡，缺乏足夠的教學(xué)經(jīng)驗(yàn)，更加缺乏實(shí)際證券投資學(xué)的教學(xué)經(jīng)驗(yàn)以及證券市場(chǎng)的歷練，故而他們的知識(shí)結(jié)構(gòu)比較簡(jiǎn)單，上課時(shí)可能找不到正確的教學(xué)管理方法，對(duì)證券市場(chǎng)缺乏實(shí)際經(jīng)驗(yàn)，不能夠較好的完成證券投資學(xué)的教學(xué)。

2、所用教材不夠與時(shí)俱進(jìn)。

教材是教師教學(xué)的基礎(chǔ)，教材的質(zhì)量如何將直接影響到課程的教學(xué)效果。目前各高校采用的教材基本都是沿用以前的經(jīng)典教材，或是國(guó)外投資理論的翻版，并沒(méi)有跟著當(dāng)前證券投資市場(chǎng)與時(shí)俱進(jìn)，甚至有的教材一直都是同一個(gè)版本，老師上課用幾年前的教材，案例都沒(méi)有更新。證券投資市場(chǎng)發(fā)展迅速，教材就必須及時(shí)跟新，新事物，新理論，新現(xiàn)象都必須反應(yīng)出來(lái)。并且，相關(guān)經(jīng)典案例也要在教材中突顯出來(lái)，要保證學(xué)生們能在課堂上接受的是最新的知識(shí)。不與時(shí)俱進(jìn)或者不適合學(xué)生的教材都是達(dá)不到好的教學(xué)效果的。

3、理論教學(xué)模式落后。

理論教學(xué)是任何一門專業(yè)學(xué)科的基礎(chǔ)，只有夯實(shí)了理論知識(shí)，才能延伸到實(shí)踐操作和實(shí)際中去，證券投資學(xué)的教學(xué)也不例外。當(dāng)前證券投資學(xué)的理論教學(xué)，大多以老師在講臺(tái)上傳授知識(shí)，輔以ppt以及黑板板書，學(xué)生在下面被動(dòng)地“被灌輸”知識(shí)，積極性不高，師生之間互動(dòng)少，這使得老師對(duì)學(xué)生知識(shí)掌握情況把握不了，不清楚學(xué)生是否對(duì)課上講授的知識(shí)熟練掌握，導(dǎo)致理論教學(xué)效率低下，必須改進(jìn)這種落后的理論教學(xué)模式才能取得良好的教學(xué)效果。

4、相關(guān)軟件硬件配置不夠。

證券投資學(xué)教學(xué)很重要的部分是仿真股市、校外見(jiàn)習(xí)以及綜合實(shí)訓(xùn)，這些都對(duì)學(xué)校的相關(guān)軟硬件配置要求很高。目前很多高校的配置就只是聯(lián)網(wǎng)的電腦，這是遠(yuǎn)遠(yuǎn)不夠的。我在一些學(xué)校調(diào)研實(shí)習(xí)的時(shí)候發(fā)現(xiàn)，很多學(xué)校的實(shí)踐教室設(shè)立了比較久的年份，里面的電腦與網(wǎng)絡(luò)沒(méi)有得到更新，電腦老化，反應(yīng)慢，以及網(wǎng)絡(luò)差，這嚴(yán)重影響了老師的教學(xué)熱情以及學(xué)生的學(xué)習(xí)熱情。仿真股市、校外見(jiàn)習(xí)和綜合實(shí)訓(xùn)都不能缺少，仿真股市要求學(xué)校有專門的金融實(shí)驗(yàn)室以及相關(guān)的證券投資模擬平臺(tái)，校外見(jiàn)習(xí)則要求學(xué)校有相關(guān)聯(lián)的證券投資公司給予見(jiàn)習(xí)機(jī)會(huì)，綜合實(shí)訓(xùn)則更需要學(xué)生的知識(shí)與實(shí)際結(jié)合能力，擁有這些設(shè)備配置的學(xué)校少之又少。

5、實(shí)踐教學(xué)不足。

相關(guān)軟件硬件配置不夠，必然會(huì)導(dǎo)致相關(guān)實(shí)踐教學(xué)的不足。目前各高校基本都是采用的“課堂+上機(jī)”模式對(duì)《證券投資學(xué)》課程進(jìn)行課程，即除了老師在課堂進(jìn)行理論教學(xué)，還有上機(jī)模擬實(shí)訓(xùn)。但是大部分都是理論教學(xué)，上級(jí)實(shí)訓(xùn)多的也不過(guò)十幾個(gè)課時(shí)，對(duì)于學(xué)生來(lái)說(shuō)，是完全不夠的。要多給學(xué)生一些將理論與現(xiàn)實(shí)相融合的時(shí)間，一周一次實(shí)踐課相當(dāng)于三天打魚兩天曬網(wǎng)，依舊使得學(xué)生對(duì)當(dāng)前大盤迷茫，并不能得到真正的實(shí)踐操作經(jīng)驗(yàn)，放到真正的證券市場(chǎng)中去，仍然是零基礎(chǔ)。甚至有些學(xué)校理論教學(xué)老師跟實(shí)踐教學(xué)老師不是同一個(gè)老師，這使得倆位老師不能很好的了解學(xué)生對(duì)知識(shí)的掌握情況，很難讓學(xué)生將理論知識(shí)和實(shí)踐知識(shí)產(chǎn)生很好的融合，這會(huì)對(duì)教學(xué)效果產(chǎn)生很大的影響。

6、考評(píng)方式單一。

當(dāng)前證券投資學(xué)的考評(píng)方式主要是以考試為主，一般都是“30%的平時(shí)成績(jī)+70%期末成績(jī)”為考核方式，這使得很多同學(xué)并不注重自己平時(shí)的課堂表現(xiàn)以及實(shí)際操作能力，只是在平時(shí)上課的時(shí)候打打醬油，到最后期末考試的時(shí)候臨時(shí)抱個(gè)佛腳，對(duì)老師平時(shí)畫的重點(diǎn)進(jìn)行復(fù)習(xí)，最后拿到不符合真實(shí)水平的“泡沫”成績(jī)。證券投資學(xué)學(xué)習(xí)主要是要培養(yǎng)學(xué)生的實(shí)際操作能力，這樣的考評(píng)方式太單一，不合理，起不到真正考查學(xué)生實(shí)際能力的作用。

1、加強(qiáng)教師隊(duì)伍師資力量。

如今證券投資學(xué)知識(shí)越來(lái)越向應(yīng)用型和社會(huì)化發(fā)展，這要求必須提高學(xué)校教師隊(duì)伍的師資力量，提高教師的綜合素質(zhì)。所有教學(xué)證券投資學(xué)的專業(yè)教師，必須進(jìn)入到證券市場(chǎng)中去歷練，甚至可以讓專業(yè)教師去證券投資公司進(jìn)行掛職鍛煉，讓教師去實(shí)際操作，去感受證券市場(chǎng)的變化和社會(huì)對(duì)于證券投資專業(yè)人才的具體需求，去接受證券市場(chǎng)上最新最前沿的知識(shí)，根據(jù)市場(chǎng)的需求和動(dòng)態(tài)來(lái)調(diào)整上課時(shí)的教學(xué)內(nèi)容。除此對(duì)所有證券投資學(xué)教師統(tǒng)一的歷練培訓(xùn)外，還要針對(duì)老教授和年輕教師分別進(jìn)行專業(yè)培訓(xùn)。對(duì)于老教授來(lái)說(shuō)，還要對(duì)其進(jìn)行專業(yè)的電腦軟件培訓(xùn)，讓這些老教授能游刃有余地進(jìn)行證券行情分析軟件以及其他金融分析軟件的操作，跟上新興證券軟件的步伐。對(duì)于年輕教師來(lái)說(shuō)，還要多組織去聽(tīng)老教授們的課，學(xué)習(xí)上課的教學(xué)方法，積累教學(xué)經(jīng)驗(yàn)，也可實(shí)行“青年教師導(dǎo)師制”，讓老教授擔(dān)任年輕教師的導(dǎo)師，傳授教學(xué)經(jīng)驗(yàn)。只有教師隊(duì)伍師資力量強(qiáng)大了，才能夠使教出來(lái)的學(xué)生知識(shí)水平得到提高。

2、綜合多本教材，補(bǔ)充更新教學(xué)內(nèi)容。

國(guó)內(nèi)學(xué)者們編寫的教材，內(nèi)容主要以投資理論以及證券投資分析為主，有的教材涉及到的數(shù)學(xué)計(jì)算知識(shí)較少，有的則理論知識(shí)較少。國(guó)外主要以博迪編寫的投資學(xué)為主，內(nèi)容十分詳細(xì)，雖然每個(gè)國(guó)家研究的方法和內(nèi)容大同小異，但是教材要根據(jù)每個(gè)國(guó)家的實(shí)際發(fā)展情況而來(lái)，所以我們老師首先自己得廣泛閱讀相關(guān)教材書籍，豐富自己的理論知識(shí)，將國(guó)內(nèi)國(guó)外教材的優(yōu)點(diǎn)綜合起來(lái)。老師可以在這些優(yōu)秀的書籍中，選擇一本最適合學(xué)生的教材，綜合其他教材作為輔助和參考，然后根據(jù)學(xué)生們的知識(shí)實(shí)際情況以及市場(chǎng)發(fā)展情況，多多補(bǔ)充更新教學(xué)內(nèi)容，也可以專業(yè)老師可以根據(jù)學(xué)生情況和市場(chǎng)情況，自己獨(dú)立編寫或者協(xié)同其他老師一起編寫一本自編教材，綜合各家所長(zhǎng)，與校內(nèi)校外多個(gè)專家討論通過(guò)之后，學(xué)校給予資助出版最適合學(xué)生的教材。只有適合當(dāng)前證券市場(chǎng)實(shí)際情況以及學(xué)生情況的書籍教材，才是好的證券投資學(xué)教材。

3、改進(jìn)理論教學(xué)方式。

既然當(dāng)前的理論教學(xué)方式不能達(dá)到很好的教學(xué)效果，我們就應(yīng)改進(jìn)理論教學(xué)方式。當(dāng)前理論教學(xué)方式最常見(jiàn)的問(wèn)題是枯燥無(wú)味，無(wú)法調(diào)動(dòng)學(xué)生的積極性，如何調(diào)動(dòng)學(xué)生的積極性，使他們從“被動(dòng)學(xué)習(xí)”變成“主動(dòng)學(xué)習(xí)”、“我愛(ài)學(xué)習(xí)”成為理論教學(xué)的關(guān)鍵。我們可以改進(jìn)教師上課的教學(xué)方式，從靜態(tài)教學(xué)變?yōu)榧榫敖虒W(xué)、案例教學(xué)、討論式教學(xué)、換位教學(xué)一體的多模式教學(xué)方式。情景教學(xué)是指在教學(xué)過(guò)程中，教師帶有目的的引入一個(gè)非常生動(dòng)的、能讓學(xué)生情感融入的場(chǎng)景，引起學(xué)生〔〕的情感體驗(yàn)，讓學(xué)生在情境中進(jìn)行角色模擬，身臨其境，對(duì)問(wèn)題進(jìn)行自我分析和自我解決，從而加深對(duì)教學(xué)內(nèi)容的理解，達(dá)到使學(xué)生對(duì)這個(gè)問(wèn)題進(jìn)行自主認(rèn)真思考，產(chǎn)生深刻印象的效果。案例教學(xué)肯定是必不可少的一部分，這要求教師在對(duì)學(xué)生講授完相關(guān)的理論知識(shí)之后，精心準(zhǔn)備好案例材料，包括歷史上比較經(jīng)典的相關(guān)案例以及當(dāng)前市場(chǎng)正火熱的實(shí)時(shí)案例，講授案例時(shí)與討論式教學(xué)相結(jié)合，讓學(xué)生分為小組對(duì)案例進(jìn)行討論，運(yùn)用自己學(xué)到的知識(shí)充分理解案例，把握案例，通過(guò)反復(fù)的互動(dòng)和交流，不僅提高了學(xué)生的興趣，讓他們深化理解，更能讓老師能知道學(xué)生對(duì)這個(gè)知識(shí)點(diǎn)的把握情況。換位教學(xué)指的是讓學(xué)生上課時(shí)擔(dān)任“教師”的角色，老師則坐在座位上充當(dāng)“學(xué)生”，聽(tīng)學(xué)生“授課”。這要求老師提前一段時(shí)間將這個(gè)任務(wù)布置給學(xué)生，也就是說(shuō)提前讓學(xué)生做好充分的準(zhǔn)備，自己預(yù)習(xí)相關(guān)知識(shí)點(diǎn)以及查找相關(guān)知識(shí)內(nèi)容，然后上課的時(shí)候由學(xué)生對(duì)知識(shí)點(diǎn)進(jìn)行講授。這種由學(xué)生先自主學(xué)習(xí)，然后口頭講述的方法，能讓學(xué)生更好把握知識(shí)點(diǎn)的框架結(jié)構(gòu)，理清思路，產(chǎn)生清晰的輪廓。這樣集情景教學(xué)、案例教學(xué)、討論式教學(xué)、換位教學(xué)一體的多模式教學(xué)方式能夠充分調(diào)動(dòng)學(xué)生的積極性，不再使學(xué)生感覺(jué)到自己“置身事外”，從而提高理論教學(xué)的效率。

4、提升軟硬件配置。

證券投資學(xué)是對(duì)相關(guān)軟硬件配置要求非常高的一門學(xué)科，沒(méi)有一定的軟硬件配套配置，證券投資學(xué)的實(shí)踐操作將受到很大的局限性。首先，合格的網(wǎng)絡(luò)環(huán)境以及電腦配置是最基礎(chǔ)的。證券投資學(xué)實(shí)踐不是說(shuō)說(shuō)就可以，一定要有跟得上時(shí)代的電腦配置及網(wǎng)絡(luò)環(huán)境，最好是要有高配的專門的金融實(shí)驗(yàn)室以及相關(guān)的證券投資模擬平臺(tái)。其次是必須要有相關(guān)證券投資軟件。學(xué)校必須購(gòu)買正版的證券投資軟件，例如我們教材書上要求的是大智慧行情分析軟件以及大智慧金融教學(xué)系統(tǒng)，那么學(xué)校就應(yīng)該購(gòu)買好這些正版證券投資軟件，不要使得老師教的是這個(gè)版本的軟件，學(xué)生卻只能用另一種軟件替代或者只能用個(gè)盜版破解軟件。最后，學(xué)校應(yīng)該加強(qiáng)與證券公司等金融機(jī)構(gòu)的校企合作，給學(xué)生提供良好的實(shí)習(xí)機(jī)會(huì)，讓學(xué)生在充分的理論知識(shí)灌輸和模擬平臺(tái)操作后，能夠到這些證券投資公司實(shí)習(xí)，真正投入到現(xiàn)實(shí)證券市場(chǎng)中去積累經(jīng)驗(yàn)。

5、加強(qiáng)實(shí)踐教學(xué)。

實(shí)踐教學(xué)不僅是學(xué)生將理論知識(shí)轉(zhuǎn)化為實(shí)踐知識(shí)必不可少的部分，更是激發(fā)學(xué)生對(duì)證券投資興趣的關(guān)鍵。學(xué)校應(yīng)該加大學(xué)生模擬操盤實(shí)訓(xùn)課程的課時(shí)量，讓學(xué)生能夠每天都跟蹤真實(shí)大盤走勢(shì)，將書面知識(shí)運(yùn)用到現(xiàn)實(shí)證券市場(chǎng)里去，把握市場(chǎng)的實(shí)時(shí)動(dòng)態(tài)。在實(shí)踐教學(xué)過(guò)程中，學(xué)生一邊操作，老師一邊指導(dǎo)講解。由于證券市場(chǎng)受宏觀環(huán)境的影響很大，老師可以引導(dǎo)學(xué)生對(duì)當(dāng)前經(jīng)濟(jì)社會(huì)的宏觀大勢(shì)進(jìn)行正確分析，對(duì)當(dāng)前證券市場(chǎng)乃至經(jīng)濟(jì)社會(huì)的熱點(diǎn)問(wèn)題進(jìn)行研究，讓學(xué)生分別去認(rèn)真分析、追蹤自己感興趣或者看好的個(gè)股，然后通過(guò)自己在書本上學(xué)到的宏觀分析、行業(yè)分析和公司分析，以及各種技術(shù)分析等方法，對(duì)個(gè)股進(jìn)行細(xì)致分析，鍛煉他們分析證券市場(chǎng)以及個(gè)股未來(lái)走勢(shì)的能力，對(duì)以后走向金融工作崗位有著非常重要的作用。

6、豐富考評(píng)方式。

考評(píng)方式多樣化，才能更好的檢驗(yàn)學(xué)生掌握知識(shí)的程度，才能更好的為老師提供依據(jù)，提高教學(xué)效果。比如除了最后的期末成績(jī)、平時(shí)上課的時(shí)候參與討論的積極性以外，可以在班上設(shè)立模擬炒股大賽，以實(shí)訓(xùn)時(shí)在模擬炒股中的排名來(lái)考查學(xué)生，多鼓勵(lì)學(xué)生參加全校、全省甚至全國(guó)的金融精英挑戰(zhàn)賽等相關(guān)證券投資比賽，把這些作為加分項(xiàng)來(lái)促進(jìn)學(xué)生真正投入到證券投資學(xué)習(xí)中去，培養(yǎng)學(xué)生對(duì)證券投資學(xué)真正濃厚的興趣，才能達(dá)到我們教學(xué)證券投資學(xué)的目的。

證券投資學(xué)改革過(guò)程不是一朝一夕的，是個(gè)任重而道遠(yuǎn)的過(guò)程。只有改進(jìn)各個(gè)方面存在的問(wèn)題，才能夠提高證券投資學(xué)的教學(xué)效果，培養(yǎng)出真正適合證券投資市場(chǎng)的有用的應(yīng)用型人才。

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證券投資審計(jì)論文（熱門18篇）篇七

在有效的證券市場(chǎng)中，證券市場(chǎng)價(jià)格的調(diào)節(jié)對(duì)所有新的、公開(kāi)的信息能作出迅速反應(yīng)，其信息集合除包括市場(chǎng)本身的客觀信息外，還包括公開(kāi)的證券市場(chǎng)相關(guān)的場(chǎng)外客觀信息。簡(jiǎn)而言之，有效的證券市場(chǎng)中，所有場(chǎng)內(nèi)外相關(guān)客觀信息都能在上市證券的價(jià)格中得到充分迅速的反映。因此，通過(guò)證券市場(chǎng)價(jià)格計(jì)算的證券收益同樣能夠充分迅速地反映所有證券市場(chǎng)場(chǎng)內(nèi)外相關(guān)的客觀信息。

投資主體處理信息的過(guò)程通常總是通過(guò)證券收益客觀信息的識(shí)別，獲得證券未來(lái)收益的預(yù)期信息，提取證券投資的決策信息，然后選擇證券投資行為。

根據(jù)證券投資主體預(yù)期形成模式的差異，可以將預(yù)期分成理性預(yù)期和有限理性預(yù)期兩大類型。

理性預(yù)期是利用最好的經(jīng)濟(jì)模型和現(xiàn)已掌握的信息所得出有關(guān)證券未來(lái)收益水平明確的預(yù)測(cè)。其中包括不直接研究證券市場(chǎng)價(jià)格漲落，而直接研究證券市場(chǎng)所有投資主體的投資行為，通過(guò)博弈模型進(jìn)行證券本來(lái)收益的預(yù)期。

有限理性預(yù)期指證券投資主體不采用經(jīng)濟(jì)模型，憑借各自證券投資的經(jīng)驗(yàn)或者參考其它證券投資主體的預(yù)期信息、決策信息和投資行為對(duì)證券未來(lái)收益的經(jīng)濟(jì)預(yù)測(cè)。

類似的，根據(jù)證券投資主體決策形成途徑的差異，將決策也分成理性決策和有限理性決策兩類。

理性決策是證券投資主體通過(guò)合適的證券投資決策模型或者通過(guò)證券的技術(shù)分析，然后選擇投資行為的證券投資決策。

有限理性決策是證券投資主體不采用證券投資決策模型，也不采用技術(shù)分析，僅憑借各自證券投資經(jīng)驗(yàn)或者參考其它證券投資主體的預(yù)期信息、決策信息和投資行為所進(jìn)行的證券投資決策。

證券市場(chǎng)中，完全不考慮證券未來(lái)收益水平和變動(dòng)趨勢(shì)的完全非理性證券投資主體幾乎是不存在的。因此，本文研究的證券投資主體在信息處理的預(yù)期和決策兩個(gè)環(huán)節(jié)中都具有理性或者有限理性。

具有理性的證券投資主體在信息處理兩個(gè)主要環(huán)節(jié)上是通過(guò)經(jīng)濟(jì)模型或者技術(shù)分析獨(dú)立獲得理性預(yù)期信息和理性決策信息，然后獨(dú)立選擇證券投資行為。故稱他們是獨(dú)立型證券投資主體。

具有有限理性的證券投資主體在信息處理過(guò)程中，如果在兩個(gè)主要環(huán)節(jié)上都是憑借自身證券投資經(jīng)驗(yàn)獲得有限理性預(yù)期信息和有限理性決策信息，然后，獨(dú)立選擇證券投資行為，他們也是獨(dú)立型證券投資主體。如果，至少在一個(gè)環(huán)節(jié)上，參考其它證券投資主體獲得有限理性預(yù)期信息或者有限理性決策信息，模仿其它證券投資主體的投資行為，選擇自身投資行為，稱他們是模仿型證券投資主體。

獨(dú)立型證券投資主體可能采用相同的經(jīng)濟(jì)模型或者相同的技術(shù)分析，也可能憑借各自相似的證券投資經(jīng)驗(yàn)，導(dǎo)致其證券投資行為產(chǎn)生客觀相似的效應(yīng)。

模仿型證券投資主體，基于自身認(rèn)知的內(nèi)涵、認(rèn)知的結(jié)構(gòu)和認(rèn)知的層次以及投資的經(jīng)驗(yàn)。投資的偏好和投資的心理的局限，不足以從客觀信息中獨(dú)立獲取證券未來(lái)足夠的預(yù)期信息和獨(dú)立提取選擇投資行為足夠的決策信息，或者對(duì)各自預(yù)期信息和決策信息的置信程度不足以獨(dú)立選擇投資行為。他們不得不通過(guò)參考其它證券投資主體的預(yù)期信息、決策信息和投資行為，以便獲取各自足夠的預(yù)期信息，提取各自足夠的決策信息，或者達(dá)到選擇投資行為足夠的置信程度，客觀上模仿獨(dú)立型證券投資主體的投資行為進(jìn)行證券投資。因此，模仿型證券投資主體的投資行為產(chǎn)生模仿的效應(yīng)。

模仿型投資主體的投資行為比獨(dú)立型投資主體的投資行為客觀上非理性含量更高一些。通過(guò)社會(huì)心理和認(rèn)知心理分析，特別是證券投資博奕分析可以得到，模仿型證券投資主體模仿選擇的投資策略是隨大流的從眾策略。

綜上所述，在有效的證券市場(chǎng)中，獨(dú)立型證券投資主體的投資行為可能存在客觀相似性，而模仿型證券投資主體的投資行為必定存在模仿從眾性。

3.形成風(fēng)險(xiǎn)的市場(chǎng)內(nèi)在機(jī)制。

在有效的證券市場(chǎng)中，上市證券的價(jià)格能充分迅速地反映證券市場(chǎng)所有場(chǎng)內(nèi)外相關(guān)信息。所有證券投資主體都能任意地、不斷地獲取有關(guān)上市證券價(jià)格、漲跌幅度和交易量的客觀信息。因此，在有效的證券市場(chǎng)中，所有證券投資主體的客觀信息是對(duì)稱的，證券市場(chǎng)的競(jìng)爭(zhēng)對(duì)所有證券投資主體是公平的。

面對(duì)客觀對(duì)稱的信息，兩類證券投資主體預(yù)期形成的模式和決策形成的途徑具有較大差異，導(dǎo)致其證券投資行為對(duì)未來(lái)證券市場(chǎng)價(jià)格的波動(dòng)產(chǎn)生不同的作用，從而對(duì)投資證券未來(lái)收益的波動(dòng)也產(chǎn)生不同的作用。因此，兩類證券投資主體的投資行為對(duì)證券未來(lái)可能收益間的差異產(chǎn)生不同的作用。如引言所述，證券未來(lái)可能收益間的差異就是投資證券的風(fēng)險(xiǎn)，兩類投資主體的投資行為對(duì)證券市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)產(chǎn)生不同的作用，他們就是形成風(fēng)險(xiǎn)的市場(chǎng)內(nèi)在機(jī)制。

若兩個(gè)具有限理性的獨(dú)立型證券投資主體通過(guò)相同的經(jīng)濟(jì)模型或者相同的基本分析和技術(shù)分析獨(dú)立獲得各自的理性預(yù)期信息和理性決策信息通常是大致相同的。

若兩個(gè)具有限理性的獨(dú)立型證券投資主體憑借各自的投資經(jīng)驗(yàn)大體相同，他們獨(dú)立獲得的有限理性預(yù)期信息和有限理性決策信息也大體相同。

上述情況下，兩個(gè)獨(dú)立型證券投資主體間便具有預(yù)期信息和決策信息的對(duì)稱性，通常其證券投資行為對(duì)投資證券的市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)形成產(chǎn)生客觀相似的作用。否則，兩個(gè)獨(dú)立型證券投資主體的預(yù)期信息和決策信息是非對(duì)稱的，其證券投資行為也不盡相同，對(duì)投資證券的市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)形成的作用也不盡相同。

桑塔弗研究所（sfi，santafeinstitute）通過(guò)計(jì)算機(jī)模擬完全由獨(dú)立型證券投資主體組成的股票市場(chǎng)發(fā)現(xiàn)，股票市場(chǎng)價(jià)格波動(dòng)，股票未來(lái)可能收益間的差異，即證券投資風(fēng)險(xiǎn)和獨(dú)立型證券投資主體投資行為的客觀相似程度及其變化速度有關(guān)。

綜上所述，獨(dú)立型證券投資主體投資行為的客觀相似性是證券市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)形成的一種內(nèi)在機(jī)制。不妨稱為獨(dú)立客觀相似機(jī)制。其客觀相似程度以及所持資本資產(chǎn)結(jié)構(gòu)的變化速度達(dá)到一定水平時(shí)，投資證券的市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)會(huì)被成倍地放大，導(dǎo)致證券市場(chǎng)出現(xiàn)復(fù)雜現(xiàn)象，價(jià)格大幅波動(dòng)，交易量增加，泡沫形成，甚至累積成危機(jī)。正如桑塔弗研究所模擬的股市一樣。說(shuō)明形成市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)的獨(dú)立客觀相似機(jī)制是證券市場(chǎng)內(nèi)在的非線性機(jī)制。

面對(duì)客觀對(duì)稱的信息，模仿型證券投資主體各自獨(dú)立獲取的預(yù)期信息和獨(dú)立提取的決策信息，通常是非對(duì)稱的。模仿型證券投資主體需要參考其它證券投資主體的預(yù)期信息和決策信息，以便選擇各自的證券投資行為，他們的投資行為就會(huì)或多或少地模仿其它證券投資主體的投資行為，也就是從眾選擇各自證券投資行為。這種模仿從眾行為會(huì)在模仿型證券投資主體間傳染蔓延，他們個(gè)體的有限理性投資行為演化成證券市場(chǎng)整體的非理性投資行為，證券市場(chǎng)價(jià)格的波動(dòng)被成倍地放大，導(dǎo)致證券市場(chǎng)價(jià)格極度劇烈地波動(dòng)，證券未來(lái)可能收益間的差異大幅度增加，證券市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)增大，甚至風(fēng)險(xiǎn)累積成為危機(jī)。

模仿型證券投資主體投資行為的模仿從眾性是證券市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)形成的另一種內(nèi)在非線性機(jī)制。不妨稱為模仿從眾傳染機(jī)制。

4.結(jié)束語(yǔ)。

本文通過(guò)分析兩類證券投資主體的證券投資行為對(duì)于形成證券市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)的不同作用，揭示了形成證券市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)的獨(dú)立客觀相似機(jī)制和模仿從眾傳染機(jī)制。它們都是證券市場(chǎng)內(nèi)在的非線性機(jī)制。值得一提的是，獨(dú)立型證券投資主體間，可能存在獨(dú)立客觀相似性，而模仿型證券投資主體必定存在模仿從眾傳染性，因此，形成證券市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)的內(nèi)在非線性機(jī)制主要是模仿從眾傳染機(jī)制。

無(wú)論采用定性方法，定量方法或者定性定量相結(jié)合的方法，研究投資證券未來(lái)的收益和風(fēng)險(xiǎn)，以及證券市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)形成的內(nèi)在機(jī)制更合理、更科學(xué)的經(jīng)濟(jì)假設(shè)體系應(yīng)由有效市場(chǎng)假設(shè)、有限理性假設(shè)。客觀信息對(duì)稱性假設(shè)、預(yù)期和決策信息非對(duì)稱性假設(shè)以及簡(jiǎn)化問(wèn)題的一系列假設(shè)組成。本文在上述經(jīng)濟(jì)假設(shè)體系中，僅對(duì)形成證券市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)的內(nèi)在非線性機(jī)制作了定性的研究和闡述。更具有科學(xué)性的定量或定性定量相結(jié)合的分析和實(shí)證研究是有待進(jìn)一步深入研究的課題。

證券投資審計(jì)論文（熱門18篇）篇八

開(kāi)始時(shí)老師說(shuō)，投資是在長(zhǎng)期內(nèi)以獲取投資品的增值為目的是投資行為；而投機(jī)是在短期內(nèi)用買賣價(jià)差獲取超額利潤(rùn)為投機(jī)行為。我們應(yīng)該認(rèn)清投資與投機(jī)，然后才能確立自己的行為，才可談其他。

通過(guò)本課程的學(xué)習(xí)，我掌握了一些基本的證券知識(shí)，對(duì)證券投資有了一定的理解。以往我以為證券就是股票，然而通過(guò)學(xué)習(xí)，我發(fā)現(xiàn)原來(lái)股票只是證券之一。證券還包括債券、基金以及種類繁多的金融衍生工具。所以證券是指用以證明或設(shè)定權(quán)利所做成的書面憑證，表明證券持有人或者第三者有權(quán)取得該證券代表的特定權(quán)益，或者證明其曾經(jīng)發(fā)生過(guò)的行為。證券投資是指?jìng)€(gè)人或法人對(duì)有價(jià)證券的購(gòu)買行為，這種行為會(huì)使投資者在證券持有期內(nèi)獲得與其所承擔(dān)的風(fēng)險(xiǎn)相稱的收益。

我認(rèn)為證券對(duì)于每一個(gè)國(guó)家都是非常的重要的，從股市、基金、債券、期貨、期權(quán)等變化之中我們可以看到一個(gè)國(guó)家的經(jīng)濟(jì)發(fā)展速度及其發(fā)展的程度。當(dāng)然國(guó)家的政策及其所發(fā)生的事件，例如：戰(zhàn)爭(zhēng)、自然災(zāi)害、及其社會(huì)事件等等都會(huì)在一定的程度上影響股市。所以，在一定程度上我們可以通過(guò)股市了解一個(gè)國(guó)家的經(jīng)濟(jì)、社會(huì)狀況。學(xué)習(xí)證券投資不一定一定要去投資時(shí)才用的上我們可以通過(guò)分析股市的變化來(lái)明確選擇自己的行業(yè)、從事的事業(yè)，國(guó)家也可以通過(guò)股市來(lái)調(diào)整產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)。所以在我看來(lái)，學(xué)習(xí)證券知識(shí)是非常有用非常重要的。

在本次課中我學(xué)習(xí)到了證券投資的基本知識(shí)。從老師的講解中我知道了證券投資的基本步驟和氣需要做的準(zhǔn)備。從中我明白了證券投資的理論知識(shí)投資技巧固然重要，但是好的心理素質(zhì)也是證券投資者所必須具有的。好的心理任何時(shí)候，任何職業(yè)，任何地方任何人想要成功好的心理素質(zhì)都是必須具備的。

在日常生活中我們經(jīng)常聽(tīng)到“股市多風(fēng)險(xiǎn)，入市需謹(jǐn)慎”，的確在不明所以得股市里我們應(yīng)該保持一顆冷靜的心。記得剛上課時(shí)老師然我們看了一組漫畫，講述的是那些進(jìn)入股市里的人的瘋狂的事情。記得看過(guò)一個(gè)幽默笑話這樣說(shuō)：最近股市行情震蕩，一股友手中股票全線皆綠。他收市后悶悶不樂(lè)回到家,一進(jìn)門兒子就喊他“爹”,他勃然大怒,不許喊:“爹（跌）”！，要喊“家長(zhǎng)(加漲)”！嚇得孩子哭了起來(lái)。正在串門弟弟趕緊過(guò)來(lái)安慰小侄子，對(duì)他哥說(shuō)“哥，這是干啥呢？”他大喝：不許喊“割”，要喊“兄長(zhǎng)(兇漲)”。我不由得感慨，股市皆狂人啊！

們的投資的成敗。面對(duì)漲勢(shì)我們應(yīng)該保持冷靜，及時(shí)買賣，不要樂(lè)極生悲；面對(duì)跌勢(shì)我們更應(yīng)該要有一顆平常的心，不要被眼前的悲傷所迷惑，看清形式。看來(lái)，“不以物喜，不以己悲”“貧賤不能移，富貴不能淫，威武不能屈”等等這些之力名言在這里也是適用的。保持冷靜，鍛煉一顆堅(jiān)強(qiáng)的心，是非常必要的。好的心理素質(zhì)，有時(shí)候可以讓我們轉(zhuǎn)虧為盈，轉(zhuǎn)敗為勝，而相對(duì)，脆弱的心理，會(huì)讓我們看不到生機(jī)，會(huì)迷惑我們的眼睛讓我們看不到希望，一葉障目，不知春秋。我們要有足夠的勇氣，來(lái)面對(duì)股市的風(fēng)險(xiǎn)。無(wú)法承受風(fēng)險(xiǎn)的人，建議其不要進(jìn)入股市，否則也許會(huì)釀成無(wú)法挽回的人生的悲劇。股市也許是一條不歸路，選擇要慎重啊！

有利益的地方就會(huì)有風(fēng)險(xiǎn)。而且股市的人風(fēng)險(xiǎn)是來(lái)自多方面的。例如：宏觀經(jīng)濟(jì)風(fēng)險(xiǎn)、政策風(fēng)險(xiǎn)、上市公司經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)、技術(shù)風(fēng)險(xiǎn)、不可抗力因素導(dǎo)致的風(fēng)險(xiǎn)等等，顧名思義，我們可以很好的理解這些風(fēng)險(xiǎn)的含義。除此之外，當(dāng)然還有一些未知的潛在的風(fēng)險(xiǎn)。任何一個(gè)風(fēng)險(xiǎn)都有可能使我們輸?shù)脙A家蕩產(chǎn)。想獲得利益，又不想承擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)那是不可能的實(shí)現(xiàn)的，所以我們要想獲得利益就要做好要冒風(fēng)險(xiǎn)的準(zhǔn)備。當(dāng)然，并不是風(fēng)險(xiǎn)越大，利益越大，賺錢越多的。

通過(guò)學(xué)習(xí)這門課我覺(jué)得證券投資是一個(gè)社會(huì)工具，國(guó)家工具，他讓一些企業(yè)有資金來(lái)發(fā)展，也讓一些人通過(guò)投資來(lái)獲得利益。證券投資是錢的一種流通方式，在一定程度上他保障了社會(huì)的經(jīng)濟(jì)發(fā)展。

另外，證券投資，又不單單是一種社會(huì)工具，從中我們也能學(xué)習(xí)一些哲學(xué)道理。馬克思說(shuō)：“在表面上是偶然性在起作用的地方，這種偶然性始終是受內(nèi)部的隱蔽著的規(guī)律支配的，而問(wèn)題是在于發(fā)現(xiàn)這些規(guī)律。”是的，股市的發(fā)展，股市的趨勢(shì)，都有潛在的原因，都有潛在的規(guī)律在支持著。所以我們?nèi)绻莆找欢ǖ姆椒ǎ瑢?duì)其進(jìn)行研究與分析，從而認(rèn)識(shí)證券（當(dāng)然這里的認(rèn)識(shí)是指深層次的認(rèn)識(shí)。），我們掌握證券的發(fā)展規(guī)律，以規(guī)律來(lái)進(jìn)行投資，這樣有助于我們更好的進(jìn)行投資。

股市是一個(gè)零博弈，自己賺的是別人賠的，所以得好好從股票投資分析的各個(gè)方面進(jìn)行了解，以便做出正確的投資決策。證券投資分析，這門學(xué)科正是向我們傳授一些投資的規(guī)律，讓我們擁有基本的對(duì)股市的分析能力。股票的投資，是一門學(xué)問(wèn)，需要從各個(gè)方面去深入分析。

證券投資與分析，這門學(xué)科給了我們理論知識(shí)，這些理論知識(shí)只有通過(guò)長(zhǎng)時(shí)間的應(yīng)用實(shí)踐才能使我們輕松游刃與股市。

投資是一門科學(xué)，是一門藝術(shù)，是一種哲學(xué)。

本學(xué)期的證券投資學(xué)即將結(jié)束，在這段時(shí)間里，我還是學(xué)到了一些東西和改變了我的一些觀點(diǎn)。

剛上這堂課時(shí)，胡老師制定的課堂規(guī)則讓我有點(diǎn)驚訝與不解。胡老師經(jīng)常對(duì)我們說(shuō)“要我們自主學(xué)習(xí)”之類的話，對(duì)有些同學(xué)確實(shí)有一定的作用，但是對(duì)于有些自覺(jué)性較差、沒(méi)有目標(biāo)、整天渾渾噩噩過(guò)日子的同學(xué)，這種教學(xué)方式多少給他們一些有利的“投機(jī)”。因此，我覺(jué)得主張自主學(xué)習(xí)，并不是單純的表現(xiàn)在課堂上學(xué)生可以自主選擇來(lái)與不來(lái)，作業(yè)可以選擇交與不交，就像胡老師前些時(shí)說(shuō)的“有些學(xué)生是很糊涂的”，倘若這樣實(shí)施教學(xué)，教學(xué)成果當(dāng)然是不好的。所以，我覺(jué)得胡老師在以后的教學(xué)過(guò)程中，在主張學(xué)生們自主學(xué)習(xí)的前提下，硬性的布置一些作業(yè)，去看看同學(xué)們是不是真的做到了自主學(xué)習(xí)，對(duì)于那些“投機(jī)”的同學(xué)，采取一些強(qiáng)制的措施是有必要的。并不是說(shuō)強(qiáng)制性的教學(xué)就是填鴨式的教學(xué)，至少這是在幫助那些整天渾噩度日的同學(xué)挽救的機(jī)會(huì)。而且現(xiàn)在培養(yǎng)一個(gè)大學(xué)生負(fù)擔(dān)是很重的，尤其像我們這些讀三本的院校，每年一萬(wàn)元的學(xué)費(fèi)，對(duì)于很多工薪階層的家庭負(fù)擔(dān)還是很重的。大學(xué)“放養(yǎng)”的生活，父母不在身邊，老師必要的督促，不管是對(duì)學(xué)校，還是對(duì)學(xué)生都起到了一定的義務(wù)與責(zé)任。總之，若是一個(gè)想學(xué)點(diǎn)東西的學(xué)生，他是不會(huì)抱怨學(xué)習(xí)的艱辛；那么對(duì)于“混”的學(xué)生，他們就是幻想取消一切考試。

另外，我還想說(shuō)說(shuō)我對(duì)最近的兩次作業(yè)的心得。在完成這兩次作。

業(yè)，我花了大量的時(shí)間與精力，從一開(kāi)始的翻閱課外書籍，到尋找原始數(shù)據(jù)，到最后的制表、分析，讓我深切的感受到做一名真正投資者的艱辛。在做第一份關(guān)于財(cái)務(wù)報(bào)表的作業(yè)時(shí)，我大約花了5天的樣子，但是看到分析的結(jié)果，我還是覺(jué)得值得的，并且讓我領(lǐng)悟到什么才是真正的“分析”。另外就是投資組合的作業(yè)，這個(gè)作業(yè)我也投入了大量的心血，但是由于自己對(duì)這方面還很感興趣，所以很認(rèn)真的查詢數(shù)據(jù)。在這一次的作業(yè)里，讓我感受到了真正的“投資”。在老師指出的錯(cuò)誤后，自己又試圖做了其他的組合投資。盡管有些同學(xué)認(rèn)為這些東西麻煩、沒(méi)用，但是我還是堅(jiān)持了自己的立場(chǎng)，“數(shù)據(jù)才是判斷一些投資的可靠標(biāo)準(zhǔn)”。從這兩次的作業(yè)中，也讓我對(duì)證券投資有了一個(gè)全新的認(rèn)識(shí)。而且讓我感受到計(jì)算機(jī)和數(shù)學(xué)對(duì)金融學(xué)的重要性。在經(jīng)歷了這兩次作業(yè)以后，培養(yǎng)了我對(duì)投資學(xué)的興趣。

接著，談?wù)勛罱鹑谘苌ぞ邔W(xué)習(xí)的看法。之前在一些雜志上看過(guò)關(guān)于金融工程的一些介紹，引發(fā)了一些好奇。而且在看了一些高等院校的研究生招生中，也大致了解了金融工程對(duì)高數(shù)、計(jì)算機(jī)方面的高要求。在聽(tīng)了胡老師的幾節(jié)課后，確實(shí)與之前所學(xué)的東西有很大的不同。不管是在思路上，還是在方法上，都有很大的不一樣。但是，一樣的還是對(duì)數(shù)學(xué)的要求。不管是傳統(tǒng)的金融學(xué)也好，還是現(xiàn)在的金融學(xué)，數(shù)學(xué)顯得越老越重要。有很多同學(xué)覺(jué)得數(shù)學(xué)沒(méi)用。說(shuō)這話也不能說(shuō)沒(méi)有道理。倘若畢業(yè)以后只是想做個(gè)金融方面的小職員，確實(shí)數(shù)學(xué)用處不大。但是在從事高層一點(diǎn)的金融工作，多多少少對(duì)數(shù)學(xué)有一定的要求。這就看個(gè)人的目標(biāo)與追求了。

最后，就是給胡老師的課程提一點(diǎn)我的意見(jiàn)。胡老師，主張自主學(xué)習(xí)是好事，但是要看具體是什么樣的學(xué)生。這學(xué)期布置的這兩個(gè)作業(yè)是好事，至少讓我們覺(jué)得做一名投資者并沒(méi)有我們想象中的那樣簡(jiǎn)單。再就是，由于證券投資學(xué)的一些理論部分，比如投資組合的部分，涉及了一些高數(shù)，但是我們學(xué)院很多學(xué)生高數(shù)學(xué)的不好，在今后的教學(xué)中，望胡老師講解的慢一點(diǎn)，板書更清楚一點(diǎn)。說(shuō)個(gè)體外話：胡老師，建議您私底下還是把字練練吧，不說(shuō)練鋼筆，毛筆，至少練練白板字。再就是，課堂可以不點(diǎn)名，平常一般的作業(yè)可以選擇交與不交。但是在布置了一兩次硬性作業(yè)以后，看看學(xué)生是不是真的在自主學(xué)習(xí)，對(duì)于那些“投機(jī)”者可考慮視為“重點(diǎn)培養(yǎng)對(duì)象”。另外，若一個(gè)班的投機(jī)者過(guò)的，改變一些教學(xué)理念是有必要的。

投資決策的判斷。很好的掌握投資者心理，能為自己在股市馳騁提供一些導(dǎo)向。課堂上老師講的基本面分析比較多，但很多人習(xí)慣于技術(shù)分析。這是個(gè)人投資風(fēng)格的問(wèn)題，所以不再過(guò)于探討。我是學(xué)習(xí)工商管理專業(yè)的，之前對(duì)于證券方面的知識(shí)很是感興趣，但并不怎么了解。通過(guò)這學(xué)期選修課學(xué)習(xí)了證券投資分析學(xué)，讓自己的專業(yè)知識(shí)和課程聯(lián)系起來(lái)，讓我受益匪淺。下學(xué)期的時(shí)候打算去考一個(gè)證券投資從業(yè)資格證,希望到時(shí)候這學(xué)期所學(xué)到的一些知識(shí)能夠用的到。

證券投資審計(jì)論文（熱門18篇）篇九

我對(duì)股票感興趣，現(xiàn)在的大致規(guī)劃是畢業(yè)后先進(jìn)證券公司，先爭(zhēng)取做證券分析師，以后進(jìn)基金公司，最后當(dāng)一名基金經(jīng)理。為此我在學(xué)校應(yīng)該做哪些準(zhǔn)備?職業(yè)規(guī)劃中的難點(diǎn)是什么？該怎樣具體一點(diǎn)地規(guī)劃不同的職業(yè)階段?本人非211財(cái)經(jīng)學(xué)校在讀研究生，先謝過(guò)了。

證券投資審計(jì)論文（熱門18篇）篇十

從目前的情況來(lái)看，央行基本維持了偏松的貨幣投放力度，但資金供需矛盾仍然突出。xxx年總體上貨幣政策穩(wěn)中偏松，盡管貨幣供應(yīng)量m2已超百萬(wàn)億，但與全社會(huì)固定資產(chǎn)投資總額的比率，已由xxx年的5.69快速下降到xxx年的2.53，m1與全社會(huì)固定資產(chǎn)投資總額的比率也由2.15下降到約0.77。同時(shí)，中國(guó)經(jīng)濟(jì)連續(xù)三年調(diào)整減少了企業(yè)的利潤(rùn)額和現(xiàn)金流，加之人民幣國(guó)際化推進(jìn)迅速，致使人民幣資金需求日益增加，利率趨于上升，供需矛盾更加突出。

產(chǎn)能過(guò)剩、政策效應(yīng)遞減、結(jié)構(gòu)性通貨膨脹和潛在金融風(fēng)險(xiǎn)等，是影響xxx年經(jīng)濟(jì)運(yùn)行的主要不利因素。首先，產(chǎn)能過(guò)剩將降低經(jīng)濟(jì)運(yùn)行中的投資乘數(shù)效應(yīng)，致使終端需求的增加只能提高現(xiàn)有生產(chǎn)能力的利用率，卻不能有效引致新的投資;其次，政策邊際效應(yīng)遞減將弱化投資促進(jìn)政策的作用，因?yàn)殡娏Α⑷細(xì)饧八纳a(chǎn)和供應(yīng)業(yè)，交通運(yùn)輸、倉(cāng)儲(chǔ)和郵政業(yè)，以及水利、環(huán)境和公共設(shè)施管理業(yè)等三個(gè)行業(yè)，是政府投資促進(jìn)政策的重要著力點(diǎn)，xxx年其投資增速已達(dá)22.9%，很難進(jìn)一步提升;第三，食品類、勞務(wù)類和居住類項(xiàng)目?jī)r(jià)格仍然可能會(huì)出現(xiàn)較大幅度的上漲，并驅(qū)使央行在貨幣政策操作方面更加趨于緊縮，進(jìn)而對(duì)實(shí)體經(jīng)濟(jì)造成一定影響;最后，地方政府債務(wù)的增加和房地產(chǎn)價(jià)格的上漲威脅著經(jīng)濟(jì)的平穩(wěn)運(yùn)行，必須采取一定的措施予以妥善管理，但從短期來(lái)看，這些舉措?yún)s可能造成房地產(chǎn)投資及地方政府投資的下降。

目前，我國(guó)乳制品行業(yè)正處于新的發(fā)展歷史時(shí)期，“十二五”乃至更長(zhǎng)一段時(shí)期乳制品行業(yè)發(fā)展的重點(diǎn)是轉(zhuǎn)變發(fā)展方式，積極引導(dǎo)企業(yè)進(jìn)行技術(shù)、工藝創(chuàng)新，開(kāi)發(fā)市場(chǎng)需求的乳制品，豐富產(chǎn)品結(jié)構(gòu)。盡管行業(yè)整體增長(zhǎng)速度受到上游原料奶價(jià)格上漲的壓制，不過(guò)，在行業(yè)景氣向好以及政策紅利的推動(dòng)之下，多數(shù)乳制品企業(yè)盈利情況依然上佳，伴隨xxx年原料壓力的逐漸緩解，加上行業(yè)景氣不減以及政策的持續(xù)推動(dòng)，乳制品將會(huì)是食品板塊格局最清晰、成長(zhǎng)確定性最強(qiáng)的細(xì)分子行業(yè)。

總的來(lái)說(shuō)，從宏觀層面的發(fā)展情況來(lái)看，隨著資金面的擴(kuò)大以及國(guó)家的政策導(dǎo)向來(lái)看，乳制品行業(yè)應(yīng)該是一個(gè)可以進(jìn)行長(zhǎng)期投資的行業(yè)。

二、行業(yè)分析。

隨著居民生活水平的提高,城鎮(zhèn)化進(jìn)程的不斷進(jìn)行,居民在食品飲料行業(yè)中的支出也越來(lái)越多,從以前的要求吃飽?到后來(lái)要求吃的味道好?在到現(xiàn)在吃的要營(yíng)養(yǎng)要安全,要求在一步一步的提高,這給有品牌,有品質(zhì)保障的大公司在行業(yè)整合中帶來(lái)了很大的優(yōu)勢(shì)。

明和三元等,強(qiáng)者恒強(qiáng).現(xiàn)在乳品新國(guó)標(biāo)被質(zhì)疑后,未有望再次提高標(biāo)準(zhǔn),行業(yè)領(lǐng)軍企業(yè)能夠通過(guò)投入資金提高技術(shù)含量,保持甚至提高市場(chǎng)占有率但中小乳品企業(yè)特別是未上市公司,則在資金緊張和技術(shù)提升能力不足的制約下,難以保持原有市場(chǎng),甚至萎縮被兼并.所以,乳品行業(yè)上市公司存在投資機(jī)會(huì)。

從資金偏好來(lái)看,乳品屬于食品行業(yè),企業(yè)經(jīng)營(yíng)穩(wěn)定,收入有較大保障,每股收益穩(wěn)中有增,一旦預(yù)期標(biāo)準(zhǔn)提高帶來(lái)更高行業(yè)集中度,必定能夠吸引他們動(dòng)用資金入場(chǎng)。

另外，我國(guó)的平均恩格爾系數(shù)已近似東歐國(guó)家,但我國(guó)的人均gdp卻遠(yuǎn)低于歐洲,相對(duì)而言,這反映出我國(guó)居民花在食品上的錢太少,而在其他方面的支出太多.試想如果房?jī)r(jià)下跌30%,每個(gè)月按揭就能省下500-1000元錢,這些錢花在食品上,對(duì)食品質(zhì)量提升的推動(dòng)效用是翻天覆地的.同時(shí)總體支出不變,而實(shí)際生活水準(zhǔn)提高.但現(xiàn)在,隨著國(guó)內(nèi)物價(jià)逐步回落特別是房?jī)r(jià)的下跌,給我國(guó)消費(fèi)者的食品支出留出了空間.人們?cè)絹?lái)越重視提高生活質(zhì)量.西方特別是日本的乳品消費(fèi)歷史告訴我們,亞洲國(guó)家的飲食習(xí)慣會(huì)提高富含蛋白質(zhì)食品的攝入特別是乳制品.當(dāng)然這需要滿足一個(gè)前提,收入水平的不斷提高.我國(guó)人均收入水平正在漸漸提高.所以,乳品行業(yè)值得中長(zhǎng)期關(guān)注。伊利股份有限公司根據(jù)行業(yè)的發(fā)展與國(guó)民經(jīng)濟(jì)周期性的變化關(guān)系分類屬于周期型行業(yè)。伊利公司的乳制品受國(guó)內(nèi)和國(guó)外的經(jīng)濟(jì)波動(dòng)性因素較強(qiáng)，在市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)情況下，產(chǎn)品價(jià)格形成的基礎(chǔ)是供求關(guān)系，而不是成本，成本只是產(chǎn)品最低價(jià)的穩(wěn)定器，但不是決定的基礎(chǔ)。伊利的食品受供求關(guān)系的影響是非常大的，因此周期性也很強(qiáng)。

證券投資審計(jì)論文（熱門18篇）篇十一

一直以來(lái)，對(duì)股票就充滿了好奇，眾所周知，中國(guó)證券市場(chǎng)近些年來(lái)的飛速發(fā)展，“炒股熱”席卷了全國(guó)。“股市有風(fēng)險(xiǎn)，入市須謹(jǐn)慎”，在學(xué)習(xí)《證券投資學(xué)》這門課程后，我受益很大，讓我對(duì)這句話進(jìn)行了認(rèn)真的思考，將其放在心上，樹(shù)立了正確理性的投資理財(cái)觀念。身為大學(xué)生，我認(rèn)為首先要意識(shí)到投資觀念的重要性，然后樹(shù)立正確理性的投資觀念。對(duì)于有心準(zhǔn)備的投資者，在投資前，掌握更多的投資策略，了解股票投資知識(shí)是非常重要的，為以后投資理財(cái)打好重要基礎(chǔ)。但股票需要有一定的經(jīng)濟(jì)基礎(chǔ)，在具體的投資前，都應(yīng)該認(rèn)清風(fēng)險(xiǎn)，正視投資風(fēng)險(xiǎn)，從而才能樹(shù)立正確的投資風(fēng)險(xiǎn)意識(shí)。在校期間我認(rèn)為應(yīng)該好好的觀望和學(xué)習(xí)，待將來(lái)有一份穩(wěn)定的職業(yè)同時(shí)具備更好的心理素質(zhì)和健康的心態(tài)之后，再進(jìn)行理性的投資。

學(xué)習(xí)這門課程，我受益很大，感謝老師的教導(dǎo)，通過(guò)對(duì)證券投資知識(shí)的講解與結(jié)合自身的投資經(jīng)驗(yàn)為我們展示各種分析，注重討論學(xué)習(xí)和應(yīng)用實(shí)踐。證券投資學(xué),通過(guò)對(duì)實(shí)際資料進(jìn)行分析才能真正領(lǐng)會(huì)和掌握各種投資分析方法。

一、正確掌握證券投資專業(yè)知識(shí)，詳細(xì)分析其內(nèi)涵和外延。

證券投資包括證券和證券投資兩個(gè)方面的內(nèi)容。研究證券的根本目的在于進(jìn)行證券投資。只有對(duì)各種證券及其運(yùn)行規(guī)律有充分的了解和認(rèn)識(shí)，證券投資才能順利進(jìn)行。證券投資是一個(gè)復(fù)雜過(guò)程，其中有理論問(wèn)題、技術(shù)問(wèn)題、具體操作問(wèn)題。由于投機(jī)與投資結(jié)伴而行，收益與風(fēng)險(xiǎn)形影相隨，投資管理也是一個(gè)十分重要的問(wèn)題。

證券投資屬于間接投資和金融投資的范疇。具體地說(shuō)，它是經(jīng)濟(jì)主體以其資金購(gòu)買股票、債券等有價(jià)證券，以獲得收益的投資行為。隨著經(jīng)濟(jì)體制改革的深化，我國(guó)證券市場(chǎng)不斷地發(fā)展與完善。股票市場(chǎng)（包括股票的發(fā)行和交易）與證券市場(chǎng)成為證券市場(chǎng)的重要內(nèi)容。股票是一種有價(jià)證券，是股份證書的簡(jiǎn)稱，是股份公司在籌集資本時(shí)向出資人公開(kāi)或私下發(fā)行的、用以證明出資人的股本身份和權(quán)利，并根據(jù)持有人所持有的股份數(shù)享有權(quán)益和承擔(dān)義務(wù)的憑證。

（1）股票是一種出資證明，作為出資的憑證。

（2）股票的持有者憑借股票來(lái)證明自己的股東身份，參與股份公司的股東大會(huì)，對(duì)股份公司的經(jīng)營(yíng)發(fā)表意見(jiàn)。

（3）股票持有者憑借股票參加股份發(fā)行企業(yè)的利潤(rùn)分配，也就是通常所說(shuō)的分紅，以此獲得一定的經(jīng)濟(jì)股票市場(chǎng)的影響作用。

二、把握投資時(shí)機(jī)，認(rèn)清投資環(huán)境。

股票證券投資關(guān)鍵要看清大勢(shì)。股票增值迅速，風(fēng)險(xiǎn)則更大，股市與經(jīng)濟(jì)環(huán)境、政治環(huán)境息息相關(guān)，經(jīng)濟(jì)衰退、股市萎縮、股價(jià)下跌；反之，經(jīng)濟(jì)復(fù)蘇、股市繁榮、股價(jià)上漲。炒股就是為了賺錢，但如果你總以賠賺為中心、為標(biāo)準(zhǔn)去操作買賣，往往達(dá)不到好效果。這就是為了賺錢卻不一定能賺錢。相反，我們不以賠賺為標(biāo)準(zhǔn)，我們以漲跌的節(jié)拍為標(biāo)準(zhǔn)去操作，則能使你上漲時(shí)，賺得更多，下跌時(shí)使你及時(shí)出局避險(xiǎn)，最終必然會(huì)使你的資金大幅增值。在投資股票時(shí)應(yīng)認(rèn)真分析行情，看是“投機(jī)客”輪番炒作所造成的局部漲勢(shì)，還是“全民參與”的全面上漲行情，只有經(jīng)過(guò)認(rèn)真分析，才能放心進(jìn)行投資。要判斷是不是真材實(shí)料的上漲行情，避免逆勢(shì)買賣，對(duì)國(guó)內(nèi)外政治、經(jīng)濟(jì)形勢(shì)到股份公司各種信息都要關(guān)注，從而得出堅(jiān)定的結(jié)論再進(jìn)行投資。

三、慎重選股，正確選擇投資對(duì)象合理經(jīng)營(yíng)。

炒股就是炒未來(lái)，老師也反復(fù)加強(qiáng)認(rèn)真選股。我認(rèn)為選股的原則是在合適走勢(shì)下考慮其價(jià)值和成長(zhǎng)。投資股票應(yīng)該冷靜而慎重，善于控制自己的情緒，不要過(guò)多受外界傳聞?dòng)绊懀屑?xì)分析各種環(huán)境條件，并對(duì)各種股票作詳細(xì)比較，才決定投資對(duì)象。也許說(shuō)來(lái)容易做來(lái)難，尤其在市況起伏、人氣高或極低時(shí)更要把握住自己獨(dú)立思考和判斷能力，千萬(wàn)不能跟風(fēng)跑，通過(guò)自己的判斷，不要迷信權(quán)威也不要輕信股評(píng)，注重公司基本面分析，注重未來(lái)成長(zhǎng)性好的企業(yè)。要考慮到股市熱點(diǎn)，結(jié)合行業(yè)板塊整體走勢(shì)來(lái)選股。

四、保持良好心態(tài)。

心態(tài)的調(diào)整是至關(guān)重要的，首先要保持平和心態(tài)。股市是一個(gè)充滿風(fēng)險(xiǎn)的投資場(chǎng)所，盡管在股市有機(jī)會(huì)讓你賺取更多錢，但投機(jī)同樣會(huì)讓股民損失慘重。首先不要借貸炒股，不要全資炒股，要加強(qiáng)自我心里完善，不盲目跟風(fēng)，不猶豫不決，缺乏自信，而保持平常心看待股指的運(yùn)行。

五、合理進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)分析，規(guī)避風(fēng)險(xiǎn)。

股市風(fēng)險(xiǎn)是指在競(jìng)爭(zhēng)中，由于未來(lái)經(jīng)濟(jì)活動(dòng)的不確定性，或各種事先無(wú)法預(yù)料因素的影響，造成股價(jià)隨機(jī)性波動(dòng)，使實(shí)際收益和與預(yù)期收益發(fā)生背離，從而使投資者有蒙受損失甚至破產(chǎn)的機(jī)會(huì)與可能性。

六、準(zhǔn)確把握股票的賣點(diǎn)。

買股票是為賺錢，但也會(huì)讓投資者發(fā)生虧損。為了避免資金發(fā)生大的損失，個(gè)人投資者需要學(xué)習(xí)如何賣股票。在股市操作中，最重要的并不是何時(shí)買股票，也不是買何種股票，而是賣股票，賣股票一定要果斷。往往在股市中虧損的投資者，并非因?yàn)闆](méi)有發(fā)現(xiàn)優(yōu)質(zhì)股，也不是沒(méi)有在低價(jià)是買入，而是沒(méi)有在適當(dāng)時(shí)機(jī)賣出。低入高出是每個(gè)股民都渴望的事情，低入簡(jiǎn)單，但是高出就講究技巧了。決定何時(shí)賣出股票的決定較何時(shí)買入股票更為重要。首先不要試圖尋找股票的最高賣點(diǎn)，你永遠(yuǎn)不會(huì)清楚股票會(huì)升多高，要決定如何賣股票，必定要果斷，大勢(shì)已經(jīng)明顯進(jìn)入調(diào)整，手上在好的股票也該賣掉，盡力不應(yīng)去參與調(diào)整。參考文獻(xiàn)：

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證券投資審計(jì)論文（熱門18篇）篇十二

貴金屬投資是近年來(lái)銀行理財(cái)?shù)耐顿Y熱點(diǎn)，隨著人們物質(zhì)生活水平的不斷提高，社會(huì)保障制度的不斷完善，投資理財(cái)成為一種趨勢(shì)。在傳統(tǒng)投資市場(chǎng)回報(bào)受限，收益比例下降的背景下，貴金屬投資逐漸成為投資者資金配置的新選擇，與此同時(shí)，投資渠道的不斷拓寬，理財(cái)方式的日益增加，使得人們?cè)絹?lái)越注重資產(chǎn)在投資理財(cái)中的合理配置，而在資產(chǎn)組合中將一定資產(chǎn)比例配置在貴金屬理財(cái)產(chǎn)品上，可以有效地分散投資風(fēng)險(xiǎn)。具體的配置比例，要由投資者的風(fēng)險(xiǎn)承受能力、風(fēng)險(xiǎn)偏好以及自身情況而定。各家商業(yè)銀行投資理財(cái)品種越來(lái)越豐富，貴金屬投資也呈現(xiàn)出多元化發(fā)展的態(tài)勢(shì)，除了原來(lái)的賬戶貴金屬買賣、貴金屬遞延交易、實(shí)物黃金投資等業(yè)務(wù)外，多家商業(yè)銀行又推出了賬戶貴金屬定投、賬戶貴金屬雙向交易、賬戶鈀金等業(yè)務(wù)，增加了投資者的選擇品種，分散了投資風(fēng)險(xiǎn)。

(一)全球通貨膨脹，紙幣不斷貶值。目前國(guó)內(nèi)cpi居高不下;美國(guó)次貸危機(jī)尚未平息，歐洲債務(wù)危機(jī)烽煙又起;再加上國(guó)際地區(qū)政治局勢(shì)動(dòng)蕩不安定等因素，使得黃金、白銀避險(xiǎn)作用不斷上升，金價(jià)、銀價(jià)飛漲。在外有歐債、美債危機(jī)，內(nèi)有經(jīng)濟(jì)減速、高通脹的背景下，具有保值避險(xiǎn)功能的貴金屬越來(lái)越受投資者關(guān)注。

(二)黃金市場(chǎng)公平、透明，是全球性的資本市場(chǎng)，各國(guó)中央銀行都參與其中，現(xiàn)實(shí)中很難有機(jī)構(gòu)有實(shí)力操縱黃金市場(chǎng)。倫敦、紐約、香港等市場(chǎng)已經(jīng)形成了24小時(shí)不間斷的黃金交易市場(chǎng)，投資者可以隨時(shí)入市交易，市場(chǎng)交易基本沒(méi)有時(shí)間限制。

(三)投資回報(bào)高。在過(guò)去幾年，貴金屬投資的回報(bào)率遠(yuǎn)遠(yuǎn)超過(guò)股票、基金等理財(cái)產(chǎn)品。黃金價(jià)格從的251美元/盎司到最高點(diǎn)1920美元/盎司有665%的漲幅，白銀最高漲幅達(dá)900%，鉑金現(xiàn)貨也翻了5倍。加上部分貴金屬產(chǎn)品的杠桿設(shè)計(jì)，實(shí)際收益可能會(huì)更高。

二、銀行貴金屬主要投資品種。

貴金屬投資交易具有高投機(jī)性和高風(fēng)險(xiǎn)性，因?yàn)辄S金、白銀、鉑等是具有金融屬性的特殊商品，其價(jià)格受國(guó)際經(jīng)濟(jì)形勢(shì)、美元匯率相關(guān)市場(chǎng)走勢(shì)、政治局勢(shì)、原油價(jià)格等多種因素影響。然而，這些因素對(duì)價(jià)格的影響機(jī)制非常復(fù)雜，不成熟的投資者在市場(chǎng)操作中難以全面把握，加上信息采集渠道不明確、信息的不對(duì)稱性，出現(xiàn)投資決策失誤的可能性較高，而貴金屬投資最大的意義在于其資產(chǎn)配置功能，黃金有良好的避險(xiǎn)功能，合理的家庭理財(cái)中貴金屬的配置比例應(yīng)該在10%左右，根據(jù)家庭風(fēng)險(xiǎn)承受能力和所處階段，這個(gè)比例還可以調(diào)整，但最多不宜超過(guò)30%。

(一)賬戶貴金屬。

賬戶貴金屬，俗稱“紙黃金”或“紙白銀”。是一種個(gè)人憑證式黃金或白銀，投資者按銀行報(bào)價(jià)在賬面上買賣“虛擬”黃金或白銀，投資者通過(guò)買賣價(jià)差賺取收益。無(wú)需提取黃金實(shí)物，免于支付儲(chǔ)藏、運(yùn)輸、鑒別等各項(xiàng)費(fèi)用，交易成本低廉。“賬戶貴金屬”包括人民幣賬戶金和美元賬戶金兩種，人民幣賬戶金投資起點(diǎn)為10克，美元賬戶金的最低投資起點(diǎn)為0.1盎司，銀行報(bào)價(jià)與國(guó)際市場(chǎng)黃金價(jià)格實(shí)時(shí)聯(lián)動(dòng)，透明度高。近年來(lái)，各家商業(yè)銀行還陸續(xù)推出了紙黃金的雙向交易，讓紙黃金投資者在下跌行情中也可以操作獲利。

(二)實(shí)物黃金。

實(shí)物黃金是相對(duì)于紙黃金而言的，是指發(fā)生實(shí)際黃金交割行為可提取實(shí)物的黃金品種。一般來(lái)說(shuō)商業(yè)銀行的實(shí)物黃金業(yè)務(wù)可分為銀行自主品牌實(shí)物黃金和個(gè)人代理實(shí)物黃金兩類：1.銀行自主品牌實(shí)物黃金是商業(yè)銀行自行設(shè)計(jì)并委托專業(yè)黃金精煉企業(yè)所加工的黃金產(chǎn)品;2.個(gè)人代理實(shí)物黃金是指商業(yè)銀行憑借與上海黃金交易所共同構(gòu)建的黃金交易系統(tǒng)，根據(jù)投資者委托，代理進(jìn)行的實(shí)物黃金交易、資金清算及實(shí)物交割。該業(yè)務(wù)采取投資者自主報(bào)價(jià)的方式，實(shí)盤交易，撮合成交，實(shí)物交割。

(三)貴金屬延期品種。

貴金屬延期品種是指以分期付款方式進(jìn)行交易，客戶可以選擇合約交易日當(dāng)天交割，也可以延期至下一個(gè)交易日進(jìn)行交割，同時(shí)引入延期補(bǔ)償費(fèi)機(jī)制來(lái)平抑供求矛盾的一種現(xiàn)貨交易模式。目前商業(yè)銀行代理上海黃金交易所au(t+d)、ag(t+d)、au(t+n1)、au(t+n2)這四個(gè)現(xiàn)貨黃金延期品種。貴金屬延期品種提供“賣空”機(jī)制，投資者可進(jìn)行雙向交易，預(yù)期黃金價(jià)格上漲或下跌均可通過(guò)交易獲利，投資者可同時(shí)申請(qǐng)實(shí)物交割，也可通過(guò)申請(qǐng)“中立倉(cāng)”獲取延期補(bǔ)償費(fèi)。

(四)黃金期貨、黃金遠(yuǎn)期和黃金期權(quán)等衍生品。

1.黃金期貨。是黃金實(shí)物的金融衍生品，是通過(guò)在期貨交易所買賣標(biāo)準(zhǔn)化的黃金期貨合約而進(jìn)行的一種交易方式。

2.黃金遠(yuǎn)期。是指投資者由于套期保值需要與銀行簽訂的以美元計(jì)價(jià)、在未來(lái)某一約定時(shí)間買入或賣出黃金的交易。投資者以美元與銀行做黃金遠(yuǎn)期交易(包括遠(yuǎn)期賣出黃金或遠(yuǎn)期買入黃金)，但最遲需在遠(yuǎn)期合約到期前2個(gè)工作日，通過(guò)反向交易對(duì)沖該筆交易，并于到期日進(jìn)行美元資金差額清算，而不進(jìn)行黃金實(shí)體交割的業(yè)務(wù)。

3.黃金期權(quán)。是指規(guī)定按事先商定的價(jià)格、期限買賣數(shù)量標(biāo)準(zhǔn)化的黃金的權(quán)利。投資者可以根據(jù)自己對(duì)黃金價(jià)格未來(lái)走勢(shì)的判斷，向銀行支付一定金額的期權(quán)費(fèi)后買入相應(yīng)面值、期限和執(zhí)行價(jià)格的黃金期權(quán)(看漲期權(quán)或看跌期權(quán))，如果價(jià)格走勢(shì)對(duì)投資者有利，則會(huì)行使其權(quán)利而獲利，如果價(jià)格走勢(shì)對(duì)其不利，則放棄購(gòu)買的權(quán)利，損失只有當(dāng)時(shí)購(gòu)買期權(quán)時(shí)的費(fèi)用。黃金期權(quán)具有較強(qiáng)的杠桿性，以少量資金進(jìn)行大額的投資，與傳統(tǒng)的紙黃金相比，個(gè)人黃金期權(quán)具備以小搏大的杠桿效應(yīng)，并為投資者提供了做空黃金的工具。

4.黃金定投。又稱為黃金積存業(yè)務(wù)，是指投資者在商業(yè)銀行開(kāi)立黃金積存賬戶，選擇每月固定投資一定金額或一定克數(shù)的黃金，實(shí)現(xiàn)長(zhǎng)期的黃金積存，客戶也可以根據(jù)資金狀況進(jìn)行不定期的主動(dòng)購(gòu)買，進(jìn)行黃金積存交易。對(duì)于積存賬戶內(nèi)的黃金余額，客戶可以選擇贖回獲得貨幣資金或按商業(yè)銀行相應(yīng)黃金產(chǎn)品的實(shí)有規(guī)格提取黃金實(shí)物。作為普通投資者黃金期貨、黃金期權(quán)等衍生品風(fēng)險(xiǎn)較大，黃金定投由于投資門檻低，所購(gòu)得的黃金相當(dāng)于在較長(zhǎng)的一段時(shí)間內(nèi)以“均價(jià)”買入，可以分散價(jià)格風(fēng)險(xiǎn)，實(shí)現(xiàn)“小積累、大財(cái)富”。(五)掛鉤黃金理財(cái)產(chǎn)品。掛鉤黃金理財(cái)產(chǎn)品是一種結(jié)構(gòu)性理財(cái)產(chǎn)品，是將所募集資金投資于固定收益證券和與黃金相關(guān)的金融衍生品。

目前市場(chǎng)中，理財(cái)產(chǎn)品收益率與黃金價(jià)格變化有以下三種關(guān)系：看漲型、看跌型和區(qū)間型。看漲型的理財(cái)產(chǎn)品收益率水平與黃金價(jià)格正相關(guān);看跌型的理財(cái)產(chǎn)品收益與黃金價(jià)格負(fù)相關(guān)，金價(jià)越高，理財(cái)產(chǎn)品收益越低;區(qū)間型的產(chǎn)品往往設(shè)置一個(gè)價(jià)格區(qū)間，當(dāng)黃金價(jià)格處于這個(gè)區(qū)間內(nèi)，理財(cái)產(chǎn)品收益較高，一旦突破這個(gè)區(qū)間，收益較低。黃金掛鉤類理財(cái)產(chǎn)品投資者能通過(guò)選擇不同的收益結(jié)構(gòu)規(guī)避系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)，但其收益率高低和黃金價(jià)格關(guān)系較為復(fù)雜，需要投資者對(duì)價(jià)格走勢(shì)作出自己獨(dú)特的判斷，因此投資難度較高。

在具體操作方面，投資者應(yīng)注意以下幾點(diǎn)：

第一，要合理控制倉(cāng)位。根據(jù)實(shí)際情況制訂資金運(yùn)作比例，下單前需慎重考慮，為可能造成的損失留下一定回旋的空間與機(jī)會(huì)，滿倉(cāng)操作風(fēng)險(xiǎn)較高。成功的投資者，其中一項(xiàng)原則是隨時(shí)保持2-3倍以上的資金以應(yīng)付價(jià)位的波動(dòng)，如果資金不充分，就應(yīng)減少手上所持的倉(cāng)位，否則，就可能因保證金不足而被迫平倉(cāng)，縱然后來(lái)證明眼光準(zhǔn)確也無(wú)濟(jì)于事。

第二，順勢(shì)而為。在市場(chǎng)出現(xiàn)單邊行情時(shí)，不要刻意猜測(cè)頂部或底部的點(diǎn)位而進(jìn)行反向操作，只要行情沒(méi)有出現(xiàn)大的反轉(zhuǎn)，不要逆勢(shì)操作，市場(chǎng)不會(huì)因人的意志為轉(zhuǎn)移，市場(chǎng)只會(huì)是按市場(chǎng)規(guī)律延伸。

第三，樹(shù)立良好的投資心態(tài)。心態(tài)平和時(shí)思路會(huì)比較清晰，能冷靜、客觀地分析行情波動(dòng)因素，不肯定時(shí)，暫且觀望，減少盲目跟風(fēng)操作的概率，保持理性操作。投資者并非每天都要入市，初入行者往往熱衷于入市買賣，但成功的投資者則會(huì)等待機(jī)會(huì)，感到疑惑或不能肯定時(shí)亦會(huì)先行離市，暫抱觀望態(tài)度，待時(shí)機(jī)成熟時(shí)再進(jìn)行操作。

第四，嚴(yán)格止損、降低風(fēng)險(xiǎn)。進(jìn)行投資時(shí)應(yīng)確立可容忍的虧損范圍，善于止損投資，才不至于出現(xiàn)巨額虧損。虧損范圍應(yīng)依據(jù)賬戶資金情形，最好設(shè)定在賬戶總額的3%-10%，當(dāng)虧損金額已達(dá)到你容忍限度時(shí)應(yīng)立即平倉(cāng)，從而避免行情繼續(xù)轉(zhuǎn)壞，損失無(wú)限擴(kuò)大的風(fēng)險(xiǎn)。同時(shí)投資者要以賬戶金額衡量投資數(shù)量，不要過(guò)度投資，一次投資過(guò)多很容易產(chǎn)生失控性虧損，投資額度應(yīng)控制在一定范圍內(nèi)，除非你能確定目前走勢(shì)對(duì)你有利，可以投資50%，否則每次投資不要超過(guò)總投入的30%，從而有效控制風(fēng)險(xiǎn)。

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證券投資審計(jì)論文（熱門18篇）篇十三

國(guó)有企業(yè)、國(guó)有資產(chǎn)控股企業(yè)、上市公司所開(kāi)立的股票賬戶可用于配售股票這一政策的出臺(tái)，為證券市場(chǎng)注入了新的活力，對(duì)證券市場(chǎng)健康、穩(wěn)定的發(fā)展和國(guó)企改革的進(jìn)一步深化都具有十分重要的意義。加強(qiáng)證券投資審計(jì)，保證企業(yè)的證券投資健康、有效的運(yùn)作，是審計(jì)人員面臨的又一個(gè)新的挑戰(zhàn)。本人認(rèn)為證券投資審計(jì)應(yīng)首先制定好審計(jì)計(jì)劃，并明確實(shí)施審計(jì)的程序。

一、制定審計(jì)計(jì)劃。

計(jì)劃的內(nèi)容包括以下幾部分：

l、被審單位證券投資的基本情況。主要指證券投資的機(jī)構(gòu)設(shè)置、管理方法、經(jīng)營(yíng)政策、財(cái)務(wù)管理等。

2、審計(jì)目的。主要說(shuō)明審計(jì)委托人及審計(jì)性質(zhì)、預(yù)期結(jié)果等。

3、重要的會(huì)計(jì)問(wèn)題及重點(diǎn)的審計(jì)環(huán)節(jié)。主要根據(jù)被審單位證券投資的規(guī)模、業(yè)務(wù)復(fù)雜程度，對(duì)固有風(fēng)險(xiǎn)與控制風(fēng)險(xiǎn)的評(píng)價(jià)以及審計(jì)人員以往的審計(jì)經(jīng)驗(yàn)來(lái)決定。

4、審計(jì)工作進(jìn)度、時(shí)間安排、小組人員分工等。

（一）了解證券投資的內(nèi)部控制制度，并對(duì)其進(jìn)行符合性測(cè)試審計(jì)人員到達(dá)審計(jì)現(xiàn)場(chǎng)后，要對(duì)其內(nèi)部控制系統(tǒng)進(jìn)行全面的調(diào)查、分析和評(píng)價(jià)。主要包括內(nèi)控制度是否健全、關(guān)鍵環(huán)節(jié)是否得到有效的控制。證券投資主要控制環(huán)節(jié)包括：機(jī)構(gòu)設(shè)置、經(jīng)營(yíng)政策、財(cái)務(wù)核算與管理、考核、分配制度等幾個(gè)方面。

（二）對(duì)內(nèi)部控制環(huán)節(jié)進(jìn)行實(shí)質(zhì)性測(cè)試。

l、機(jī)構(gòu)設(shè)置的實(shí)質(zhì)性測(cè)試。一般來(lái)講，證券投資的機(jī)構(gòu)設(shè)置與投資規(guī)模有必然的聯(lián)系，規(guī)模較大的投資，設(shè)置專門的投資管理部門，由公司總經(jīng)理或副總經(jīng)理分管。這類企業(yè)將投資收益列為公司效益的重要組成部分，會(huì)投入大量的人力、財(cái)力進(jìn)行經(jīng)營(yíng)。小規(guī)模的投資設(shè)投資小組或?qū)Ｈ素?fù)責(zé)，由公司的某領(lǐng)導(dǎo)分管。這類企業(yè)將投資收益作為企業(yè)經(jīng)濟(jì)效益的補(bǔ)充，不可能投入相當(dāng)大的人力、財(cái)力，很可能因疏于管理而出現(xiàn)漏洞。對(duì)機(jī)構(gòu)設(shè)置的實(shí)質(zhì)性測(cè)試主要通過(guò)向有關(guān)人員調(diào)查、審閱有關(guān)記錄來(lái)證明相關(guān)人員是否各司其職、各負(fù)其責(zé)。

2．經(jīng)營(yíng)政策遵循程度的實(shí)質(zhì)性測(cè)試。經(jīng)營(yíng)政策指證券投資的決策方式。決策方式主要分領(lǐng)導(dǎo)小組集體決策或傾向于操作者自行決策。對(duì)于我國(guó)目前的證券市場(chǎng)而言，買賣的時(shí)機(jī)以及購(gòu)買何種證券對(duì)證券投資的效益起決定性的作用，也是投資決策的重要環(huán)節(jié)，應(yīng)重點(diǎn)關(guān)注。

3、財(cái)務(wù)核算及財(cái)務(wù)管理內(nèi)控制度實(shí)質(zhì)性測(cè)試。

（l）財(cái)務(wù)核算。對(duì)于規(guī)模較大的證券投資，投資管理科一般配備現(xiàn)場(chǎng)操作人員與記賬人員，對(duì)于當(dāng)天的操作記錄給予及時(shí)的記載，月終（或季終）將當(dāng)月的交易資料匯總，交付財(cái)務(wù)部門，納入公司的財(cái)務(wù)核算。小規(guī)模的投資，一般由操作人員將日常交易情況作簡(jiǎn)單的記錄，月終匯總有關(guān)原始資料交財(cái)務(wù)部門，納入公司的財(cái)務(wù)核算。該環(huán)節(jié)審計(jì)的重點(diǎn)是賬務(wù)核算的合規(guī)性、正確性。財(cái)務(wù)部有無(wú)專人對(duì)投資部門提供的交易記錄、原始資料進(jìn)行詳盡的審閱。核對(duì)，對(duì)投資收益的計(jì)算有無(wú)進(jìn)行復(fù)核，驗(yàn)證其正確性。（2）財(cái)務(wù)管理環(huán)節(jié)的實(shí)質(zhì)性測(cè)試。財(cái)務(wù)管理環(huán)節(jié)內(nèi)控制度實(shí)質(zhì)性測(cè)試，主要是資金管理和股票轉(zhuǎn)托管管理。資金管理是指將公司的資金轉(zhuǎn)入證券公司營(yíng)業(yè)部的證券保證金戶頭以及將保證金戶頭的資金轉(zhuǎn)出或在不同證券公司營(yíng)業(yè)部之間的互轉(zhuǎn)情況。由于公司的資金往外轉(zhuǎn)，一般涉及的管理人員較多，都有比較好的管理程序，抽查幾筆即可，不做重點(diǎn)審計(jì)環(huán)節(jié)。審計(jì)重點(diǎn)應(yīng)放在證券保證金戶頭的資金管理。

證券投資管理較好的公司，會(huì)與證券部簽約，需有公司正式的資金調(diào)動(dòng)委托書證券部方能辦理公司保證金賬戶資金的變動(dòng)。審計(jì)人員可要求開(kāi)戶的證券公司營(yíng)業(yè)部提供企業(yè)開(kāi)戶以來(lái)的資金變動(dòng)清單，根據(jù)資金流入流出情況逐筆審查。例如：根據(jù)某證券公司營(yíng)業(yè)部提供的某公司資金變動(dòng)的清單，審計(jì)人員發(fā)現(xiàn)該公司用于證券投資的資金大于公司賬面記載的投資總額，有50萬(wàn)元資金來(lái)歷不明。另外，從資金變動(dòng)清單上還發(fā)現(xiàn)多次轉(zhuǎn)出資金情況。經(jīng)進(jìn)一步查詢得知該公司證券投資的資金有兩部分公司投資與職工集資。在投資尚處于虧損的狀態(tài)下，公司分次認(rèn)證券保證多戶頭提出60萬(wàn)元，用于歸還職工本息，損害了公司利益。另外，保證金（或證券）在不同的證券公司營(yíng)業(yè)部之間轉(zhuǎn)托管管理審計(jì)也十分重要，個(gè)別企業(yè)利用轉(zhuǎn)托管的機(jī)會(huì)掩蓋違紀(jì)行為。

例如：審計(jì)中發(fā)現(xiàn)某公司的證券對(duì)賬單起初資料只有股票數(shù)量，審計(jì)人員馬上意識(shí)到這不是該公司最初的證券投資保證金賬戶。經(jīng)審計(jì)人員多方面做工作，該公司拿出了在a證券公司營(yíng)業(yè)部的交易清單，從此份清單看出，該公司曾分次提出資金，挪做他用，侵害了公司的利益。

另外，審計(jì)中對(duì)相關(guān)科目，特別是應(yīng)收賬款也應(yīng)適當(dāng)關(guān)注。筆者在工作中曾發(fā)現(xiàn)某公司歸還客戶應(yīng)收賬款50萬(wàn)元，賬已結(jié)平。但憑證附件中無(wú)收款單位開(kāi)出的收款收據(jù)，經(jīng)進(jìn)一步查詢，該公司利用歸還借款為掩護(hù)，挪用資金用于證券投資，逃避公司及上級(jí)部門的監(jiān)督。由于經(jīng)營(yíng)不善，資金套牢，而債權(quán)人多次追討未果，最后訴諸法庭，債務(wù)風(fēng)險(xiǎn)仍由公司承擔(dān)。

4．考核分配制度的實(shí)質(zhì)性測(cè)試。對(duì)于考核分配制度的實(shí)質(zhì)性測(cè)試，首先要了解公司對(duì)證券投資的經(jīng)營(yíng)目標(biāo)，獎(jiǎng)懲制度，然后結(jié)合證券投資的損益情況、利潤(rùn)分配、資金流向等來(lái)檢查、驗(yàn)證證券投資考核、分配制度的遵循程度。重點(diǎn)檢查企業(yè)有沒(méi)有采用巧立名目、規(guī)避檢查等手段來(lái)進(jìn)行不合理的分配，侵占公司的利益。

5．證券投資合法性、合規(guī)性的審計(jì)。證券投資合法性、合規(guī)性的審計(jì)主要是指證券投資運(yùn)作是否符合證券法、證監(jiān)委的有關(guān)規(guī)定等。如根據(jù)證券法第三章禁止交易行為中第七十一條規(guī)定禁止以自己為交易對(duì)象，進(jìn)行不轉(zhuǎn)移所有權(quán)的自買自賣，影響證券交易價(jià)格或者證券交易量。第七十四條規(guī)定，禁止以個(gè)人名義開(kāi)立賬戶，買賣證券。第七十五條規(guī)定，禁止任何人挪用公款買賣證券等。

證券投資審計(jì)論文（熱門18篇）篇十四

摘要：文章通過(guò)分析我國(guó)證券市場(chǎng)存在風(fēng)險(xiǎn)現(xiàn)狀以及這些風(fēng)險(xiǎn)形成原因，提出合理的防范風(fēng)險(xiǎn)的措施，通過(guò)完善法律，加強(qiáng)監(jiān)管，推進(jìn)市場(chǎng)的平穩(wěn)健康發(fā)展，增強(qiáng)我國(guó)證券市場(chǎng)的風(fēng)險(xiǎn)管理，使證券市場(chǎng)在我國(guó)發(fā)揮更大作用，從而促進(jìn)我國(guó)經(jīng)濟(jì)的進(jìn)一步發(fā)展。

關(guān)鍵詞：證券投資;證券市場(chǎng);風(fēng)險(xiǎn)防范。

證券投資是指投資者(法人或自然人)購(gòu)買股票、債券、基金券等有價(jià)證券以及這些有價(jià)證券的衍生品，以獲取紅利、利息及資本利得的投資行為和投資過(guò)程，是直接投資的重要形式，隨著我國(guó)社會(huì)主義市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)的不斷發(fā)展，我國(guó)證券市場(chǎng)的也得到了迅速的發(fā)展。

但是，由于我國(guó)社會(huì)主義市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)是在特殊的經(jīng)濟(jì)條件下逐漸成長(zhǎng)和發(fā)展起來(lái)的一個(gè)特殊的經(jīng)濟(jì)市場(chǎng)，這就使得我國(guó)的證券市場(chǎng)具有其特殊性，也使得我國(guó)的證券市場(chǎng)存在著巨大的潛在風(fēng)險(xiǎn)。

例如，上市公司的質(zhì)量問(wèn)題;證券交易制度問(wèn)題;市場(chǎng)過(guò)度投機(jī)問(wèn)題;政府對(duì)市場(chǎng)的干預(yù)和宏觀調(diào)控政策存在著失當(dāng)或失效問(wèn)題等，這些都是造成我國(guó)證券市場(chǎng)異常波動(dòng)的原因。

這些波動(dòng)對(duì)廣大投資者帶來(lái)巨大投資風(fēng)險(xiǎn)及經(jīng)濟(jì)損失的同時(shí)，更對(duì)我國(guó)的金融體系和國(guó)民經(jīng)濟(jì)造成了巨大的危害。

盡管投資的品種和種類也日益多元化，然而證券投資依然是廣大投資者最有前景的理財(cái)方式之一。

但是風(fēng)云變幻的證券投資對(duì)于廣大投資者來(lái)說(shuō)依然難以把握，使投資者面臨獲投資結(jié)果的極大的不確定性。

一般而言，證券投資風(fēng)險(xiǎn)是指投資者投資本金遭受損失的可能性。

風(fēng)險(xiǎn)是由于未來(lái)的收益的不確定性，實(shí)際收益與預(yù)期收益出現(xiàn)偏離，從而造成損失。

證券投資的風(fēng)險(xiǎn)一般可分為系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)與非系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)。

(一)系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)。

證券投資的系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)是指那些對(duì)所有的上市公司產(chǎn)生影響的因素引起的風(fēng)險(xiǎn)，比如因經(jīng)濟(jì)、政治及整個(gè)社會(huì)環(huán)境變化所引起的證券價(jià)格的波動(dòng)都屬于此類風(fēng)險(xiǎn)。

就目前我國(guó)證券市場(chǎng)而言，大致有如下幾種：

1.利率風(fēng)險(xiǎn)。

這是指利率變動(dòng)，出現(xiàn)貨幣供給量變化，從而導(dǎo)致證券需求變化而使證券價(jià)格變動(dòng)的一種風(fēng)險(xiǎn)。

一般而言，因利率下降引起股價(jià)上升或因利率上調(diào)引起股價(jià)下跌。

2.市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)。

這是指證券市場(chǎng)本身因各種因素的影響而引起證券價(jià)格變動(dòng)的風(fēng)險(xiǎn)。

證券市場(chǎng)瞬息萬(wàn)變，直接影響供求關(guān)系，包括政治局勢(shì)動(dòng)蕩、貨幣供應(yīng)緊、政府干預(yù)金融市場(chǎng)，投資者心理波動(dòng)以及大投機(jī)者興風(fēng)作浪等，都可以使證券市場(chǎng)掀起軒然大波。

3.政策風(fēng)險(xiǎn)。

各國(guó)的金融市場(chǎng)與國(guó)家的政治局面、經(jīng)濟(jì)運(yùn)行、財(cái)政狀況、外貿(mào)交往、投資氣候等息息相關(guān)，國(guó)家的任一政策的出臺(tái)，都可能造成證券市場(chǎng)上的證券價(jià)格的波動(dòng)。

4.其他系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)。

除了上述風(fēng)險(xiǎn)之外，還存在其他一些風(fēng)險(xiǎn)如匯率風(fēng)險(xiǎn)，入市資金結(jié)構(gòu)風(fēng)險(xiǎn)等。

(二)非系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)。

非系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)，是指某些微觀不確定因素的發(fā)生對(duì)某一個(gè)或幾個(gè)證券的收益產(chǎn)生影響所帶來(lái)的風(fēng)險(xiǎn)。

這些微觀不確定只對(duì)個(gè)別公司或企業(yè)產(chǎn)生影響，通常與整個(gè)證券市場(chǎng)的價(jià)格變動(dòng)不存在系統(tǒng)性、全局性關(guān)聯(lián)。

非系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)主要有如下幾種：

1.信用風(fēng)險(xiǎn)。

它是指證券發(fā)行人在證券到期時(shí)無(wú)法還本付息而使投資者遭受損失的風(fēng)險(xiǎn)。

信用風(fēng)險(xiǎn)實(shí)際上揭示了發(fā)行者在財(cái)務(wù)狀況不佳時(shí)出現(xiàn)違約和破產(chǎn)的可能，它主要受證券發(fā)行者的經(jīng)營(yíng)能力、盈利水平、事業(yè)穩(wěn)定程度等因素的影響。

2.經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)。

指上市公司的決策人員與管理人員在經(jīng)營(yíng)管理過(guò)程中出現(xiàn)失誤導(dǎo)致企業(yè)虧損而帶給投資者投資損失的可能性。

造成經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)的因素有諸如項(xiàng)目投資決策失誤、市場(chǎng)預(yù)測(cè)不準(zhǔn)以及技術(shù)更新不及時(shí)等。

在市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)條件下，任何企業(yè)都有經(jīng)營(yíng)失敗的可能性，因此這種風(fēng)險(xiǎn)是始終潛在的。

3.財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。

財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)是指企業(yè)資本結(jié)構(gòu)不合理所造成的風(fēng)險(xiǎn)。

負(fù)債經(jīng)營(yíng)是現(xiàn)代企業(yè)常用的一種經(jīng)營(yíng)手段。

一般來(lái)講，債務(wù)資本比例越高，財(cái)務(wù)杠桿作用就越大，但同時(shí)也要看到負(fù)債經(jīng)營(yíng)不利的一面，由于負(fù)債需要支付固定的利息，當(dāng)企業(yè)利潤(rùn)下降時(shí)，帶給投資者的收益就將大幅度減少。

因此，如果企業(yè)負(fù)債過(guò)量，造成資本結(jié)構(gòu)不合理，那么相應(yīng)所蘊(yùn)含的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)就越高。

4.價(jià)格風(fēng)險(xiǎn)。

價(jià)格風(fēng)險(xiǎn)是指涉及企業(yè)產(chǎn)品的價(jià)格發(fā)生變動(dòng)而帶來(lái)的風(fēng)險(xiǎn)。

構(gòu)成企業(yè)的價(jià)格風(fēng)險(xiǎn)一方面是成本因素，即企業(yè)從事生產(chǎn)所需的原材料、主要輔助材料的價(jià)格上漲或職工工資增加使生產(chǎn)成本上升，另一方面是市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)使銷售價(jià)格的下降。

5.技術(shù)風(fēng)險(xiǎn)。

指技術(shù)開(kāi)發(fā)方面的各種不確定因素，如技術(shù)難度、成果成熟度、與商品化的差距、開(kāi)發(fā)周期、技術(shù)壽命期等造成的投資風(fēng)險(xiǎn)。

除了上述幾種特殊風(fēng)險(xiǎn)外，常見(jiàn)的造成非系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)的因素還有諸如自然災(zāi)害以及不利于某一公司或企業(yè)的特殊事件的發(fā)生等等。

證券投資給人帶來(lái)收益的同時(shí)也伴隨著一定的風(fēng)險(xiǎn)。

證券投資風(fēng)險(xiǎn)的因素分析在證券投資活動(dòng)中起著重要的作用。

證券投資的風(fēng)險(xiǎn)因素很多，但最主要的是經(jīng)濟(jì)因素。

風(fēng)險(xiǎn)因素共同作用的結(jié)果，或直接表現(xiàn)為證券投資不能盈利甚至不能收回本金(主要指?jìng)?，或間接表現(xiàn)為某種證券投資比銀行存款或其它投資少盈利。

證券投資風(fēng)險(xiǎn)既包括證券本身規(guī)律體制的風(fēng)險(xiǎn)，又包括人為因素的風(fēng)險(xiǎn)。

因此，對(duì)證券投資風(fēng)險(xiǎn)因素的認(rèn)識(shí)有利于監(jiān)管機(jī)構(gòu)制定合理的證券制度，也有利于投資者做出正確的投資決策。

(一)市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)影響因素。

市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)是由于證券市場(chǎng)行情變動(dòng)而引起的。

就我國(guó)目前情況來(lái)看，產(chǎn)生市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)的主要原因有兩個(gè)：一是證券市場(chǎng)內(nèi)在原因，它是不可避免的;另一個(gè)就是人為的因素。

證券市場(chǎng)行情的變動(dòng)同樣也引起市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)。

這種行情變動(dòng)可通過(guò)股票價(jià)格指數(shù)或股價(jià)平均數(shù)來(lái)分析。

證券行情變動(dòng)受多種因素影響，但決定性的因素是經(jīng)濟(jì)周期的變動(dòng)。

經(jīng)濟(jì)周期的變化決定了企業(yè)的景氣和效益，從而從根本上決定了證券市場(chǎng)，特別是股票行市的變動(dòng)趨勢(shì)。

(二)利率風(fēng)險(xiǎn)影響因素。

市場(chǎng)利率的變動(dòng)會(huì)引起證券價(jià)格變動(dòng)。

利率與證券價(jià)格呈反比變化，即利率提高，證券價(jià)格水平下降，利率下降證券價(jià)格水平上漲。

利率從兩方面影響證券價(jià)格：一是改變資金流向。

當(dāng)市場(chǎng)利率提高，會(huì)吸引一部分資金流向銀行儲(chǔ)蓄、商業(yè)票據(jù)等金融資產(chǎn)，從而減少對(duì)證券的需求，使證券價(jià)格下降。

當(dāng)市場(chǎng)利率下降時(shí)，一部分資金流回證券市場(chǎng)，增加對(duì)證券的需求，刺激了證券價(jià)格上漲;二是影響公司成本。

利率提高，公司融資成本提高，在其他條件不變的情況下盈利下降，引起股票價(jià)格下降。

利率下降，融資成本下降，盈利相應(yīng)增加，股票價(jià)格。

上漲。

(三)投資者層面風(fēng)險(xiǎn)影響因素。

證券投資風(fēng)險(xiǎn)究其實(shí)質(zhì)是投資者遭受損失的可能性和損失的大小，它源于證券市場(chǎng)內(nèi)外各因素未來(lái)的不確定性，投資者本身的行為也會(huì)帶來(lái)一定的風(fēng)險(xiǎn)。

1.過(guò)度自信導(dǎo)致的非理性投資行為。

證券市場(chǎng)是一個(gè)典型的導(dǎo)致過(guò)度自信的場(chǎng)所，投資者會(huì)由于過(guò)度自信而影響他們對(duì)會(huì)計(jì)信息的正確研判。

2.風(fēng)險(xiǎn)偏好導(dǎo)致的非理性投資行為。

不同的投資者對(duì)待風(fēng)險(xiǎn)的態(tài)度是不同的，主要可分為風(fēng)險(xiǎn)厭惡、風(fēng)險(xiǎn)中性以及風(fēng)險(xiǎn)喜好型投資者。

通常風(fēng)險(xiǎn)喜好型投資者會(huì)把相同的資產(chǎn)組合的確定等價(jià)報(bào)酬率定得比無(wú)風(fēng)險(xiǎn)投資的報(bào)酬率要高，使得他們更傾向于選擇資產(chǎn)組合而不是無(wú)風(fēng)險(xiǎn)投資。

3.從眾心理導(dǎo)致的非理性行為。

在證券市場(chǎng)中，投資者往往不是基于自己對(duì)收益和風(fēng)險(xiǎn)的預(yù)測(cè)，而是通過(guò)猜測(cè)和跟隨別人的行為來(lái)買賣股票，這就是通常所說(shuō)的股票市場(chǎng)的從眾行為。

而從眾心理導(dǎo)致的非理性的投資行為，則使客觀存在的投資風(fēng)險(xiǎn)成為事實(shí)。

證券投資是一種風(fēng)險(xiǎn)投資，在證券投資過(guò)程中，為了盡可能避免各種風(fēng)險(xiǎn)，獲得最大的投資收益，投資者必須對(duì)投資風(fēng)險(xiǎn)有充分認(rèn)識(shí)，學(xué)會(huì)衡量投資風(fēng)險(xiǎn)的方法，采取相應(yīng)的防范措施，將證券投資的風(fēng)險(xiǎn)減少到最低限度。

證券投資風(fēng)險(xiǎn)的規(guī)避主要從兩個(gè)方面來(lái)考慮，一是政策制定者要推出合理的規(guī)則，盡量減少風(fēng)險(xiǎn);二是投資者要保持清醒的頭腦，認(rèn)清市場(chǎng)本質(zhì)，把投資風(fēng)險(xiǎn)降到最低限度。

(一)系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)的防范。

對(duì)于證券投資監(jiān)管機(jī)構(gòu)而言，系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)可以從制度創(chuàng)新、提高上市公司質(zhì)量、完善監(jiān)管體系三個(gè)方面防范和化解，提倡誠(chéng)信并幫助投資者樹(shù)立理性投資的觀念。

對(duì)于投資者，系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)是無(wú)法消除的，投資者無(wú)法通過(guò)多樣化的投資組合進(jìn)行防范，但可以通過(guò)控制資金的投入比例等方式，減弱系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)的影響。

(二)非系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)的防范。

證券投資非系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)可以通過(guò)多種證券投資組合分散和降低。

投資組合分散風(fēng)險(xiǎn)的原理在現(xiàn)代金融市場(chǎng)得到了廣泛應(yīng)用。

投資者一般應(yīng)先分析各證券的收益與風(fēng)險(xiǎn)結(jié)構(gòu)，通過(guò)對(duì)行業(yè)發(fā)展前景、公司經(jīng)營(yíng)狀況和財(cái)務(wù)狀況的分析與研判，再結(jié)合其市場(chǎng)表現(xiàn)，選擇出具有潛力的投資品種構(gòu)建投資組合。

1.投資對(duì)象分散化。

投資者可將資金分散于債券與股票，而且在購(gòu)買股票時(shí)選擇購(gòu)買不同行業(yè)和不同企業(yè)的股票，從而避免因某一行業(yè)或企業(yè)不景氣而蒙受重大損失。

2.投資地域分散化。

不同地區(qū)的企業(yè)會(huì)受所在地區(qū)的經(jīng)濟(jì)狀況、市場(chǎng)、稅賦以及政策等諸多因素的影響，經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)會(huì)相當(dāng)懸殊，其股票在市場(chǎng)上的表現(xiàn)也會(huì)有一定差異。

3.投資期限分散化。

在投資期限上采取分散方式，就是將資金分成若干部分分別進(jìn)行長(zhǎng)期投資、中期投資以及短期投資，這樣，可以減少經(jīng)濟(jì)不景氣或股市行情大起大落所帶來(lái)的損失。

1.證券投資市場(chǎng)各種風(fēng)險(xiǎn)產(chǎn)生的原因并不是單一的、許多情況下是各種因素共同作用的結(jié)果。

所以我們對(duì)證券投資的風(fēng)險(xiǎn)分析不應(yīng)采取一因一果的分析方法，而應(yīng)采取一因多果或多果多因的綜合分析方法。

2.在證券投資風(fēng)險(xiǎn)中，系統(tǒng)的風(fēng)險(xiǎn)是不能通過(guò)分散投資加以避免的，而只有非系統(tǒng)性的風(fēng)險(xiǎn)，才能采用多樣化的投資加以避免。

3.對(duì)證券投資風(fēng)險(xiǎn)形成的原因進(jìn)行了深入的分析，并提出了相應(yīng)的防范措施，對(duì)保護(hù)投資者的利益有重要意義。

參考文獻(xiàn)。

[2]于桂琴.我國(guó)證券市場(chǎng)系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)成因分析[j].特區(qū)經(jīng)濟(jì)，2001，(10).

[3]張志軍，楊利紅.我國(guó)風(fēng)險(xiǎn)投資業(yè)存在的主要問(wèn)題及對(duì)策分析[j].科技創(chuàng)業(yè)月刊，2007，(1).

[4]徐暖心.淺析我國(guó)證券投資的風(fēng)險(xiǎn)與規(guī)避措施[j].2010.

證券投資審計(jì)論文（熱門18篇）篇十五

摘要：證券投資學(xué)”是一門理論性、實(shí)踐性很強(qiáng)的課程，是以證券投資活動(dòng)為研究對(duì)象的金融和經(jīng)濟(jì)學(xué)類專業(yè)重要的基礎(chǔ)性課程。隨著信息時(shí)代發(fā)展，對(duì)該課程的教學(xué)方法提出了新的要求。特別是在部分高校向培養(yǎng)應(yīng)用性轉(zhuǎn)型背景下，如何通過(guò)課程教學(xué)改革來(lái)提升教學(xué)效果顯得尤為重要。文章針對(duì)三江學(xué)院應(yīng)用型人才的培養(yǎng)目標(biāo)，在結(jié)合日本的高校教學(xué)模式基礎(chǔ)上，就該課程教學(xué)中存在的問(wèn)題、教學(xué)方法等提出建議和對(duì)策。

關(guān)鍵詞：課程改革；案例教學(xué)；外部環(huán)境；創(chuàng)新。

進(jìn)入“新常態(tài)”以后，我國(guó)經(jīng)濟(jì)發(fā)展下行日益嚴(yán)重。為了解決此問(wèn)題，企業(yè)轉(zhuǎn)型成為了經(jīng)濟(jì)發(fā)展的突破口之一。但是，企業(yè)轉(zhuǎn)型的背后將預(yù)示著企業(yè)對(duì)勞動(dòng)力的需求結(jié)構(gòu)也會(huì)發(fā)生改變，即理論性勞動(dòng)力向?qū)嵺`性勞動(dòng)力的轉(zhuǎn)變。所以，這就要求我國(guó)高校在“證券投資學(xué)”教學(xué)中也應(yīng)該實(shí)現(xiàn)轉(zhuǎn)型。特別是在我國(guó)一些本科院校向應(yīng)用型教育轉(zhuǎn)變的大背景下，如何培養(yǎng)學(xué)生的實(shí)踐技能也顯得尤為重要。

作為高等院校財(cái)經(jīng)類專業(yè)與證券市場(chǎng)聯(lián)系最為密切的核心課程，雖然在我國(guó)各高等院校的經(jīng)濟(jì)學(xué)和管理類專業(yè)普遍設(shè)有，但是就如何突出該課程的實(shí)踐性方面，很多學(xué)者認(rèn)為，加強(qiáng)實(shí)踐性教學(xué)是實(shí)現(xiàn)這一能力培養(yǎng)的途徑之一。吳朝霞（20xx）認(rèn)為：“證券投資學(xué)”是一門理論和實(shí)際緊密聯(lián)系的學(xué)科，不僅要求學(xué)生能夠掌握基本理論知識(shí)，而且還應(yīng)該要求學(xué)生具有實(shí)踐能力和創(chuàng)新能力，所以，在教學(xué)當(dāng)中應(yīng)該加大實(shí)踐教學(xué)環(huán)節(jié)的課時(shí)。張麗玲（20xx）認(rèn)為：在應(yīng)用性大學(xué)的教學(xué)中，證券投資學(xué)課程應(yīng)有別于研究型大學(xué)的教學(xué)方法，根據(jù)其具有較強(qiáng)的應(yīng)用性、創(chuàng)新性、綜合性等特點(diǎn)，應(yīng)該選擇相應(yīng)的教學(xué)方法。盧雯君（20xx）認(rèn)為：證券投資學(xué)的培養(yǎng)目標(biāo)不僅要求學(xué)生全面掌握證券行業(yè)的基本理論知識(shí)，更重要的是訓(xùn)練學(xué)生的實(shí)際操盤能力和分析解決問(wèn)題的能力。張靜、吳春賢（20xx）認(rèn)為：證券投資學(xué)具有很強(qiáng)的專業(yè)性和應(yīng)用性，要求學(xué)生在理論學(xué)習(xí)的基礎(chǔ)上能夠?qū)⑺鶎W(xué)的知識(shí)運(yùn)用到社會(huì)實(shí)踐中。因此，在利用傳統(tǒng)教學(xué)方法講授基礎(chǔ)理論的同時(shí)，應(yīng)該積極探索創(chuàng)新證券投資學(xué)實(shí)踐教學(xué)的方法。綜合上述研究，雖然在一定程度上提出了“證券投資學(xué)”課程的實(shí)踐性和應(yīng)用性，增加了教學(xué)效果，但是這些教學(xué)改革側(cè)重的是“教”而忽視了講授對(duì)象。隨著當(dāng)今信息化時(shí)代的到來(lái)，學(xué)生獲取知識(shí)的渠道也越來(lái)越多，而且其對(duì)知識(shí)的需求結(jié)構(gòu)也發(fā)生著很大的變化。因此，這就要求我們老師也要通過(guò)不斷地學(xué)習(xí)獲取與時(shí)代并進(jìn)的新知識(shí)，不斷地革新我們的傳統(tǒng)教學(xué)方法。本研究結(jié)合了日本一些高校的教學(xué)方法，就“教”與“學(xué)”兩個(gè)方面提出建議。

（一）課程的教學(xué)知識(shí)體系。

“證券投資學(xué)”是國(guó)家教委規(guī)定的高等院校財(cái)經(jīng)類的核心課程，該課程在我國(guó)的很多高校均有開(kāi)設(shè)。課程的內(nèi)容大致可以分為證券投資的基礎(chǔ)知識(shí)、證券投資的技術(shù)分析和投資組合風(fēng)險(xiǎn)管理這三個(gè)方面的內(nèi)容。就證券投資的技術(shù)分析內(nèi)容而言，它本身就是人類的經(jīng)驗(yàn)總結(jié)，并參照這些知識(shí)對(duì)證券市場(chǎng)的未來(lái)發(fā)展趨勢(shì)做出預(yù)測(cè)。但是隨著外部環(huán)境即金融市場(chǎng)的發(fā)展，交易方式也出現(xiàn)了不斷的創(chuàng)新，技術(shù)分析也會(huì)隨之發(fā)生很大的變化。而我們的教學(xué)內(nèi)容相對(duì)比較陳舊，已經(jīng)不能在當(dāng)今的證券投資實(shí)踐中發(fā)揮重要的作用，而只能作為一個(gè)輔助性參考指標(biāo)。

（二）就業(yè)環(huán)境的轉(zhuǎn)變。

我國(guó)進(jìn)入新常態(tài)化以后伴隨著中小企業(yè)或公司的轉(zhuǎn)型，就業(yè)市場(chǎng)環(huán)境對(duì)勞動(dòng)力的需求也發(fā)生了結(jié)構(gòu)上的改變。這個(gè)變化就是從單純的體力勞動(dòng)力向技術(shù)人才的需求。因此，為了迎合新的就業(yè)環(huán)境，大學(xué)生在今后的學(xué)習(xí)當(dāng)中不僅要具備扎實(shí)的基礎(chǔ)理論知識(shí)和專業(yè)知識(shí)，同時(shí)要求大學(xué)生具備自我學(xué)習(xí)新知識(shí)的能力，通過(guò)不斷地自我學(xué)習(xí)來(lái)提高自己的專業(yè)水平。

（三）實(shí)踐部分還不夠多。

既然證券投資學(xué)課程是一門實(shí)踐性很強(qiáng)的學(xué)科，那么在教學(xué)過(guò)程中學(xué)生的上機(jī)操作是必不可少的。因此，熟悉并掌握股票、債券、期貨等金融產(chǎn)品的線上交易非常重要。但是，我校大課堂的授課方式普遍存在，所以很難做到人人有電腦用。

在這個(gè)學(xué)期，該課程一共有48個(gè)課時(shí)，其中理論講授課時(shí)是32個(gè)，實(shí)踐課有16個(gè)。換句話說(shuō)，在這48個(gè)課時(shí)里，理論知識(shí)的講授占據(jù)了三分之二的課程。大部分的時(shí)間里是通過(guò)ppt為學(xué)生講授理論性的東西。再加上我校的教育設(shè)施的嚴(yán)重不足，所以有些證券投資學(xué)課程干脆就沒(méi)有上機(jī)實(shí)訓(xùn)環(huán)節(jié)。導(dǎo)致有些學(xué)生學(xué)完該課堂后對(duì)如何進(jìn)行線上交易的操作仍就處于模糊的狀態(tài)。因此，在今后的教學(xué)中我們應(yīng)該增加證券模擬實(shí)驗(yàn)教學(xué)環(huán)節(jié)。并在課后開(kāi)展指導(dǎo)學(xué)生利用一些證券交易軟件進(jìn)行線上模擬交易實(shí)訓(xùn)。

（一）有效利用教育設(shè)備。

雖然“證券投資學(xué)”本身就是一門實(shí)踐性較強(qiáng)的課程，但是在我校大課堂普遍存在，電腦不夠用是常態(tài)化。因此，解決好教育資源的不足問(wèn)題對(duì)今后的實(shí)踐教學(xué)具有很大意義。

教育設(shè)備不足問(wèn)題不僅在我國(guó)國(guó)內(nèi)高等院校中存在，而且在日本的一些高校也同樣存在。如何解決這個(gè)問(wèn)題不妨參照日本高校的做法。其方法就是課上老師帶學(xué)生進(jìn)行操作一遍，課后鼓勵(lì)學(xué)生自己去電腦室進(jìn)行模擬訓(xùn)練。因?yàn)樵O(shè)備有限所以日本的高校實(shí)行電腦室全天開(kāi)放的制度，可以讓學(xué)生根據(jù)自己的課表選擇上機(jī)實(shí)訓(xùn)的時(shí)間，避免了大家一擁而上帶來(lái)的電腦不夠用問(wèn)題，實(shí)現(xiàn)了電腦資源的有效使用。

（二）強(qiáng)化案例教學(xué)。

案例教學(xué)在教學(xué)當(dāng)中一直以來(lái)都發(fā)揮著重要的作用，具有教學(xué)相長(zhǎng)的優(yōu)點(diǎn)，可以充分促進(jìn)師生間的互動(dòng)。教學(xué)的過(guò)程就是“教”與“學(xué)”相長(zhǎng)的過(guò)程，講臺(tái)不是老師一個(gè)人的，只有通過(guò)互動(dòng)式教學(xué)才能調(diào)動(dòng)學(xué)生的積極性。

對(duì)于課程的關(guān)鍵知識(shí)點(diǎn)教師可以選擇相應(yīng)的案例交易說(shuō)明和解釋。通過(guò)分析相關(guān)案例培養(yǎng)學(xué)生的分析判斷能力和解決問(wèn)題的能力。一些純理論的知識(shí)點(diǎn)在講授時(shí)可能會(huì)因?yàn)榭菰餆o(wú)味學(xué)生不愿聽(tīng)，更不要說(shuō)理解了。但是通過(guò)相關(guān)案例分析后，往往達(dá)到彌補(bǔ)這一不足之效。案例教學(xué)就是讓聽(tīng)起來(lái)高大上的語(yǔ)言變得通俗化，讓聽(tīng)者更容易理解其含義。只有聽(tīng)懂了，充分理解了才能發(fā)揮學(xué)生思考的主動(dòng)性。有思考才會(huì)有問(wèn)題的產(chǎn)生，通過(guò)師生間的問(wèn)答最終可以促進(jìn)師生間的互動(dòng)式教學(xué)。在案例教學(xué)的具體使用上，可以與多媒體技術(shù)相結(jié)合，將多媒體教學(xué)手段引入案例教學(xué)，使聲音、動(dòng)態(tài)圖像與案例討論相互結(jié)合，呈現(xiàn)給學(xué)生視覺(jué)和聽(tīng)覺(jué)的直觀效果，從而提高學(xué)生的學(xué)習(xí)興趣和學(xué)習(xí)的主動(dòng)性。

同樣，在日本的一些大學(xué)也有案例教學(xué)法，只不過(guò)他們使用的案例不是視頻而是報(bào)紙。具體做法就是，在備課的時(shí)候任課教師就必須把下節(jié)課所要用的案例復(fù)印好。上課的時(shí)候會(huì)拿出5分鐘時(shí)間讓學(xué)生自己閱讀文章案例，然后通過(guò)提問(wèn)的方式讓學(xué)生結(jié)合相關(guān)專業(yè)學(xué)科知識(shí)闡述自己的觀點(diǎn)或看法。因?yàn)橹悄苁謾C(jī)的普及，更多的大學(xué)生開(kāi)始沉迷于網(wǎng)絡(luò)時(shí)代，缺乏語(yǔ)言的組織能力和與人溝通的技巧。這樣的案例教學(xué)法恰恰可以解決這個(gè)問(wèn)題，達(dá)到雙重效果。第一，培養(yǎng)學(xué)生的思維能力。第二，培養(yǎng)學(xué)生的語(yǔ)言表達(dá)能力。如果在校期間不能夠解決這兩個(gè)問(wèn)題，那么對(duì)于學(xué)生找工作面試來(lái)說(shuō)，語(yǔ)言表達(dá)可能成為一道“難題”。

（三）推進(jìn)討論式教學(xué)模式。

逐步推進(jìn)討論式教學(xué)有利于提升教學(xué)效果。在日本討論式教學(xué)模式被廣泛使用，通過(guò)這種教學(xué)方式來(lái)開(kāi)發(fā)學(xué)生思維，提升學(xué)生的創(chuàng)新實(shí)踐能力。具體做法就是在每學(xué)期的第一節(jié)課由任課老師發(fā)給學(xué)生具體的教學(xué)任務(wù)，并具體地列出每一次研討課的主題及所需要的文獻(xiàn)資料。當(dāng)然，討論的主題也可以由學(xué)生根據(jù)各自的興趣自擬與課程相關(guān)的主題。然后根據(jù)課程要求學(xué)生自己收集相關(guān)的參考資料或進(jìn)行實(shí)地調(diào)查。每一次的討論課中，每位學(xué)生都必須結(jié)合相關(guān)理論知識(shí)闡述自己的觀點(diǎn)。

雖然討論式教學(xué)完全符合應(yīng)用型人才培養(yǎng)方案，但是這種模式在我院進(jìn)行推廣又有一定的條件限制。其限制就是對(duì)班級(jí)人數(shù)有一定的要求，班級(jí)人數(shù)太多的話不利于討論式教學(xué)模式的展開(kāi)。在國(guó)外討論式教學(xué)通常是在人數(shù)不多的班級(jí)進(jìn)行，而根據(jù)我們學(xué)校的情況一般來(lái)看班級(jí)人數(shù)大多是40到50人左右，所以如何有效地展開(kāi)這種教學(xué)模式，需要任課老師做好充分的準(zhǔn)備。換句話說(shuō)，上課前作為任課老師必須做足課前準(zhǔn)備，備學(xué)生、備教材。

那么在我們學(xué)校就《證券投資學(xué)》這門課程而言，可以在講授的過(guò)程中把班級(jí)的學(xué)生分為幾個(gè)討論組，各組運(yùn)用所學(xué)的相關(guān)知識(shí)針對(duì)股票分析及證券市場(chǎng)熱點(diǎn)問(wèn)題加以評(píng)論，然后匯總寫出每個(gè)小組的報(bào)告，由每個(gè)小組組長(zhǎng)或派出一名代表向大家匯報(bào)分析結(jié)果。然后任課老師就可以根據(jù)每個(gè)小組匯報(bào)的情況及結(jié)論進(jìn)行點(diǎn)評(píng)，并將報(bào)告的表現(xiàn)納入課程考核的參考。通過(guò)這種培養(yǎng)方式不僅可以培養(yǎng)學(xué)生自主學(xué)習(xí)的能力，而且可以提高學(xué)生分析問(wèn)題的能力。這方面能力的培養(yǎng)有利于學(xué)生在將來(lái)走向就業(yè)崗位后，形成良好的處理問(wèn)題的習(xí)慣。

（四）改變傳統(tǒng)的評(píng)價(jià)方式。

在我們國(guó)家有句俗話“考考考，老師的法寶；分分分學(xué)生命根”。多少年來(lái)考試一直被作為判定學(xué)生成績(jī)的唯一的方法。但是現(xiàn)如今我們學(xué)校已經(jīng)向應(yīng)用性人才培養(yǎng)方向轉(zhuǎn)型，所以這種單方面的考核辦法也應(yīng)該逐漸地被打破。因此《證券投資學(xué)》課程也不例外。這個(gè)學(xué)期我使用的是吳曉求老師的教材，該教材一共有15個(gè)章節(jié)，理論性知識(shí)只不過(guò)占6個(gè)章節(jié)。如果是通過(guò)考試的辦法來(lái)考查學(xué)生的話，考試的內(nèi)容只能從這6個(gè)章節(jié)中選取。而且考試的問(wèn)題也是一些死記硬背的知識(shí)點(diǎn)。比如說(shuō)股票的發(fā)行，與其背一些文字的東西不如帶領(lǐng)學(xué)生通過(guò)“中小企業(yè)路演網(wǎng)”先觀看視頻，然后通過(guò)實(shí)際操作再做一遍的教學(xué)效果會(huì)更好一些。

這樣的案例教學(xué)在視覺(jué)上以及在聽(tīng)覺(jué)上都可以給學(xué)生帶來(lái)很深的印象，從而也充分體現(xiàn)了案例教學(xué)的獨(dú)特之處。

另外，這門課程的核心內(nèi)容是股票、基金、債券。既然和投資相關(guān)那么就不得不考慮投資的風(fēng)險(xiǎn)問(wèn)題。關(guān)于投資風(fēng)險(xiǎn)組合的講解雖然在教材的第10章有文字?jǐn)⑹觯俏覀內(nèi)匀豢梢岳猛樮浖?lái)演示，并帶領(lǐng)大家利用軟件操作學(xué)習(xí)如何選擇股票，如何降低投資風(fēng)險(xiǎn)，使教學(xué)更加生動(dòng)化、形象化。像這樣的知識(shí)點(diǎn)，如果僅僅依靠傳統(tǒng)的考查方法來(lái)判斷學(xué)生掌握的情況我覺(jué)得就不太合適。

傳統(tǒng)的考查方法一般是建立在有標(biāo)準(zhǔn)答案的基礎(chǔ)上制定的。但是有些內(nèi)容是沒(méi)有標(biāo)準(zhǔn)答案的，我覺(jué)得不能僅僅用考試判斷學(xué)生對(duì)知識(shí)的掌握程度。比如在該課程當(dāng)中證券市場(chǎng)與宏觀經(jīng)濟(jì)政策的相關(guān)內(nèi)容，對(duì)于這個(gè)內(nèi)容完全可以借用日本一些大學(xué)的考查模式。其模式就是利用的形式來(lái)考查學(xué)生對(duì)知識(shí)點(diǎn)的掌握情況。對(duì)于同一個(gè)問(wèn)題由于每個(gè)人的看法不同，得出的答案也會(huì)大相徑庭，如果仍舊用傳統(tǒng)的考查辦法就行不通。因此，只有根據(jù)不同的課程內(nèi)容選擇不同的考核辦法才可以綜合性地考查學(xué)生對(duì)知識(shí)點(diǎn)的掌握情況，提高教學(xué)效果，最終實(shí)現(xiàn)應(yīng)用性人才培養(yǎng)目標(biāo)。

三江學(xué)院是一所民辦應(yīng)用型本科院校，《證券投資學(xué)》是金融學(xué)專業(yè)和投資專業(yè)的必修課，屬于專業(yè)性、應(yīng)用性課程。該課程的教學(xué)目標(biāo)在于通過(guò)對(duì)證券投資相關(guān)理論知識(shí)的學(xué)習(xí)，使學(xué)生能夠掌握證券投資的相關(guān)技巧，提高證券投資的分析能力和實(shí)踐能力。近年來(lái)伴隨著企業(yè)轉(zhuǎn)型，我國(guó)的勞動(dòng)力就業(yè)市場(chǎng)發(fā)生了根本性轉(zhuǎn)變，即純理論性人才逐漸被技術(shù)性人才所代替。這就給偏重理論知識(shí)教育的大學(xué)生就業(yè)帶來(lái)了壓力。為了解決這一問(wèn)題，對(duì)于我校的《證券投資學(xué)》教學(xué)工作來(lái)說(shuō)，必須要迎合當(dāng)今的勞動(dòng)力市場(chǎng)需求進(jìn)行系統(tǒng)性的課程再設(shè)計(jì)。

（五）加強(qiáng)教師的自我能力培養(yǎng)。

第三，教師應(yīng)積極參加學(xué)校組織的各種培訓(xùn)，不斷提高自己的教學(xué)業(yè)務(wù)水平。

總之，通過(guò)調(diào)整《證券投資學(xué)》課程的教學(xué)模式，將該門課的理論與實(shí)踐結(jié)合起來(lái)，使學(xué)生可以學(xué)以致用，使之更符合當(dāng)今三江學(xué)院應(yīng)用性人才培養(yǎng)方案。

[1]吳朝霞。關(guān)于高校本科金融專業(yè)證券投資學(xué)課程教學(xué)的若干思考[j]當(dāng)代教育理論與實(shí)踐，20xx，（08）。

[2]張麗玲。應(yīng)用型大學(xué)證券投資學(xué)的教學(xué)探討[j]。廣西財(cái)經(jīng)學(xué)院。20xx，（03）。

[3]盧雯君。證券投資學(xué)課程教學(xué)改革探索[j]。考試周刊，20xx，（01）。

[4]張靜，吳春賢。“證券投資學(xué)”創(chuàng)新實(shí)踐教學(xué)探索[j]。商業(yè)會(huì)計(jì)，20xx，（08）。

證券投資審計(jì)論文（熱門18篇）篇十六

摘要：人們可以從證券市場(chǎng)獲利，同時(shí)也不可避免存在著一定的風(fēng)險(xiǎn)。

每個(gè)投資者必須掌握一定的金融投資基礎(chǔ)知識(shí)，同時(shí)也必須掌握一定的證券投資分析方法，這樣才能了解市場(chǎng)上證券的價(jià)格變動(dòng)規(guī)律。

投資者可以按照價(jià)格技術(shù)指標(biāo)和變動(dòng)因素，選擇恰當(dāng)?shù)馁I賣時(shí)機(jī)。

筆者根據(jù)相關(guān)工作經(jīng)驗(yàn)，主要探析證券投資分析方法，供大家參考和借鑒。

在我國(guó)證券投資理財(cái)業(yè)務(wù)中，存在著收益高和風(fēng)險(xiǎn)大的特點(diǎn)。

證券投資審計(jì)論文（熱門18篇）篇十七

：投資者教育是當(dāng)前資本市場(chǎng)制度建設(shè)的重要環(huán)節(jié)。針對(duì)目前高等院校投資者教育重理論輕實(shí)踐，券商機(jī)構(gòu)投資者教育重實(shí)踐輕理論的現(xiàn)狀，充分發(fā)揮證券投資學(xué)在投資者教育中的作用，提高投資者教育的成效；本文認(rèn)為，證券投資學(xué)需要建立分層教學(xué)的理念，針對(duì)不同群體、不同層次的學(xué)生和普通居民，擬定有針對(duì)性的教育方案和教學(xué)模塊。

當(dāng)前，隨著資本市場(chǎng)的持續(xù)繁榮，從事證券投資活動(dòng)的居民和企業(yè)與日俱增。在以散戶為主體的中國(guó)資本市場(chǎng)，投資者素質(zhì)決定了資本市場(chǎng)的波動(dòng)性和穩(wěn)定性。投資者素質(zhì)是包括心理素質(zhì)和業(yè)務(wù)素質(zhì)在內(nèi)的綜合素質(zhì)，影響著投資者情緒和行為，是導(dǎo)致市場(chǎng)波動(dòng)的根本原因，因而有針對(duì)性的投資者教育就顯得極其重要。加強(qiáng)投資者教育，既離不開(kāi)產(chǎn)業(yè)界，也離不開(kāi)教育界的共同努力。作為教育界肩負(fù)起投資者教育使命的一塊重要陣地，證券投資學(xué)需要建立分層教學(xué)的理念，針對(duì)不同群體、不同層次的學(xué)生和普通居民，擬定有針對(duì)性的教育方案和教學(xué)模塊。

目前，國(guó)內(nèi)投資者教育主要有兩大陣地。一個(gè)是高職高等院校的投資學(xué)相關(guān)課程的理論教學(xué)和實(shí)踐教學(xué)，尤其是與股票市場(chǎng)密切相關(guān)的證券投資學(xué)課程。另一個(gè)是券商、基金等行業(yè)內(nèi)金融機(jī)構(gòu)建立的投資者教育基地，介紹與證券投資相關(guān)的基本知識(shí)和操作指南。其中，高職高等院校投資者教育的重心放在理論教學(xué)，向在校學(xué)生講授證券投資的內(nèi)涵和意義、資本市場(chǎng)的發(fā)展與構(gòu)成、技術(shù)分析理論、價(jià)值投資理論、量化分析理論、演化分析理論等理論知識(shí)。可見(jiàn)，高職高等院校教學(xué)具有全面性、系統(tǒng)性、發(fā)散性的特點(diǎn)，但重理論輕實(shí)踐的教學(xué)弊端也暴露出來(lái)，導(dǎo)致學(xué)生所學(xué)理論知識(shí)難以有效與實(shí)踐聯(lián)系起來(lái)。同時(shí)，科研與實(shí)踐脫節(jié)問(wèn)題也比較突出。相反，金融機(jī)構(gòu)投資者教育的重心則放在實(shí)踐教學(xué)，向一般投資者介紹證券投資的基本知識(shí)、風(fēng)險(xiǎn)教育、股票分析軟件的基本操作功能、股票投資的實(shí)戰(zhàn)技法等實(shí)踐知識(shí)和經(jīng)驗(yàn)。可見(jiàn)，金融機(jī)構(gòu)教育具有應(yīng)用性、操作性、針對(duì)性的特點(diǎn)，但重實(shí)踐輕理論的教學(xué)弊端同樣也比較明顯。而且，金融機(jī)構(gòu)投資者教育往往伴隨著功利性的目的。針對(duì)高職高等院校投資者教育重理論輕實(shí)踐，金融機(jī)構(gòu)投資者教育重實(shí)踐輕理論的現(xiàn)狀，我們認(rèn)為，整合兩大陣地教育方式和手段，建立多方投入、分工合作、長(zhǎng)效完整的投資者教育方案體系是當(dāng)務(wù)之急。站在高等院校角度，完善證券投資學(xué)教學(xué)體系設(shè)計(jì)至關(guān)重要。

證券投資學(xué)是研究證券特征與投資原理，揭示證券市場(chǎng)運(yùn)行規(guī)律的一門課程，具有“重知識(shí)、重實(shí)訓(xùn)、重交流”的特點(diǎn)。證券投資學(xué)的教學(xué)體系設(shè)計(jì)必須將證券投資學(xué)知識(shí)體系、案例分析等基本原理和方法，與模擬操作、競(jìng)賽項(xiàng)目等實(shí)訓(xùn)環(huán)節(jié)，以及與同學(xué)交流、專業(yè)人士問(wèn)答、實(shí)習(xí)單位互動(dòng)等交流環(huán)節(jié)有機(jī)統(tǒng)一起來(lái)，使學(xué)生能夠融會(huì)貫通地將所學(xué)理論知識(shí)與現(xiàn)實(shí)經(jīng)濟(jì)環(huán)境中的證券投資業(yè)務(wù)活動(dòng)密切聯(lián)系，培養(yǎng)學(xué)生理論聯(lián)系實(shí)際，創(chuàng)造性地剖析問(wèn)題、解決問(wèn)題的能力，提高學(xué)生的綜合素質(zhì)、創(chuàng)新能力和團(tuán)隊(duì)協(xié)作精神。與此同時(shí)，作為投資者教育體系的重要組成部分，證券投資學(xué)不僅僅是高職高等院校的經(jīng)管類專業(yè)課程，而且還承擔(dān)起投資者素質(zhì)教育的職能，主要體現(xiàn)在面向不同學(xué)科、不同專業(yè)、不同層次、不同群體的投資者開(kāi)展系統(tǒng)性、針對(duì)性的素質(zhì)教育。從這一角度看，證券投資學(xué)還具有“公共教育、普惠教育”的特點(diǎn)，因而證券投資學(xué)具有公共服務(wù)的屬性。這意味著證券投資學(xué)已不再是單一行業(yè)（教育界或金融界）的內(nèi)部業(yè)務(wù)，而是整個(gè)國(guó)民教育需要統(tǒng)籌整體設(shè)計(jì)的問(wèn)題。所以，證券投資學(xué)需要更新教學(xué)理念和教學(xué)模塊。

投資者教育的普惠性決定了證券投資學(xué)受眾的廣泛性。我們認(rèn)為，首先應(yīng)該對(duì)不同學(xué)科、不同專業(yè)、不同層次、不同群體的投資者進(jìn)行授課對(duì)象的分層管理。例如，授課對(duì)象可以分為：高中文化程度或以下普通居民、高職高等院校非經(jīng)濟(jì)學(xué)學(xué)科學(xué)生、高職高等院校經(jīng)濟(jì)學(xué)學(xué)科學(xué)生、高等院校金融學(xué)專業(yè)本科生、高等院校金融學(xué)專業(yè)碩士或以上研究生。然后，高職高等院校應(yīng)該針對(duì)不同層次的授課對(duì)象設(shè)計(jì)不同難易程度的課程體系。例如，課程體系從易到難可以分為以下幾個(gè)層次：大眾課程、本科公共課程、本科選修課程、本科必修課程、碩士研究生課程。課程難度越低，越是側(cè)重學(xué)習(xí)內(nèi)容的通識(shí)性和趣味性，課程難度越高，越是強(qiáng)調(diào)學(xué)習(xí)內(nèi)容的系統(tǒng)性和邏輯性。同時(shí)，針對(duì)每一類特定對(duì)象群體設(shè)計(jì)有針對(duì)性的教學(xué)大綱、有側(cè)重性的教學(xué)環(huán)節(jié)、有系統(tǒng)性的教學(xué)計(jì)劃，突出知識(shí)體系的完整性和學(xué)習(xí)內(nèi)容的應(yīng)用性。四、分層教學(xué)模塊及安排《證券投資學(xué)》教學(xué)模塊分為理論教學(xué)模塊和實(shí)訓(xùn)教學(xué)模塊。理論教學(xué)模塊主要是以優(yōu)化知識(shí)模塊和授課內(nèi)容為主，實(shí)訓(xùn)教學(xué)模塊主要以實(shí)訓(xùn)教學(xué)環(huán)節(jié)設(shè)計(jì)為主。教學(xué)內(nèi)容的組織方式以講授為主，以實(shí)訓(xùn)教學(xué)、網(wǎng)絡(luò)討論和課后答疑為輔。同時(shí)，根據(jù)學(xué)歷層次和授課對(duì)象的差異，以及必修課和選修課的課程特點(diǎn)，設(shè)計(jì)多套教學(xué)大綱和教學(xué)計(jì)劃。1.大眾課程模塊。針對(duì)大眾課程通識(shí)性和入門性的特點(diǎn)，設(shè)計(jì)零基礎(chǔ)的簡(jiǎn)易課程體系。大眾課程總學(xué)時(shí)為32學(xué)時(shí)，其中，理論課時(shí)32課時(shí)，實(shí)訓(xùn)課時(shí)零課時(shí)。講授內(nèi)容主要凸顯應(yīng)用性以及投資者素質(zhì)教育，提高投資者風(fēng)險(xiǎn)防范意識(shí)。2.本科公共課程模塊。針對(duì)本科公共課程基礎(chǔ)性和趣味性的特點(diǎn)，設(shè)計(jì)應(yīng)用性較強(qiáng)的課程體系。本科公共課程總學(xué)時(shí)為32學(xué)時(shí)，其中，理論課時(shí)32課時(shí)，實(shí)訓(xùn)課時(shí)0課時(shí)。講授內(nèi)容主要凸顯入門性和興趣性的特點(diǎn)，同時(shí)將投資風(fēng)險(xiǎn)貫穿于課堂教學(xué)當(dāng)中。3.本科選修課程模塊。針對(duì)本科選修課程知識(shí)梳理的特點(diǎn)，設(shè)計(jì)知識(shí)點(diǎn)精講的課程體系。本科選修課程總學(xué)時(shí)為32學(xué)時(shí)，其中，理論課時(shí)24課時(shí)，實(shí)訓(xùn)課時(shí)8課時(shí)。講授內(nèi)容主要突出證券投資學(xué)知識(shí)點(diǎn)，在有限學(xué)時(shí)內(nèi)掌握證券分析的基本方法，訓(xùn)練學(xué)生投資分析和風(fēng)險(xiǎn)控制技能。4.本科必修課程模塊。針對(duì)本科必修課課程完整性特點(diǎn)，設(shè)計(jì)知識(shí)點(diǎn)全面覆蓋的課程體系。本科必修課程總學(xué)時(shí)為48學(xué)時(shí)，其中，理論課時(shí)32課時(shí)，實(shí)訓(xùn)課時(shí)16課時(shí)。講授內(nèi)容主要系統(tǒng)性和全面性，突出證券投資學(xué)課程知識(shí)體系，讓學(xué)生掌握證券投資的系統(tǒng)性分析方法，成為專業(yè)的投資者。5.研究生課程模塊。針對(duì)研究生學(xué)術(shù)研究的特點(diǎn)，設(shè)計(jì)綜述型和深度型的課程體系。研究生課程總學(xué)時(shí)為32學(xué)時(shí)，其中，理論課時(shí)32課時(shí)，實(shí)訓(xùn)課時(shí)0課時(shí)。講授內(nèi)容主要突出理論性和創(chuàng)新性，引導(dǎo)學(xué)生了解本課程理論發(fā)展過(guò)程以及最新的理論前沿，并在此基礎(chǔ)上進(jìn)行理論創(chuàng)新和實(shí)踐創(chuàng)新，不僅要求學(xué)生成為專業(yè)的投資者，而且要求學(xué)生成為理論的創(chuàng)新者，把理論創(chuàng)新與實(shí)踐應(yīng)用結(jié)合起來(lái)。6.資格考試模塊。針對(duì)證券從業(yè)資格考試、基金從業(yè)資格考試等相關(guān)資格考試，針對(duì)考試重點(diǎn)、難點(diǎn)、考點(diǎn)，設(shè)計(jì)應(yīng)試式知識(shí)梳理型課程體系。此外，實(shí)踐教學(xué)環(huán)節(jié)主要包括：專業(yè)證券投資技能培訓(xùn)、工作體驗(yàn)和工作流程的熟悉、實(shí)戰(zhàn)應(yīng)用機(jī)會(huì)等。實(shí)踐教學(xué)環(huán)節(jié)主要在合作單位實(shí)地進(jìn)行。通過(guò)定期分批派遣學(xué)生至合作單位，由合作單位負(fù)責(zé)實(shí)踐教學(xué)、培訓(xùn)和答疑。對(duì)于有志于從事證券行業(yè)工作或從事證券投資活動(dòng)的學(xué)生，可以通過(guò)與合作單位共建的產(chǎn)學(xué)研實(shí)習(xí)基地，獲得三個(gè)月至半年不等的實(shí)習(xí)機(jī)會(huì)。同時(shí)，對(duì)于實(shí)習(xí)表現(xiàn)優(yōu)異的學(xué)生，合作單位也將予以優(yōu)先考慮給予就業(yè)機(jī)會(huì)。

[1]何練。淺談證券投資學(xué)教育技術(shù)手段的運(yùn)用[j]。亞太教育，20xx,(32):274.

[2]何練，孟凡欣，婁雅芳，費(fèi)凌。應(yīng)用型本科院校實(shí)踐教學(xué)體系的構(gòu)建與完善——以吉林大學(xué)珠海學(xué)院為例[j]。亞太教育，20xx,(06):202-203.

證券投資審計(jì)論文（熱門18篇）篇十八

目錄。

一、前言。

二、釋義。

三、基金合同當(dāng)事人。

四、基金管理人的權(quán)利義務(wù)。

五、基金托管人的權(quán)利義務(wù)。

六、基金份額持有人的權(quán)利義務(wù)。

七、基金份額持有人大會(huì)。

八、基金管理人、托管人的更換條件與程序。

九、基金的基本情況。

十、基金的募集。

十一、基金合同的生效。

十二、基金資產(chǎn)的托管。

十三、基金的申購(gòu)與贖回。

十四、基金轉(zhuǎn)換。

十五、基金的非交易過(guò)戶、轉(zhuǎn)托管、凍結(jié)與質(zhì)押。

十六、基金銷售業(yè)務(wù)及其代理。

十七、基金注冊(cè)登記業(yè)務(wù)及其代理。

十八、基金的投資。

十九、基金的融資。

二十、基金資產(chǎn)。

二十一、基金資產(chǎn)估值。

二十二、基金的收益與分配。

二十三、基金費(fèi)用與稅收。

二十四、基金的會(huì)計(jì)與審計(jì)。

二十五、基金的信息披露。

二十六、基金合同終止與基金財(cái)產(chǎn)清算。

二十七、業(yè)務(wù)規(guī)則。

二十八、違約責(zé)任。

二十九、爭(zhēng)議處理和適用法律。

三十、基金合同的效力與修改。

三十一、基金管理人和基金托管人簽章。

一、前言。

為保護(hù)基金投資者合法權(quán)益，明確基金合同當(dāng)事人的權(quán)利與義務(wù)，規(guī)范基金運(yùn)作，依照《中華人民共和國(guó)證券投資基金法》和其他有關(guān)法律法規(guī)的規(guī)定，在平等自愿、誠(chéng)實(shí)信用、充分保護(hù)基金投資者合法權(quán)益的原則基礎(chǔ)上，訂立本《__________優(yōu)勢(shì)證券投資基金基金合同》。

基金合同是規(guī)定基金合同當(dāng)事人之間權(quán)利義務(wù)的基本法律文件，其他與本基金相關(guān)的涉及基金合同當(dāng)事人之間權(quán)利義務(wù)關(guān)系的任何文件或表述，均以基金合同為準(zhǔn)。基金管理人和基金托管人對(duì)于基金合同的簽署構(gòu)成其對(duì)基金合同的承認(rèn)。基金投資者自取得依據(jù)基金合同發(fā)行的基金份額，即成為基金份額持有人和基金合同當(dāng)事人，其認(rèn)購(gòu)或申購(gòu)并持有基金份額的行為本身即表明其對(duì)基金合同的承認(rèn)和接受，基金份額持有人作為基金合同當(dāng)事人并不以在本基金合同上書面簽章為必要條件。基金合同當(dāng)事人按照投資基金法及其他有關(guān)法律法規(guī)的規(guī)定享有權(quán)利、承擔(dān)義務(wù)。

上投摩根中國(guó)__________優(yōu)勢(shì)證券投資基金由基金管理人按照投資基金法、基金合同及其他有關(guān)法律法規(guī)的規(guī)定設(shè)立，經(jīng)中國(guó)證券監(jiān)督管理委員會(huì)批準(zhǔn)。

中國(guó)證監(jiān)會(huì)對(duì)本基金設(shè)立的批準(zhǔn)，并不表明其對(duì)基金的價(jià)值和收益作出實(shí)質(zhì)性判斷或保證，也不表明投資于本基金沒(méi)有風(fēng)險(xiǎn)。

基金管理人將依照誠(chéng)實(shí)信用、勤勉盡責(zé)的原則管理和運(yùn)用基金資產(chǎn)，但由于證券投資具有一定的風(fēng)險(xiǎn)，因此不保證本基金一定盈利，也不保證基金份額持有人的最低收益。

基金管理人、基金托管人在基金合同之外披露的涉及基金的信息，其內(nèi)容涉及界定基金合同當(dāng)事人之間權(quán)利義務(wù)關(guān)系的，應(yīng)以基金合同為準(zhǔn)。

二、釋義。

在基金合同中，除非文義另有所指，下列詞語(yǔ)或簡(jiǎn)稱具有如下含義：

本基金或基金：指上投摩根中國(guó)__________優(yōu)勢(shì)證券投資基金；

投資基金法：指《中華人民共和國(guó)證券投資基金法》;。

元：指人民幣元；

中國(guó)證監(jiān)會(huì)：指中國(guó)證券監(jiān)督管理委員會(huì)；

銀行業(yè)監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)：指中國(guó)人民銀行和/或中國(guó)銀行業(yè)監(jiān)督管理委員會(huì)；

基金托管人：指中國(guó)建設(shè)__________銀行；

基金銷售機(jī)構(gòu)：指基金管理人及基金銷售代理人；

基金銷售網(wǎng)點(diǎn)：指基金管理人的直銷中心及基金銷售代理人的代銷網(wǎng)點(diǎn)；

基金份額持有人：指根據(jù)基金合同及相關(guān)文件合法取得本基金基金份額的投資者；

基金投資者：指?jìng)€(gè)人投資者、機(jī)構(gòu)投資者和合格境外機(jī)構(gòu)投資者的合稱；

基金募集期：指自基金份額發(fā)售之日起到基金合同生效日止的時(shí)間段，最長(zhǎng)不超過(guò)3個(gè)月；

存續(xù)期：指基金合同生效日至基金合同終止日之間的不定期期限；

工作日：指上海證券交易所和深圳證券交易所的正常交易日；

t日：指基金銷售機(jī)構(gòu)在規(guī)定時(shí)間受理投資者申購(gòu)、贖回或其它業(yè)務(wù)申請(qǐng)的日期；

t+n日：指自t日起第n個(gè)工作日(不包含t日);。

開(kāi)放日：指為投資者辦理基金申購(gòu)、贖回等業(yè)務(wù)的工作日；

認(rèn)購(gòu)：指在基金募集期內(nèi)，基金投資者購(gòu)買本基金基金份額的行為；

申購(gòu)：指基金合同生效后，基金投資者購(gòu)買本基金基金份額的行為；

基金資產(chǎn)凈值：指基金資產(chǎn)總值減去基金負(fù)債后的價(jià)值；

指定媒體：指中國(guó)證監(jiān)會(huì)指定的用以進(jìn)行信息披露的報(bào)紙、互聯(lián)網(wǎng)網(wǎng)站或其它媒體；

基金信息披露義務(wù)人：指基金管理人、基金托管人、召集基金份額持有人大會(huì)的基金份額持有人等法律、行政法規(guī)和中國(guó)證監(jiān)會(huì)規(guī)定的自然人、法人和其他組織。

三、基金合同當(dāng)事人。

(一)基金管理人。

名稱：____________________________。

注冊(cè)地址：________________________。

辦公地址：________________________。

法定代表人：______________________。

總經(jīng)理：__________________________。

成立日期：_____年_____月_____日

批準(zhǔn)設(shè)立機(jī)關(guān)及批準(zhǔn)設(shè)立文號(hào)：中國(guó)證監(jiān)會(huì)證監(jiān)基字[]號(hào)。

經(jīng)營(yíng)范圍：基金管理業(yè)務(wù)、發(fā)起設(shè)立基金以及經(jīng)中國(guó)證監(jiān)會(huì)批準(zhǔn)的其他業(yè)務(wù)。

組織形式：有限責(zé)任公司。

實(shí)繳注冊(cè)資本：_____萬(wàn)元。

存續(xù)期間：持續(xù)經(jīng)營(yíng)。

(二)基金托管人。

名稱：____________________________。

注冊(cè)地址：________________________。

辦公地址：________________________。

法定代表人：______________________。

成立日期：_____年_____月_____日

基金托管業(yè)務(wù)批準(zhǔn)文號(hào)：中國(guó)證監(jiān)會(huì)證監(jiān)基字[]號(hào)。

經(jīng)營(yíng)范圍：吸收人民幣存款；發(fā)放短期、中期和長(zhǎng)期貸款；辦理結(jié)算；辦理票據(jù)貼現(xiàn)；發(fā)行金融債券；代理發(fā)行、代理兌付、承銷政府債券；買賣政府債券；從事同業(yè)拆借；提供信用證服務(wù)及擔(dān)保；代理收付款項(xiàng)及代理保險(xiǎn)業(yè)務(wù)；提供保管箱服務(wù)；外匯存款；外匯貸款；外匯匯款；外幣兌付；國(guó)際結(jié)算；同業(yè)外匯拆借；外匯票據(jù)的承兌和貼現(xiàn)；外匯借款；外匯擔(dān)保；結(jié)匯、售匯；發(fā)行和代理發(fā)行股票以外的外幣有價(jià)證券；買賣和代理買賣股票以外的外幣有價(jià)證券；自營(yíng)外匯買賣；代客外匯買賣；外匯信用卡的發(fā)行；代理國(guó)外信用卡的發(fā)行及付款；資信調(diào)查、咨詢、見(jiàn)證業(yè)務(wù)；經(jīng)中國(guó)人民銀行批準(zhǔn)的委托代理業(yè)務(wù)及其他業(yè)務(wù)(包括工程造價(jià)咨詢業(yè)務(wù))。

組織形式：國(guó)有獨(dú)資企業(yè)。

注冊(cè)資本：____億元人民幣。

存續(xù)期間：持續(xù)經(jīng)營(yíng)。

(三)基金份額持有人。

基金投資者自取得依據(jù)基金合同發(fā)行的基金份額，即成為基金份額持有人和基金合同當(dāng)事人，其認(rèn)購(gòu)或申購(gòu)并持有基金份額的行為本身即表明其對(duì)基金合同的承認(rèn)和接受，基金份額持有人作為基金合同當(dāng)事人并不以在本基金合同上書面簽章為必要條件。

四、基金管理人的權(quán)利義務(wù)。

(一)基金管理人的權(quán)利。

(1)依法申請(qǐng)并募集基金；

(2)自基金合同生效之日起，基金管理人依照法律法規(guī)和基金合同獨(dú)立管理基金資產(chǎn)；

(5)根據(jù)法律法規(guī)和基金合同之規(guī)定銷售基金份額；

(9)在基金合同約定的范圍內(nèi)，拒絕或暫停受理申購(gòu)和贖回的申請(qǐng)；

(10)在法律法規(guī)允許的前提下，為基金的利益依法為基金進(jìn)行融資；

(11)依據(jù)法律法規(guī)和基金合同的規(guī)定，制訂基金收益的分配方案；

(13)依據(jù)法律法規(guī)和基金合同的規(guī)定，召集基金份額持有人大會(huì)；

(16)法律法規(guī)、基金合同以及依據(jù)基金合同制訂的其它法律文件所規(guī)定的其它權(quán)利。

(二)基金管理人的義務(wù)。

(1)遵守法律法規(guī)和基金合同的規(guī)定；

(2)恪盡職守，依照誠(chéng)實(shí)信用、勤勉盡責(zé)的原則，謹(jǐn)慎、有效管理和運(yùn)用基金資產(chǎn)；

(11)按規(guī)定計(jì)算并公告基金資產(chǎn)凈值及基金份額凈值；

(16)不謀求對(duì)基金資產(chǎn)所投資的公司的控股和直接管理；

(17)依據(jù)法律法規(guī)和基金合同的規(guī)定召集基金份額持有人大會(huì)；

(19)參加基金清算小組，參與基金資產(chǎn)的保管、清理、估價(jià)、變現(xiàn)和分配；

(24)負(fù)責(zé)為基金聘請(qǐng)會(huì)計(jì)師事務(wù)所和律師；

(25)不從事任何有損本基金其它當(dāng)事人合法權(quán)益的活動(dòng)；

(26)基金不能成立時(shí)按規(guī)定退還所募集資金本息、并承擔(dān)發(fā)行費(fèi)用；

(27)法律法規(guī)、基金合同或國(guó)務(wù)院證券監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)規(guī)定的其它義務(wù)。

五、基金托管人的權(quán)利義務(wù)。

(一)基金托管人的權(quán)利。

1.依照基金合同的約定獲得基金托管費(fèi)；

3.在基金管理人更換時(shí)，提名新的基金管理人；

4.依據(jù)法律法規(guī)和基金合同的規(guī)定召集基金份額持有人大會(huì)；

6.法律法規(guī)、基金合同規(guī)定的其它權(quán)利。

(二)基金托管人的義務(wù)。

1.基金托管人應(yīng)遵守法律法規(guī)和基金合同的規(guī)定，安全保管基金的財(cái)產(chǎn)；

5.除依據(jù)法律法規(guī)和基金合同的規(guī)定外，基金托管人不得委托第三人托管基金資產(chǎn)；

6.保管由基金管理人代表基金簽訂的與基金有關(guān)的重大合同；

7.按有關(guān)規(guī)定開(kāi)立證券賬戶、銀行存款賬戶等基金資產(chǎn)賬戶；

8.按照基金合同的約定，根據(jù)基金管理人的投資指令，及時(shí)辦理清算、交割事宜；

10.復(fù)核、審查基金管理人計(jì)算的基金資產(chǎn)凈值及基金份額申購(gòu)、贖回價(jià)格；

11.對(duì)基金財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)報(bào)告，對(duì)半年度和年度基金報(bào)告出具意見(jiàn)；

13.按法律法規(guī)和中國(guó)證監(jiān)會(huì)的有關(guān)規(guī)定出具基金托管人報(bào)告；

15.參加基金清算小組，參與基金資產(chǎn)的保管、清理、估價(jià)、變現(xiàn)和分配；

20.采取適當(dāng)、合理的措施，使基金投資和融資的條件符合基金合同等法律文件的規(guī)定；

22.不從事任何有損本基金其它基金合同當(dāng)事人合法權(quán)益的活動(dòng)；

23.法律法規(guī)、基金合同和依據(jù)基金合同制定的其它法律文件所規(guī)定的其它義務(wù)。

六、基金份額持有人的權(quán)利義務(wù)。

基金投資者購(gòu)買本基金基金份額的行為即視為對(duì)基金合同的承認(rèn)和接受，基金投資者自取得依據(jù)基金合同發(fā)行的基金份額，即成為基金份額持有人和基金合同當(dāng)事人。基金份額持有人作為當(dāng)事人并不以在基金合同上書面簽章為必要條件。

每一基金份額具有同等的合法權(quán)益。

(一)基金份額持有人的權(quán)利：

2.按基金合同的規(guī)定取得基金收益；

3.按基金合同的規(guī)定查詢或復(fù)制公開(kāi)披露的基金信息資料；

4.按基金合同的規(guī)定贖回基金份額，并在規(guī)定的時(shí)間內(nèi)取得有效贖回的款項(xiàng)；

5.參與分配清算后的剩余基金財(cái)產(chǎn)；

6.依照法律法規(guī)和基金合同的規(guī)定，要求召開(kāi)基金份額持有人大會(huì)；

7.要求基金管理人或基金托管人及時(shí)行使法律法規(guī)、基金合同所規(guī)定的義務(wù)；

8.對(duì)基金管理人、基金托管人損害其合法權(quán)益而要求予以賠償；

9.法律法規(guī)、基金合同規(guī)定的其它權(quán)利。

(二)基金份額持有人的義務(wù)：

1.遵守有關(guān)法律法規(guī)和基金合同的規(guī)定；

2.繳納基金認(rèn)購(gòu)、申購(gòu)和贖回等事宜涉及的款項(xiàng)及規(guī)定的費(fèi)用；

3.以其對(duì)基金的投資額為限承擔(dān)本基金虧損或者終止的有限責(zé)任；

4.不從事任何有損基金及本基金其他基金合同當(dāng)事人合法權(quán)益的活動(dòng)；

5.返還其在基金投資過(guò)程中取得的不當(dāng)?shù)美?/p>

6.法律法規(guī)以用基金合同所規(guī)定的其它義務(wù)。

七、基金份額持有人大會(huì)。

本基金的基金份額持有人大會(huì)，由本基金的基金份額持有人組成。

(一)有以下事由情形之一時(shí)，應(yīng)召開(kāi)基金份額持有人大會(huì)：

1.修改基金合同或提前終止基金合同，但基金合同另有約定的除外；

2.提前終止本基金；

3.變更基金類型或轉(zhuǎn)換基金運(yùn)作方式；

4.更換基金托管人；

5.更換基金管理人；

7.本基金與其它基金的合并；

8.法律法規(guī)、基金合同或中國(guó)證監(jiān)會(huì)規(guī)定的其它應(yīng)當(dāng)召開(kāi)基金份額持有人大會(huì)的事項(xiàng)。

(二)以下情況不需召開(kāi)基金份額持有人大會(huì)：

1.調(diào)低基金管理費(fèi)、基金托管費(fèi)；

2.在法律法規(guī)和基金合同規(guī)定的范圍內(nèi)變更本基金的申購(gòu)費(fèi)率、贖回費(fèi)率或收費(fèi)方式；

3.因相應(yīng)的法律法規(guī)發(fā)生變動(dòng)而應(yīng)當(dāng)對(duì)基金合同進(jìn)行修改；

4.對(duì)基金合同的修改不涉及基金合同當(dāng)事人權(quán)利義務(wù)關(guān)系發(fā)生變化；

5.對(duì)基金合同的修改對(duì)基金份額持有人利益無(wú)實(shí)質(zhì)性不利影響；

6.除法律法規(guī)或基金合同規(guī)定應(yīng)當(dāng)召開(kāi)基金份額持有人大會(huì)以外的其它情形。

(三)召集方式：

1.除法律法規(guī)或基金合同另有約定外，基金份額持有人大會(huì)由基金管理人召集，開(kāi)會(huì)時(shí)間、地點(diǎn)、方式和權(quán)益登記日由基金管理人選擇確定。

2.基金托管人認(rèn)為有必要召開(kāi)基金份額持有人大會(huì)的，應(yīng)當(dāng)向基金管理人提出書面提議。基金管理人應(yīng)當(dāng)自收到書面提議之日起十日內(nèi)決定是否召集，并書面告知基金托管人。

基金管理人決定召集的，應(yīng)當(dāng)自出具書面決定之日起六十日內(nèi)召開(kāi)；基金管理人決定不召集，基金托管人仍認(rèn)為有必要召開(kāi)的，應(yīng)當(dāng)自行召集并確定開(kāi)會(huì)時(shí)間、地點(diǎn)、方式和權(quán)益登記日。

3.代表基金份額百分之十以上的基金份額持有人認(rèn)為有必要召開(kāi)基金份額持有人大會(huì)的，應(yīng)當(dāng)向基金管理人提出書面提議。基金管理人應(yīng)當(dāng)自收到書面提議之日起十日內(nèi)決定是否召集，并書面告知提出提議的基金份額持有人代表和基金托管人。

基金管理人決定召集的，應(yīng)當(dāng)自出具書面決定之日起六十日內(nèi)召開(kāi)；基金管理人決定不召集，代表基金份額百分之十以上的基金份額持有人仍認(rèn)為有必要召開(kāi)的，應(yīng)當(dāng)向基金托管人提出書面提議。

基金托管人應(yīng)當(dāng)自收到書面提議之日起十日內(nèi)決定是否召集，并書面告知提出提議的基金份額持有人代表和基金管理人；基金托管人決定召集的，應(yīng)當(dāng)自出具書面決定之日起六十日內(nèi)召開(kāi)。

4.代表基金份額百分之十以上(含百分之十)的基金份額持有人就同一事項(xiàng)書面要求召開(kāi)基金份額持有人大會(huì)，而基金管理人、基金托管人都不召集的，代表基金份額百分之十以上(含百分之十)的基金份額持有人有權(quán)自行召集，并至少提前三十日?qǐng)?bào)國(guó)務(wù)院證券監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)備案。

5.基金份額持有人依法自行召集基金份額持有人大會(huì)的，基金管理人、基金托管人應(yīng)當(dāng)配合，不得阻礙、干擾。

(四)通知。

召開(kāi)基金份額持有人大會(huì)，召集人應(yīng)當(dāng)于會(huì)議召開(kāi)前30天，在至少一種中國(guó)證監(jiān)會(huì)指定的信息披露媒體公告通知。基金份額持有人大會(huì)不得就未經(jīng)公告的事項(xiàng)進(jìn)行表決。基金份額持有人大會(huì)通知將至少載明以下內(nèi)容：

1.會(huì)議召開(kāi)的時(shí)間、地點(diǎn)、方式；

2.會(huì)議擬審議的主要事項(xiàng)；

3.投票委托書送達(dá)時(shí)間和地點(diǎn)；

4.會(huì)務(wù)常設(shè)聯(lián)系人姓名、電話；

5.如采用通訊表決方式，則載明投票表決的截止日以及表決票的送達(dá)地址。

采用通訊方式開(kāi)會(huì)并進(jìn)行表決的情況下，由召集人決定通訊方式和書面表決方式，并在會(huì)議通知中說(shuō)明本次基金份額持有人大會(huì)所采取的具體通訊方式、委托的公證機(jī)關(guān)及其聯(lián)系方式和聯(lián)系人、書面表達(dá)意見(jiàn)的寄交和收取方式。

(五)開(kāi)會(huì)方式。

基金份額持有人大會(huì)的召開(kāi)方式包括現(xiàn)場(chǎng)開(kāi)會(huì)和通訊方式開(kāi)會(huì)。現(xiàn)場(chǎng)開(kāi)會(huì)由基金份額持有人本人出席或通過(guò)授權(quán)委派其代理人出席，現(xiàn)場(chǎng)開(kāi)會(huì)時(shí)基金管理人和基金托管人的授權(quán)代表應(yīng)當(dāng)出席；通訊方式開(kāi)會(huì)指按照基金合同的相關(guān)規(guī)定以通訊的書面方式進(jìn)行表決。會(huì)議的召開(kāi)方式由召集人確定，但決定基金管理人更換或基金托管人的更換事宜必須以現(xiàn)場(chǎng)開(kāi)會(huì)方式召開(kāi)基金份額持有人大會(huì)。

1.現(xiàn)場(chǎng)開(kāi)會(huì)同時(shí)符合以下條件時(shí)，可以進(jìn)行基金份額持有人大會(huì)議程：

(2)經(jīng)核對(duì)，匯總到會(huì)者出示的在權(quán)益登記日持有基金份額的憑證顯示，全部有效的基金份額不少于權(quán)益登記日基金總份額的50%(不含50%)。

2.在符合以下條件時(shí)，通訊開(kāi)會(huì)的方式視為有效：

(1)召集人按基金合同規(guī)定公布會(huì)議通知后，在兩個(gè)工作日內(nèi)連續(xù)公布相關(guān)提示性公告；

(2)召集人按照會(huì)議通知規(guī)定的方式收取基金份額持有人的書面表決意見(jiàn)；

(5)會(huì)議通知公布前已報(bào)中國(guó)證監(jiān)會(huì)備案。

采取通訊方式進(jìn)行表決時(shí)，除非在計(jì)票時(shí)有充分的相反證據(jù)證明，否則表明符合法律法規(guī)、基金合同和會(huì)議通知規(guī)定的書面表決意見(jiàn)即視為有效的表決；表決意見(jiàn)模糊不清或相互矛盾的視為棄權(quán)表決，但應(yīng)當(dāng)計(jì)入出具書面意見(jiàn)的基金份額持有人所代表的基金份額總數(shù)。

(六)議事內(nèi)容與程序。

1.議事內(nèi)容及提案權(quán)。

議事內(nèi)容為關(guān)系全體基金份額持有人利益的，并為基金份額持有人大會(huì)職權(quán)范圍內(nèi)的重大事項(xiàng)，如法律法規(guī)規(guī)定的基金合同的重大修改、終止基金、更換基金管理人、更換基金托管人、基金之間或與其它基金合并以及召集人認(rèn)為需提交基金份額持有人大會(huì)討論的其它事項(xiàng)。

基金份額持有人大會(huì)的召集人發(fā)出召集會(huì)議的通知后，對(duì)原有提案的修改應(yīng)當(dāng)在基金份額持有人大會(huì)召開(kāi)日前10天公告。否則，會(huì)議的召開(kāi)日期應(yīng)當(dāng)順延并保證至少有10天的間隔期。

基金管理人、基金托管人、單獨(dú)或合并持有權(quán)益登記日本基金總份額10%或以上的基金份額持有人可以在大會(huì)召集人發(fā)出會(huì)議通知前向大會(huì)召集人提交需由基金份額持有人大會(huì)審議表決的提案；也可以在會(huì)議通知發(fā)出后向大會(huì)召集人提交臨時(shí)提案，臨時(shí)提案應(yīng)當(dāng)在大會(huì)召開(kāi)日前15天提交召集人。召集人對(duì)于基金管理人和基金托管人提交的臨時(shí)提案進(jìn)行審查，符合條件的應(yīng)當(dāng)在大會(huì)召開(kāi)日前10天公告。

對(duì)于基金份額持有人提交的提案(包括臨時(shí)提案)，大會(huì)召集人應(yīng)當(dāng)按照以下原則對(duì)提案進(jìn)行審核：

(1)關(guān)聯(lián)性。大會(huì)召集人對(duì)于基金份額持有人提案涉及事項(xiàng)與基金有直接關(guān)系，并且不超出法律法規(guī)和基金合同規(guī)定的基金份額持有人大會(huì)職權(quán)范圍的，應(yīng)提交大會(huì)審議；對(duì)于不符合上述要求的，不提交基金份額持有人大會(huì)審議。如果召集人決定不將基金份額持有人提案提交大會(huì)表決，應(yīng)當(dāng)在該次基金份額持有人大會(huì)上進(jìn)行解釋和說(shuō)明。

(2)程序性。大會(huì)召集人可以對(duì)基金份額持有人的提案涉及的程序性問(wèn)題作出決定。如將其提案進(jìn)行分拆或合并表決，需征得原提案人同意；原提案人不同意變更的，大會(huì)主持人可以就程序性問(wèn)題提請(qǐng)基金份額持有人大會(huì)作出決定，并按照基金份額持有人大會(huì)決定的程序進(jìn)行審議。

(3)單獨(dú)或合并持有權(quán)益登記日基金總份額10%或以上的基金份額持有人提交基金份額持有人大會(huì)審議表決的提案，或基金管理人或基金托管人提交基金份額持有人大會(huì)審議表決的提案，未獲得基金份額持有人大會(huì)審議通過(guò)，就同一提案再次提請(qǐng)基金份額持有人大會(huì)審議，其時(shí)間間隔不少于六個(gè)月。法律法規(guī)另有規(guī)定的除外。

2.議事程序。